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内容: 二○○八年四月

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 目    录

内容: 一、重要提示

内容: 二、公司基本情况简介

内容: 三、会计数据和业务数据摘要四、股本变动及股东情况

内容: 五、董事、监事、高级管理人员和员工情况六、公司治理结构

内容: 七、股东大会情况简介八、董事会报告

内容: 九、监事会报告十、重要事项 十一、财务报告

内容: 十二、备查文件目录

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

内容: 本年度报告经公司第五届董事会第二十次会议审议通过。会议应参会董事 9 人，实际参会董事 8 人，委托授权 1 人，王霞董事书面授权委托陈有钧董事代为行使表决权。

内容: 没有董事、监事、高级管理人员声明对年度报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。

内容: 本公司年度财务报告已经天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司审计并出具了标准无保留意见的审计报告。

内容: 本公司董事长汤世生先生、总经理胡强先生、财务总监许建平先生及财务会计总部总经理张延强先生声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

内容: （一）公司名称

内容: 法定中文名称：宏源证券股份有限公司缩写：宏源证券

内容: 法定英文名称：Hong Yuan Securities Co..Ltd

内容: 缩写：HONGYUAN SECURITIES

内容: （二）公司法定代表人：汤世生

内容: 公司总经理：胡强

内容: （三）公司董事会秘书：高涛

内容: 证券事务代表：高丽娟

内容: 联系地址：新疆乌鲁木齐市文艺路 233 号宏源大厦联系电话：0991-2301870

内容: 邮    箱：hyzq@ehongyuan.com.cn

内容: （四）公司地址

内容: 注册地址：新疆乌鲁木齐市文艺路 233 号邮编：830002

内容: 办公地址：北京市海淀区西直门外北大街甲 43 号金运大厦 B 座邮编：100044

内容: 办公地址：新疆乌鲁木齐市文艺路 233 号宏源大厦邮编：830002

内容: （五）信息披露报纸名称：《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》登载年度报告的中国证监会指定网站：http://www.cninfo.com.cn

内容: 公司年度报告备置地点：新疆乌鲁木齐市文艺路 233 号宏源大厦公司董事会秘书处

内容: （六）股票上市交易所：深圳证券交易所

内容: 股票简称：宏源证券股票代码：000562

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: （七）其他资料

内容: 1.首次注册登记日期：1993 年 5 月 25 日

内容: 地址：乌鲁木齐市新华北路 2 号 2.变更注册登记日期：2006 年 9 月 27 日

内容: 地址：乌鲁木齐市建设路 2 号

内容: 3.《企业法人营业执照》注册号码：6500001000031

内容: 6.公司聘请的法定审计机构：天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司

内容: 法定审计机构办公地址：北京市东城区北三环东路 36 号环球贸易中心 A 座 12 层

内容: 三、会计数据和业务数据摘要

内容: （一）主要利润指标

内容: 项   目                                        金  额

内容: 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润                2 , 042 , 662 , 781 . 07

内容: 非经常性损益项目

内容: 非经常性损益项目                                   金   额

内容: 上述非经常性损益对所得税的影响                                   - 2 , 148 , 614 . 50

内容: 单位：元

内容: （二）前三年主要会计数据和财务指标

内容: 营业收入利润总额

内容: 归属于上市公司股

内容: 东的净利润

内容: 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润

内容: 总资产

内容: 调整后

内容: 调整前

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 股东权益

内容: 经营活动产生的现金流量净额

内容: 每股经营活动产生的现金流量净额

内容: 归属于上市公司股东的每股净资产

内容: 净资产收益率%每股收益

内容: 采用公允价值计量的项目

内容: 项目名称           期初余额         期末余额         当期变动      对当期利润的影响金额交易性金融资产         249 , 301 , 837 . 19

内容: （三）净资产收益率和每股收益

内容: 报告期利润

内容: 归属于公司普通股股东的净利润

内容: 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润

内容: 净资产收益率%

内容: 全面摊薄      加权平均

内容: 每股收益（元/股）

内容: 基本每股收益     稀释每股收益

内容: 注：( 1) 全面摊薄净资产收益率=P÷E

内容: 其中，P 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；E

内容: 为归属于公司普通股股东的期末净资产。

内容: ( 2) 加权平均净资产收益率=P/（E0＋NP÷2＋Ei ×Mi ÷M0－Ej ×Mj ÷M0±Ek×Mk÷M0）

内容: 其中：P 分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股股东的期初净资产；Ei

内容: 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej 为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0  为报告期月份数；Mi

内容: 为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Ek 为因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk

内容: 为发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期期末的月份数。

内容: ( 3) 基本每股收益=P÷S

内容: S=  S0   ＋ S1   ＋ Si ×Mi ÷M0   － Sj ×Mj ÷M0－Sk

内容: 其中：P  为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S  为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1

内容: 为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si  为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj  为报告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi

内容: 为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj  为减少股份下一月份起至报

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 告期期末的月份数。

内容: ( 4) 稀释每股收益=[ P+（已确认为费用的稀释性潜在普通股利息－转换费用）×（1- 所得税率）]/ （S0

内容: ＋S1＋Si ×Mi ÷M0－Sj ×Mj ÷M0―Sk+认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平均数）

内容: 其中，P 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润。

内容: （四）按证券公司年报编报准则要求披露的主要财务数据和业务数据

内容: 项  目

内容: 合 并                               母公司

内容: 货币资金 结算备付金

内容: 交易性金融资产衍生金融资产

内容: 可供出售金融资产持有至到期投资 长期股权投资

内容: 资产总额

内容: 代理买卖证券款交易性金融负债衍生金融负债 负债总额

内容: 股本

内容: 未分配利润

内容: 项    目

内容: 手续费及佣金净收入利息净收入

内容: 投资收益

内容: 公允价值变动收益营业支出

内容: 利润总额净利润

内容: 年末数

内容: 本年数

内容: 年初数

内容: 上年数

内容: 增减比例%

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内容: 2.公司手续费收入分部报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 四、股本变动及股东情况

内容: （一）股份变动情况

内容: 单位：股本次变动前          本次变动增减（+. -）          本次变动后

内容: 其他

内容: 一、有限售条件股份

内容: 1 . 国家持股

内容: 2 . 国有法人持股

内容: 3 . 其他内资持股

内容: 其中：境内非国有法人持股

内容: 境内自然人持股

内容: 4 . 外资持股

内容: 其中：境外法人持股

内容: 境外自然人持股有限售条件股份合计二、无限售条件股份

内容: 1 . 人民币普通股

内容: 2 . 境内上市的外资股

内容: 3 . 境外上市的外资股

内容: 4 . 其他

内容: 无限售条件股份合计三、股份总数

内容: 数量

内容: 比例%

内容: （有限售条件股份上市）

内容: 小计

内容: 注：境内自然人持股为公司高管持股，变动为公司离任高管人员持股解冻。

内容: (1)2006 年，公司实施股权分置改革。公司股权分置改革方案为股权转让、注资与股权分置改革对价安排组合运作。

内容: ①中国信达资产管理公司将其持有的公司非流通股全部协议转让给中国建银投资有限责任公司（以下简称“中国建投”），计 24 , 393 . 60 万股，占公司总股本的 40 . 07%。

内容: ②非流通股股东以其持有的部分非流通股股份向流通股股东执行对价安排：流通股股东

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 每持有 10 股流通股获得 3 . 2 股的对价股份，非流通股股东向流通股股东共计送出 77 , 587 , 200

内容: 股。

内容: ③中国建投与新疆凯迪投资有限责任公司（以下简称“凯迪投资”）对公司注资，合计

内容: 26 亿元，用于充实公司资本、补充营运资金。其中，中国建投注入 24 亿元，凯迪投资注入 2

内容: 亿元，注资价格为每股 3 . 05 元，注资新增股份 852 , 459 , 016 股。注资完成后，公司股份总数

内容: 由 608 , 745 , 150 股增至 1 , 461 , 204 , 166 股。中国建投注资所获股票持有期不少于 36 个月；凯迪投资注资所获得股票持有期不少于 12 个月。

内容: (2)根据股权分置改革中有限售条件流通股股东所做的承诺，2007 年 6 月 21 日，经深圳证券交易所核准，公司股东——中国建投所持公司有限售流通股份中的 30 , 437 , 258 股、凯迪

内容: 投资 65 , 573 , 770  股、新疆生产建设兵团投资有限责任公司 24 , 033 , 128  股、新疆电力公司

内容: 股、新疆维吾尔自治区石油总公司 2 , 403 , 313 股、中国电信集团新疆维吾尔自治区电信公司

内容: 2007 年 6 月 18 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》）

内容: 2007 年 12 月 26 日，新疆宏源建信药业有限公司（以下简称“建信药业”）在办理完毕偿还垫付对价工作后，所持 11 , 015 , 184 股限售股份上市流通。（详见 2007 年 12 月

内容: 25 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》）

内容: 3.限售股份变动情况表                                                单位：股

内容: 股东名称

内容: 年初限售股数

内容: 本年解除限售股数

内容: 本年增加限售股数

内容: 年末限售    限售股数      原因

内容: 解除限售日期

内容: 中国建银投资有限责任公司注1

内容: 新疆凯迪投资有限责任公司

内容: 新疆生产建设兵团投资有限责任公司

内容: 股改承诺注4

内容: 新疆电力公司

内容: 安徽华茂纺织股份有限公司

内容: 新疆宏源建信药业有限公司注2

内容: 新疆金融市场注3

内容: 新疆金威有限公司

内容: 新疆维吾尔自治区石油总公司

内容: 中国电信集团新疆维吾尔自治区电信公司

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 华鑫证券有限责任公司

内容: 注 1：因建信药业向中国建投偿还垫付对价 2 , 960 , 316 股“宏源证券”股份，中国建投所持股份因此

内容: 注 2：股权分置改革工作中，公司原股东──深圳市宏成电脑有限公司持有的宏源证券 13 , 975 , 500 股

内容: 法人股因确权之诉被司法冻结，由中国建投先行垫付其执行对价安排的股份 2 , 960 , 316 股。2006 年 12 月，

内容: 高院终审判决，上述股权过户至建信药业名下。2007 年 12 月 26 日，建信药业在完成偿还垫付对价工作后，

内容: 其所持 11 , 015 , 184 股限售股份上市流通。

内容: 注 3：股权分置改革工作中，新疆金融市场持有“宏源证券”9 , 147 , 600  股法人股，因已被撤销，由中国建投先行垫付其执行对价安排的股份 1 , 937 , 662

内容: 股。根据股改承诺，其所持股份可于 2007 年 6 月 21

内容: 日解除限售，但截止目前，其尚未向垫付方支付所垫付的对价，未办理其所持限售股份解除限售工作。注 4：中国建投对其所持有限售条件的股份在规定限期内不上市交易或转让等事项进行了承诺：（1）

内容: 持有公司股权分置改革前的非流通股股份，自获得上市流通权之日起，12 个月内不上市交易或转让。期满

内容: 后，出售原非流通股股份的数量占公司股改前股份总数 608 , 745 , 150 股的比例在 12 个月内不得超过 5%，在 24 个月内不得超过

内容: 10%；通过交易所挂牌出售的股份数量，每达到公司股改前股份总数的 1%时，应当在该事实发生之日起两个工作日内做出公告，但公告期间无须停止出售股份。（2）注资所获股份，限售期不少于 36 个月。

内容: 4.有限售条件股份可上市交易时间

内容: 时  间        限售期满新增可上市交易股份数量

内容: 有限售条件股份数量余额

内容: 无限售条件股份数量余额

内容: 单位：股

内容: 说  明

内容: 管持股

内容: （二）股东情况

内容: 前 10 名股东持股情况

内容: 股 东 名 称         股东性质   持股比例     持股总数     持有有限售条

内容: 件股份数量

内容: 质押或冻结的股份数量

内容: 中国建银投资有限责任公司新疆凯迪投资有限责任公司安徽华茂纺织股份有限公司

内容: 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金

内容: 国有股法人股国有股

内容: 法人股

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 新疆宏源建信药业有限公司新疆金融市场

内容: 新疆生产建设兵团投资有限责任公司

内容: 新疆新达投资管理有限公司中国工商银行－融通深证 100

内容: 指数证券投资基金

内容: 国有股国有股法人股

内容: 国有股法人股法人股

内容: 前 10 名无限售条件股东持股情况

内容: 股 东 名 称          持有无限售条件股份数量                  股份种类 中国建银投资有限责任公司          30 , 437 , 258

内容: 人民币普通股

内容: 新疆凯迪投资有限责任公司          30 , 000 , 000                                       人民币普通股

内容: 安徽华茂纺织股份有限公司          20 , 100 , 000                                       人民币普通股

内容: 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金

内容: 新疆宏源建信药业有限公司

内容: 新疆生产建设兵团投资有限责任公司

内容: 新疆新达投资管理有限公司中国工商银行－融通深证 100

内容: 中国银行－嘉实沪深 300  指数证券投资基金

内容: 人民币普通股人民币普通股

内容: 人民币普通股人民币普通股人民币普通股

内容: 上述股东关联关系或一致行动的说明

内容: 未知上述流通股股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。

内容: 2.有限售条件股东持股数量及限售条件

内容: 序号   有限售条件股东名称   持有的有限售条

内容: 1   中国建银投资有限责任

内容: 2              新疆金融市场

内容: 3.公司控股股东和实际控制人情况介绍

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 中国建银投资有限责任公司，法定代表人：汪建熙，总裁：郑之杰。公司成立于 1986 年 6 月 21

内容: 日。注册资本：人民币贰佰零陆亿玖仟贰佰贰拾伍万元。经中国银行业监督管理委员会核准从事以下业务：投资于中国建设银行股份有限公司及其他金融和非金融企业；经营、

内容: 管理、处置从原中国建设银行分立后承继的资产和企业；追偿本外币债务；买卖、代理买卖、代理兑付从原中国建设银行承继的债券；接受、经营、管理从原中国建设银行承继的本外币委托贷款；资产管理范围内本外币财产租赁

内容: 、重组；资产管理范围内公司的上市推荐及债券、股票承销；本外币资金同业折借、本外币借款，发行金融债券，自营和代理债券交易；财务、投资及法律咨询，资产及项目评估；工程造价咨询业务；经中国银行业监督管理委员

内容: 会等监管机构批准的其他业务。

内容: (2)公司实际控制人情况

内容: 中国建投是中央汇金投资有限责任公司的全资子公司( 以下简称“汇金公司”)。汇金公司是根据中国法律于 2003 年 12 月 16 日注册成立的国有独资有限责任公司。截止 2007 年 12月 31

内容: 日，注册资本 3 , 724 . 65 亿元人民币，法定代表人胡晓炼。汇金公司代表国家行使投资者权利并履行相应义务，以及实施及执行国家关于国有金融机构改革的政策安排。汇金公司

内容: 不从事任何其他商业性经营活动。

内容: (3)公司与实际控制人之间的产权和控制关系

内容: 中央汇金投资有限责任公司

内容: 中国建银投资有限责任公司

内容: 五、董事、监事、高级管理人员和员工情况

内容: （一）董事、监事、高级管理人员情况

内容: (1)董事、监事和高级管理人员基本情况表

内容: 董事长      男董事、总经理

内容: 董事、总经理   男董 事       女

内容: 持股数   量（股） 0

内容: 报告期内从公司领取的报酬总额（万元）  174 . 42

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 陈有钧姚荣江齐大庆刘俊海宁向东徐际国

内容: 黄扬录李向阳华冠雄夏乾元罗力生杨  萍李江鹏高 涛

内容: 董 事  独立董事独立董事独立董事监事会主席监 事

内容: 监 事 职工监事职工监事

内容: 副总经理副总经理财务总监

内容: 注：李克军、徐际国和高涛先生报告期内从公司领取的报酬总额中不包括其在原任职单位领取的上一年度奖金。

内容: (2)在股东单位任职的董事、监事情况

内容: 姓 名         任职的股东名称         在股东单位担任的职务     任职期间     是否在股东单位领取

内容: 李克军    中国建银投资有限责任公司    党委委员 总裁助理    2007.10 至今           是王 霞    中央汇金投资有限责任公司     综合部光大处主任

内容: 中国建银投资有限责任公司

内容: 新疆凯迪投资有限责任公司新疆生产建设兵团投资

内容: 安徽华茂集团有限公司新疆电力公司

内容: 财务会计部总经理固定资产管理部总经理总经理

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: (3)在其他单位任职的董事、监事情况

内容: 姓 名       任职单位名称             所担任的职务           任职期间      是否在任职单位领取

内容: 齐大庆       长江商学院             教授、副院长          2002.06 至今           是

内容: 法学院教授、博导商法研究所所长 经济管理学院教授中国经济研究中心

内容: 世界经济研究所副所长、研究员

内容: (4)董事、监事、高级管理人员的主要工作经历

内容: 汤世生，曾任中国建设银行海南省分行国际业务部副总经理、洋浦分行行长，中国国际金融公司筹备组负责人、副总裁，中国信达信托投资公司副总裁兼宏源信托（现宏源证券）董事长，中国银河证券有限责任公司副总裁。现任

内容: 本公司党委委员、董事长。

内容: 李克军，曾任中国建设银行机关团委书记、办公室宣传处处长、办公室副主任、网上银行部总经理，中国建设银行天津市分行党委副书记、副行长，中国投资咨询公司党委书记、总经理，中国建银投资证券有限责任公司党委副书

内容: 记、纪委书记、副董事长。现任本公司党委书记、副董事长、中国建银投资有限责任公司党委委员、总裁助理。

内容: 胡强，中国证监会注册保荐代表人。曾任光大证券有限公司北方总部助理总经理、副总经理（公司部门正职级），光大证券有限公司研究发展部总经理；中关村证券股份有限公司副总裁，兼任公司党委副书记和纪委书记；申银万

内容: 国证券股份有限公司董事、副总裁，兼任董事会审计委员会和风险管理委员会委员；中国建银投资有限责任公司工作。现任本公司党委委员、董事、总经理。

内容: 王霞，曾任中国农业银行总行基金托管部境外资产托管部副处长（主持工作），中央汇金公司综合部副主任。现任本公司董事、中央汇金投资有限责任公司综合部光大处主任。

内容: 陈有钧，曾任中国建设银行总行财务会计部会计处副处长、信息管理处处长，研发部项目管理处高级经理，会计部电算化管理处高级经理、核心业务运行管理处高级经理、会计部总经理助理，营业部副总经理。现任本公司董事、

内容: 中国建银投资有限责任公司财务会计部总经理、固定资产管理部总经理。

内容: 姚荣江，曾任新疆轻工集团公司原料公司经理，新疆啤酒花股份有限公司副总经理、总经理，新疆恒基投资有限责任公司董事长及总经理，新疆啤酒花股份有限公司董事、代董事长。现任本公司董事、新疆凯迪投资有限责任公司

内容: 齐大庆，曾任香港中文大学会计学院助理教授、副教授（终身资格）。现任本公司独立董事、长江商学院教授、副院长；美国会计学会会员，NASDAQ 上市企业搜狐公司和分众传媒公司独立董事。

内容: 刘俊海，曾任中国社会科学院商法经济法研究室副主任、所长助理兼所务办公室主任，中国社会科学院法学所社会法研究室主任、中国社会科学院研究生院博士生导师、法学所博士后流动站博士后导师。现任本公司独立董事、中

内容: 国人民大学法学院教授、博导、中国人民大学商法研究所所长。

内容: 宁向东，曾任清华大学助教、讲师、副教授、教授，现任本公司独立董事、清华大学经济管理学院教授、博士生导师、清华大学中国经济研究中心常务副主任。兼任北京市经济学

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 总会理事，北京市跨世纪“百人工程”和北京市社会科学“百人工程”成员。

内容: 徐际国，曾任中国建设银行山东省分行稽核审计处副处长、莱芜市分行党委书记、行长、省分行资产保全部总经理，中国建银投资证券有限责任公司稽核审计部总经理、党委委员。现任本公司党委委员、监事会主席、工会主席。

内容: 黄扬录，曾任深圳鸿华实业股份有限公司总经理助理，中山证券公司总经理助理、副总经理、总经理、副董事长、总裁。现任本公司监事、中国人民大学世界经济研究所副所长、研究员。

内容: 李向阳，曾任新疆生产建设兵团投资中心项目处业务负责人、项目一处副处长、资产管理部副处长。现任本公司监事、新疆生产建设兵团投资有限责任公司项目投资部副经理。

内容: 华冠雄，曾任安庆市纺织工业局副局长，安庆纺织厂厂长，安庆市兼职副市长、安徽华茂股份有限公司董事长，兼任本公司董事。现任本公司监事、安徽华茂集团有限公司顾问。兼任中国纺织企业家联合会会长、中国棉纺织协会

内容: 夏乾元，曾任乌鲁木齐供电公司财务科科长，乌鲁木齐电业局总会计师，新疆电力工业局副总会计师，新疆红雁池电厂副厂长兼总会计师，新疆电力公司总会计师，兼任本公司董事。现任本公司监事、新疆电力公司副局级调研员

内容: 罗力生，曾任中国建设银行信托投资公司营业部副总经理、深圳建信投资公司副总经理，宏源证券股份有限公司人事一部副总经理。现任本公司职工监事、公司资产处置办公室主任。

内容: 杨萍，曾任中国华联房地产开发公司财务部副经理、华纺房地产开发公司财务部经理。现任本公司职工监事、公司客户资产运行中心总经理。

内容: 李江鹏，曾任宏源证券股份有限公司审计二部副总经理、审计总部副总经理。现任本公司职工监事、公司审计总部总经理。

内容: ③公司高级管理人员主要工作经历

内容: 胡强，详见“公司董事主要工作经历”。

内容: 高涛，曾任中国建设银行安徽省分行人力资源部副总经理、总经理、党委组织部副部长、部长，中国建设银行淮南分行行长、党委书记，中国建银投资证券有限责任公司人力资源部总经理、党委组织部部长、纪委副书记、监察室

内容: 主任，中国建银投资证券有限责任公司党委委员、副总裁。现任公司党委委员、纪委书记、副总经理、董事会秘书。

内容: 刘东，曾任中国信达信托投资公司北京证券营业部总经理、证券业务总部副总经理兼北京营业部总经理，宏源证券股份有限公司总经理助理兼证券业务总部总经理。现任公司党委委员、副总经理，兼任宏源期货有限公司董事长。

内容: 周栋，曾任职北京旅游学院管理系，中国信达信托投资公司北京证券营业部副总经理、深圳证券营业部总经理、委托贷款部副总经理，宏源证券股份有限公司总经理助理、董事会秘书。现任公司副总经理。

内容: 栗宏刚，曾任中国建设银行筹资部副处长，国家开发银行资金局处长，中国建设银行北海分行副行长，宏源证券股份有限公司董事会秘书。现任公司副总经理。

内容: 许建平，曾任财政部部长秘书、农财司处长，悉尼大学访问学者。现任公司副总经理、财务总监。

内容: ④公司董事会专门委员会组成人员

内容: 董事会发展战略委员会主任委员：汤世生；      委员：李克军、胡强、王霞、齐大庆董事会提名与薪酬考核委员会主任委员：刘俊海；委员：李克军、王霞、齐大庆

内容: 董事会审计委员会主任委员：齐大庆；          委员：陈有钧、刘俊海董事会风险管理委员会主任委员：宁向东；      委员：姚荣江、刘俊海

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 2.报告期内，公司董事、监事、高级管理人员变更情况

内容: (1)2007 年 1 月 11 日，公司 2007 年第一次临时股东大会选举李克军先生和王霞女士为公司董事。

内容: 同日，公司第五届董事会第六次会议聘任李克军先生担任公司总经理。经中国证监会核准，2007 年 3 月 6 日李克军先生正式担任公司总经理。

内容: (2)2007 年 9 月 25 日，由于工作变动原因，冯戎先生辞去公司董事、副董事长职务，李

内容: 永飞先生辞去公司独立董事职务；2007 年 10 月 15 日，李克军先生辞去公司总经理职务。 (3)2007 年 10 月 15 日，公司 2007 年第二次临时股东大会选举胡强先生为公司董事，宁

内容: 向东先生为公司独立董事。

内容: 同日，公司第五届董事会第十五次会议聘任胡强先生担任公司总经理。

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，公司共有正式员工 1279 人。构成情况见下表：

内容: 人员结构                    人数（人）            占员工总数的比例（%）

内容: 高级管理人员经纪业务人员投资银行人员信息技术人员计划财务人员行政人员

内容: 资产管理人员证券投资人员清算人员

内容: 公司按照《中华人民共和国劳动法》及国家的有关规定，已为全体职工办理了养老保险、医疗保险、失业保险、工伤保险和生育保险，并缴纳了住房公积金。

内容: 公司严格按照《公司法》、《证券法》及中国证监会相关规章制度的要求，不断完善法人治理结构，形成了股东大会、董事会、监事会、经营层各司其职、各行其责、有效制衡、科

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 学决策、协调运作的良好局面，有利地推进了公司持续健康的发展。

内容: 报告期内，公司治理结构进一步得到完善。董事会加强自身建设，及时修订公司治理相

内容: 关制度，进一步明晰股东大会、董事会、监事会、经营层的职责范围，制订了关联交易公允决策、对外担保、对外投资等制度。2007

内容: 年，在《证券日报》、中国董事会研究中心联合举办的“金百强”中国上市公司董事会治理排名评比活动中，公司荣获了“董事会治理金百强”

内容: （第 59 名）的荣誉称号。 (1)关于股东与股东大会

内容: 公司能够按照规定召集、召开股东大会，确保所有股东，特别是中小股东享有平等的地

内容: 位，能够充分行使自己的权利。

内容: (2)关于控股股东与公司的关系

内容: 公司控股股东充分尊重公司的独立性，依法行使股东权利，没有利用其控股股东地位直

内容: 接或间接干预公司的决策和经营活动；公司与控股股东在人员、资产、财务、机构和业务方面作到了“五分开”。

内容: 公司严格按照公司《章程》规定的董事选聘程序聘任和变更董事；公司董事会的人数和

内容: 人员构成符合法律、法规的要求，专业结构合理；董事会会议的召集、召开及表决程序合法有效；董事会下设各专门委员会，在董事会的科学决策中发挥重要作用；公司董事能够以认真负责、勤勉诚信的态度参加股东大会和董事

内容: 会，依法行使董事的权利，履行董事的职责。

内容: 公司监事会的人数和人员构成符合法律、法规和公司《章程》的要求；公司能够依法召

内容: 开监事会；公司监事认真履行职责，以对股东负责的精神，对公司财务以及公司董事、高级管理人员履行职务的合法合规性进行监督，维护了公司及股东的合法权益。

内容: (5)关于绩效评价与激励约束机制

内容: 公司目前已形成公正、透明的绩效评价标准与激励约束机制。

内容: 公司能够充分尊重和维护股东及其他债权人、职工、客户等其他利益相关者的合法权益，

内容: 共同推动公司持续、健康地发展。

内容: (7)关于信息披露与透明度

内容: 公司修订了《信息披露管理办法》，指定董事会秘书负责信息披露工作，接待股东来访和

内容: 咨询。公司能够严格按照法律、法规和公司《章程》的规定，真实、准确、完整、及时地披露信息。2007 年度公司信息披露工作被深圳证券交易所评定为“优秀”。

内容: 2 . 公司治理专项活动情况

内容: 公司认真贯彻落实中国证监会《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》

内容: 和深圳证券交易所《关于做好加强上市公司治理专项活动有关工作的通知》等文件精神，开展了上市公司治理专项活动，成立了以董事长为组长的公司治理专项活动领导小组。公司本着客观全面、求真务实的态度，对照上市公司

内容: 治理有关规定以及公司治理专项活动自查提纲，认真查找存在的问题和不足，深入分析产生问题的原因，提出改进意见，制订明确的整改措施和整改计划。同时，根据中国证监会新疆监管局和社会公众提出的意见和建议，公司落

内容: 实整改责任，切实进行整改。

内容: 公司治理活动的开展，对进一步规范公司治理，完善公司各项制度建设，提高公司治理水平起到了明显的促进作用，有利于提高公司的经营管理水平和竞争能力，有利于公司的持

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 公司治理的具体情况，请参阅《宏源证券股份有限公司治理专项活动自查报告和整改计划》和《宏源证券股份有限公司上市公司治理专项活动整改报告》，分别刊登在 2007 年 7 月 4 日和 10 月 25

内容: 日的《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》以及深圳证券交易所网站。

内容: （二）独立董事履行职责情况

内容: 报告期内，独立董事本着对全体股东负责的精神，切实履行独立董事诚信勤勉的职责，按时出席股东大会和董事会会议，独立行使职权，对公司对外担保、关联交易、董事选举和高管人员聘任等事宜发表独立意见。

内容: 1.独立董事出席董事会的情况

内容: 齐大庆刘俊海李永飞宁向东

内容: 本年应参加董事会次数 11

内容: 亲自出席 董事会次数 8

内容: 2 . 独立董事对公司有关事项提出异议的情况

内容: 报告期内，公司独立董事未对董事会议案及其他议案提出异议。

内容: （三）公司与控股股东“五分开”情况

内容: 公司与控股股东——中国建银投资有限责任公司在人员、资产、财务方面完全分开，保持了机构完整、业务独立。公司自主经营，独立核算，独立面对市场参与竞争，独立承担责任和风险。

内容: 公司按照《公司法》和公司《章程》的规定，根据中国证监会核准的经营范围依法独立

内容: 自主地开展业务。公司具备从事证券业务的多项资格，具有独立完整的业务体系和自主经营能力。控股股东没有利用控制权，违反公司运作程序，没有干预公司内部管理和经营决策。

内容: 公司拥有独立完整的劳动、人事及薪酬管理体系。公司董事长、监事会主席、总经理、

内容: 副总经理、财务总监、董事会秘书等高级管理人员均在公司工作，没有在股东单位担任职务。公司董事、监事和高级管理人员的聘任均严格按照《公司法》、《证券法》和公司《章程》的规定，通过合法程序进行。公司董事、监

内容: 事、高级管理人员的任职资格已得到中国证监会及其派出机构的核准。

内容: 公司资产完整，与控股股东产权关系明确，资产界定清晰。公司依法独立经营管理公司

内容: 资产，对公司资产拥有完全的控制权和支配权，确保了全体股东权益的充实。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 公司股东大会、董事会、监事会运作良好，各机构依法行使职权，独立于控股股东。公司拥有管理严密、运行高效、保障有力的业务经营管理体系。报告期内，公司完善经营管理模式，建立起以市场为导向的、符合未来证券公司

内容: 发展方向的公司组织架构和运营体系，公司在管理机制、组织架构、人才搭建、薪酬制度、风险管理等方面得到了全面的加强。

内容: 公司财务完全独立，依法设立独立的财务会计总部，建立了独立的财务核算体系，独立

内容: 作出财务决策，依法独立纳税。根据《证券公司管理办法》，公司设有独立于业务部门的审计总部，实行内部稽核审计制度，配备专职稽核审计人员，负责对公司经营的合法合规性进行检查监督。公司独立在银行开户，独立依法

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，公司没有为股东单位及其他关联方提供担保的情况。

内容: （四）公司内部控制制度建立和健全情况

内容: 1 . 公司内部控制完整性、合理性和有效性的自我评价报告

内容: 公司近年来注重内部控制体系的完善，进行了全方位、系统性的内部控制制度建设。公

内容: 司建立了股东大会、董事会、监事会和经理层等法人治理结构，将风险管理文化建设作为公司发展战略的重要组成部分，推行了全面风险管理。2007 年 2

内容: 月公司聘请了德勤管理咨询（上海）有限公司对公司的机构设置、部门职责、业务流程、岗位设置、职位说明进行了调整和梳理，进一步强化了内部控制管理，提高了组织运行效率，进一步明确风控部门与业务部门

内容: 的工作分工。目前已形成了部门内部岗位自控、部门之间互相制衡、风控部门独立、审计部门向董事会负责的全方位的风险控制体系，使公司的法人治理结构更加完善，风控体系更加清晰。各项业务内部控制流程涵盖了事前防范

内容: 、事中监控和事后检查。公司的内部控制机制和内部控制制度方面不存在重大缺陷，实际执行过程中亦不存在重大偏差。公司的内部控制在整体上是有效的，为公司经营运作的规范和安全，为公司经营业绩的取得提供了坚实保障

内容: 。报告期内，中国证监会、交易所没有对公司内控问题作处分。

内容: 公司按照《公司法》、《证券法》、《证券公司治理准则（试行）》、《证券公司管理办法》、

内容: 《证券公司内部控制指引》等法律法规、监管规定以及公司《章程》的规定，结合公司实际情况，制订并完善了各项内部控制制度。公司内部控制的总体目标是将公司建成决策科学、管理规范、经营稳健、质量和效益一流的证券

内容: 公司。内部控制流程包括了事前控制、事中控制和事后控制，渗透到决策、执行、监督、反馈等各个环节，以确保不存在内部控制的空白或漏洞。公司已建立风险控制的组织架构和相关控制制度，重视建设良好的风险管理文化，

内容: 在业务管理、资金管理、会计系统管理、电子信息系统管理、人力资源与薪酬管理、信息沟通与披露管理等方面形成了较完整的内部控制体系。

内容: 公司近年来不断调整完善风险管理组织架构，按照“健全、合理、制衡、独立”的原则，建立了多层风险管理架构，并明确划分了各层面的职能。

内容: 董事会风险管理委员会、公司风险管理总部、法律合规总部、审计总部、各部门及分支机构内设的有风控职能的部门或岗位，共同构成了公司完整的风险治理组织架构。

内容: 风险管理委员会由董事会设立，由独立董事担任主任委员，依照《宏源证券股份有限公司董事会风险管理委员会实施细则》，负责提出公司业务经营管理过程中防范风险的指导意见，审定公司业务风险控制制度；对公司风险状况

内容: 和风险管理能力及水平进行评价，提出完

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 善公司风险管理和内部控制的建议。

内容: 风险管理总部全面负责公司的风险管理，建立健全公司风险防范、监控体系，负责公司风险管理制度建设，并监督执行情况；负责公司各业务风险的日常管理，对公司经营管理活动中的各类风险实施有效的事前评估和过程监控，

内容: 有效化解和降低公司运营风险。

内容: 法律合规总部负责为公司决策和日常经营管理提供法律服务支持和合规监督保障。负责拟订公司法律合规事务相关的规章制度和业务操作流程；负责公司相关规章制度、业务办法的合规性及健全性；负责对公司重大决策和业务发

内容: 展及新产品设计提供法律支持及合规性审查，防范和化解管理和业务中的法律风险；负责公司合同及其他法律性文件归口管理工作，制定和管理适用于全公司的格式合同，参与重大合同谈判协商，审查合同文本，督察合同履行；

内容: 负责公司业务与管理的合规、检查工作，对发生的违规事件进行全面监控；负责管理公司诉讼、仲裁等法律事务等。

内容: 公司审计总部独立于公司各业务部门和各分支机构，负责协助公司识别和评价重大风险问题，帮助公司改进风险管理与控制系统；通过评价控制的效率与效果、促进其持续改善等工作，帮助公司维持有效的控制系统；评价公司治

内容: 理过程并提出改进公司治理的恰当建议，履行检查与评价、咨询与服务的职能。内部审计工作实行总稽核负责制，在职能上对董事会报告工作，在行政上对总经理报告工作。

内容: 公司各业务部门、业务支持和管理部门负责人为各单位风险控制的第一责任人，履行一线风控职能，执行具体的风险管理制度，建立部门内权责明确、相互制衡的岗位职责和部门内全面、合理的风控制度，并针对业务主要风险环

内容: 节制定业务操作流程。其中零售服务管理总部归口管理公司的营业部和服务部，财务会计总部、客户资产运行中心和信息技术总部在承担本部门内部的一线风控职能外，各自在财务核算、客户资金管理和清算、信息技术等方面承

内容: ②内控制度体系的建立和健全

内容: A. 内部控制制度的建立和完善

内容: 公司各项规章制度是公司员工的基本行为规范，也是各部门进行风险自控的重要依据，

内容: 因此公司高度重视规章制度体系的建设工作，制定了严格的审核程序。公司按照重要性和适用范围将各项规章制度分为制度、办法、规程三类，其中制度和办法制订完成后，首先要报总经理办公室，由总经理办公室向公司所有部

内容: 门征求意见后反馈制订部门进行修改，然后提交总经理办公会进行审议批准，必要时提请董事会审议通过后颁布实施。各部门的规程要向相关部门征求意见，并由风控部门会签后，由公司领导审核签发。

内容: 公司内部控制制度的建设侧重于规范业务流程、完善管理制度和明确部门岗位职责。在开展业务的过程中坚持制度流程先行的原则，定期对各部门制度的建立、健全及执行情况进行梳理。公司对所有内部管理制度进行了汇总和清

内容: 理，并根据所发现的业务风险点对管理制度进行了补充和完善，具体包括三个方面：一是制定管理制度，针对各项业务的开展方式、管理关系和决策过程进行规范；二是操作标准，确定业务对象的选择标准和业务操作标准；三是

内容: 操作程序，明确规定各项业务操作的具体环节。

内容: 公司在组织结构调整的过程中，明确了部门的职责和权限，在岗位设计过程中制定了《职位说明书》，明确了岗位的设置目的、岗位职责、汇报关系、任职要求和所需技能。各岗位人员可通过《职位说明书》明确其职责和权限。

内容: B. 逐步建立授权管理体系

内容: 公司逐步构建完整的授权体系，在各项业务制度中对有关业务授权进行了规定。公司各

内容: 部门管理制度的制定要履行严格的审批程序后实施。公司制定了重要事项请示报告制度，对签报的格式、内容、审批权限进行了严格的规定。公司各信息系统都有权限管理办法，增加或变更用户、用户权限都履行相应的授权审批

内容: 程序。风险管理总部对公司授权的执行情况进

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 行监督、检查，对于已不适用的授权提出调整意见，对于越权行为及时发现并提出处理建议。

内容: 公司将风险管理文化建设作为公司发展战略的重要组成部分，并融于企业文化建设的全过程。公司决策层高度重视风险管理和内部控制，推行了全面风险管理，树立风险控制是公司生命线的理念，努力提高全体员工的管理素质和

内容: 风险防范意识。公司制定了《宏源证券股份有限公司全面风险管理办法（试行）》，根据公司内外部环境及董事会制定的公司发展战略，确定公司风险管理策略。建立科学的聘用、培训、轮岗、考评、淘汰等人力资源管理制度，

内容: 对重要岗位实行委派制和定期轮岗制。建立、健全了绩效考核激励与约束机制，注重对员工的合规经营意识的培育，加强职业道德教育，防范道德风险。公司将风险管理考核指标纳入绩效考核体系，建立效益与风险控制并重的激

内容: 励机制，并与员工的奖惩相结合，促进企业风险管理文化的形成。

内容: 公司经纪业务、投资银行业务、自营业务、客户资产管理业务和债券回购业务等均建立了相应的规章制度，并基本落实执行。公司加强了对自营业务和经纪业务风险的监控和提示，加强了对投资银行业务各环节的风险防范，已将

内容: 资产管理业务和创新业务纳入风险监控范围。

内容: 公司统一制定证券营业部的标准化服务规程，规定证券营业部的岗位职责、行政事务工

内容: 作规程、财务岗位职责及业务流程、工程技术岗位职责及业务流程、委托交易岗位职责及业务流程、客户经理岗位职责及业务流程。这些规程在各营业部基本得到贯彻实施。

内容: 公司制定了证券委托业务管理办法、交易结算资金管理办法、证券营业部客户档案管理操作规程、证券营业部佣金费率管理规程、证券营业部差错处理规程、证券营业部客户投诉受理操作规程、证券营业部公示信息管理操作规程

内容: 等，做到证券经纪业务的各个环节均有章可循、按章办理。严格遵守保密原则。开户、交易密码由客户自设。各部门岗位进入交易和登记清算系统权限都有严格控制，对各种新的电子交易方式开户时都在代理协议书、银行转账业

内容: 务协议书中明确双方权责，有效地防止可能发生的损失。

内容: 公司制定了客户资产运行中心清算工作管理规程、存管清算业务应急处理规程，实行证券法人集中清算制度，公司的代理买卖证券交易统一由中国建设银行新疆分行清算。严格执行A股和基金及债券（T+1日）、B股和权证（

内容: T+2日）清算和股份交割制度；对客户托管的证券逐日在电脑系统自动进行表外登记，使客户可以随时查询、核对证券余额。统一清算并统一资金的调度，提高资金使用效益。

内容: 公司制定了经纪业务风险管理规程，从账户管理、资金管理、清算管理、回购管理、档案管理、柜台管理、营业部诉讼及投诉、风险管理等方面确定了不同级别人员的权限和职责。通过相互制衡以达到下述目标：加强对经纪业务

内容: 的风险管理，减少客户资产运行中的风险，严禁客户资金的挪用，保障客户资料和资产的完整性、准确性及安全性。

内容: 公司建立了风险实时监控系统，实时监控营业部的资金动向、交易动向和其他业务操作行为，便于公司及时发现和处置营业部的各类风险。公司还根据监管部门的要求，建立了反洗钱监控系统，按要求向中国反洗钱监测中心报送

内容: 相关数据，并制定了相关管理制度和流程。

内容: 按照统一立项、统一质量监督和统一风险控制的原则对投资银行业务进行了前、中、后

内容: 台业务操作分离。其中由公司项目立项审核委员会统一负责投行项目的立项工作，公司项目质量控制委员会对投行项目执行全过程质量进行控制，公司项目内核委员会对项目的最终结果进行审核的工作模式，为投行项目风险管理

内容: 工作提供了良好的管理保障机制。同时，完善了投资银行业务总部下辖若干区域投资银行部，内设股权融资部、债券融资部和资本市场部为前台业务运作部门，综合管理部为中后台管理和运营支持部门的分类管理体系。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 在投行业务原来管理制度的基础上，新颁布了《股权性融资及公司债券业务流程管理办法》等13项投资银行业务管理制度，确立了投行业务公司内部管理体制和执行业务工作规范，进一步完善投行业务流程管理。投行业务逐步

内容: 完善了内控管理、财务运营、人员管理等方面的业务细化工作，提高了投行业务风险的防范能力。

内容: 公司证券投资决策机构包括总经理办公会及其下设的证券投资决策委员会。总经理办公

内容: 会是具体落实公司董事会关于自营业务各项决定的最高管理机构，对公司董事会负责；下设证券投资决策委员会是公司证券自营的决策议事机构，负责对证券投资业务进行具体管理事宜，对公司总经理办公会负责。证券投资决策

内容: 委员会的职责是：根据公司总经理办公会有关自营业务的决议拟定公司证券自营计划，审核战略性投资方案，议定重要市场措施，监控投资风险，重大事项须上报总经理办公会讨论决定。

内容: 证券投资总部是公司证券自营运作的经营管理部门，是公司证券投资决策委员会的执行机构，主要负责在证券投资决策委员会的授权额度范围内和指导原则下开展投资运作。

内容: 公司风险管理总部对证券自营业务进行实时监控，审计总部负责对自营业务进行内部审计。自营帐户的管理、核算及资金调拨均由公司资金财务部门负责。清算工作由公司客户资产运行中心负责。证券自营在交易各环节上坚持交

内容: 易操作与帐户管理、会计核算、资金清算相分离；决策、操作、风控相互独立的原则。

内容: 公司证券自营业务的风险控制：a. 公司从交易限额、止损止盈限额、品种选择等方面对证券自营业务作了具体的规定；b.

内容: 严格按照中国证监会《证券经营机构证券自营业务管理办法》和《证券公司风险控制指标管理办法》控制公司证券自营业务的规模和自营品种的选择。

内容: 公司规定了证券自营业务信息报告制度。财务会计总部负责证券自营业务的日常核算，并按日编报证券自营业务的交易及浮动盈亏报表，报相关领导审阅；风险管理总部对自营业务证券投资建立风险报告制度，风险报告分为定期

内容: 报告和专项报告，定期报告为按月度、季度、年度向公司领导和风险管理委员会报送的证券投资业务风险分析报告或简报，专项报告为针对在稽核检查或实时监控中发现的违规问题或蕴含较大风险的情况形成的报告；证券投资总

内容: 部定期报告证券自营业务情况，报告内容主要包括但不限于：投资决策执行情况、自营资产质量、自营盈亏情况、风险监控情况以及其他需要报告的重大事项。报告根据内容的重要程度和公司对自营业务管理的需要依次上报分管

内容: 自营业务的公司副总经理、公司证券投资决策委员会成员、公司总经理、风险管理委员会。

内容: D. 客户资产管理业务控制

内容: 公司对资产管理总部的主要职能调整为开展集合理财等新型资产管理业务。现已结合监

内容: 管部门的相关规定和公司资产管理业务的重新定位，制订和修订了相关管理制度和规程。 公司对资产管理业务建立健全了有效的多级风险防范体系，并根据资产管理业务流程和

内容: 风险特征，将该业务的风险管理工作纳入公司的风险管理体系之中。公司资产管理业务的风险管理体系共分三个层次：第一层次为资产管理业务决策委员会；第二层次为风险管理总部、法律合规总部、审计总部及相关职能部门；

内容: 第三层次为公司资产管理业务部门的一线风险管理。资产管理总部设立风险控制小组，负责资产管理业务风险控制的具体工作。负责拟定资产管理总部风险控制基本制度并报资产管理业务决策委员会审批；评估资产管理计划运行

内容: 中存在的风险并提出改进意见；定期和不定期检查资产管理业务风险控制制度的执行情况；配合公司风险管理总部、法律合规总部和审计总部的工作。

内容: 为了防止投资决策失误风险，公司建立了资产管理业务三级投资决策体系，制定授权机制，实行权限管理。公司资产管理业务决策委员会、风险管理总部、法律合规总部定期或不定期对公司投资管理制度、投资决策程序的合法性

内容: 、合规性、有效性及资产管理产品运作过程中的合法性、合规性进行全面检查评价。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 资产管理业务决策委员会通过审批各资产管理产品的整体投资策略报告、季度投资策略报告以及资产管理产品投资授权方案，控制各资产管理产品的投资风险。资产管理总部运行保障部、风险控制小组和风险管理总部通过定期不

内容: 定期对资产管理产品风险水平进行评价，加强对资产管理产品投资风险的控制。为了控制资产配置风险，公司设定资产管理业务的持仓警戒线。资产管理业务的重大投资项目必须由公司资产管理业务决策委员会决策。对于超出投

内容: 资主办的投资权限的项目，投资主办按照公司相关规定报资产管理总部总经理审批。

内容: 公司高度重视对创新业务的风险控制，创新业务始终坚持制度流程先行的原则，确保风

内容: 险能够处于可控、可测、可承受的状态。

内容: 关于权证创设套利业务，公司严格按照中国证监会和交易所的规定对权证创设额度进行管理，制定了严格的创设审批流程和风控程序。关于股份报价转让业务，公司将根据公司业务风险控制制度的要求以及中国证监会、中国证券

内容: 业协会的有关规定严格履行尽职调查、申请立项、制作文件、公司内核等程序，上报中国证监会或中国证券业协会。

内容: 公司成立了创新业务工作小组，对创新业务进行研发。在风险控制方面，风险管理总部的负责人作为创新小组的组成人员，全面参与产品的研发、制度流程的设计，按照《证券公司内部控制指引》对创新业务内部控制的要求，重

内容: 点防范规模失控和决策失误等风险。创新业务产品相关的协议、合同、说明书等文本均由法律合规部门进行审核，防止创新业务的法律风险和合规风险。

内容: 公司取得了创新类券商资格后，根据证监会的批准，依法开展了权证创设等金融衍生产品业务。为规范权证业务，控制业务风险，公司衍生产品部负责专门运作和管理。制定了《权证业务工作规程》，业务体系按照规范运作、科

内容: 学决策、控制风险的原则构建，投资决策过程体现理性分析、科学论证、专业运作的特色，主要包括投资评估、方案制定、方案审批等环节。

内容: 权证业务投资决策必须以书面的《权证创设策略报告》、《权证发行策略报告》或《权证套利策略报告》为论证依据。权证业务方案根据证券投资决策委员会授权额度进行分级审批。授权额度以上的方案需经公司证券投资决策委

内容: 员会讨论通过后报公司总经理审批；授权额度内的方案由衍生产品部内设业务部门讨论通过后报衍生产品部总经理审批。衍生产品部任何交易行为，必须由公司分管副总经理、衍生产品部总经理或其授权人下达指令，由交易部交

内容: 易员进行操作。严格禁止被授权人任何超越授权的交易指令，严格禁止交易员未经授权或未获指令的任何操作。

内容: 权证业务通过合理的风险管理系统、严格的账户管理、资金审批调度、授权限制、规范的交易操作及完善的交易记录保存制度等措施，控制投资运作风险。

内容: 公司已经实行了资金的统一清算，统一集中管理，统一调度，制定了严格的资金批准签报制度，健全了资金业务的风险评估与监测制度，建立了内部资金占用计息制度。

内容: 公司将各营业部清算资金统一存放在中国建设银行新疆分行，由公司的客户资产运行中心统一与证券交易所进行清算，并划转资金至中国证券登记结算有限责任公司。各经营网点对客户保证金存款实行专户存储、专户管理，自有

内容: 资金只按费用开支限额留存。对外从事的资金拆借、借贷、抵押、担保等活动由公司统一进行，各分支机构不得进行。这种做法保证了资金流动性，提高了资金使用效益，维护了资金安全。

内容: 公司制定了严格的资金审批制度。重大资产购置、转款、投资都有签报单及董事会决议，签报单及决议都有各级负责人签名，董事会决议有出席董事签名。

内容: 公司健全了资金业务的风险评估和监测制度，严格控制资金流动性风险。日常头寸调度外的每笔资金业务在使用前需进行严格的风险收益评估，各项资金比例严格控制在公司可承

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 公司建立了内部资金占用计息制度，严格考核各责任单位资金循环的成本与效益。

内容: 公司严格按照国家的有关会计制度和财务制度制定了公司会计制度、财务制度、会计工作流程和会计岗位工作手册，并针对各个风险点建立了严密的会计控制系统，建立公司对营业部财务会计工作的垂直管理及严格的成本控制和

内容: 业绩考核制度，制定了财务收支审批制度和费用报销管理办法，制订了完善的会计档案保管和财务交接制度，强化了财产登记保管和实物资产盘点制度，建立健全计提各项资产减值准备制度。

内容: 公司根据国家法律法规的要求，遵循安全性、实用性、可操作性原则，严格制定了电子信息系统的管理规章、操作流程、岗位手册和风险控制制度，对电子信息系统的项目整个过程实施明确的责任管理，严格划分软件设计、业务

内容: 操作和技术维护，实行严格的电子信息系统的内部制衡和制约制度，制定了严格的电子信息系统的安全和保密标准，严格计算机交易

内容: 数据的授权修改程序。2007年公司积极推进大集中交易的建设，将于2008年上半年全部建成大集中系统，实现交易大集中目标。

内容: ⑧人力资源与薪酬管理控制方面

内容: 为优化公司人力资源管理结构与薪酬管理制度，适应公司发展需要，公司在2007年对人力资源管理进行了重大改革，下发了《人力资源管理基本制度》，并制定了一系列绩效考核制

内容: 度如《薪酬管理制度》、《绩效管理暂行办法》、《管理人员聘任管理暂行办法》、《保荐代表人管理试行办法》、《总部员工工资管理暂行办法》、《营业部薪酬管理暂行办法》、《投资顾问管理实施细则》、《客户经理管理

内容: 实施细则》等，推行了全员竞聘上岗，建立了科学的绩效考核薪酬管理体系，增强了薪酬激励的作用，有利于稳定优秀人才队伍。公司人力资源的聘用、轮岗、培训、离任审计制度和绩效考核制度已建立并实施。

内容: ⑨信息沟通与披露的控制方面

内容: 为满足外部监管的要求、保护投资者利益与公司内部管理的需要，公司建立了信息沟通与披露的管理制度，基本形成了合规、有效、安全的信息沟通与披露机制。

内容: 公司于2007年对《信息披露管理办法》重新修订并公告实施。该制度规范了公司及相关信息披露义务人的信息披露行为。对公司应当披露的各类信息披露文件的原则、内容，以及

内容: 未公开重大事件的内部流转、传递、审核程序、保密措施等进行了明确的规定，并在实际中严格执行。

内容: 公司在加强日常经营管理方面制定了详细的管理制度和操作细则，在经营业务的处理中

内容: 均有明确的授权和核准体系，各类事项的审批和相关重要资料均能妥善保管，对控股子公司、关联交易、对外担保、募集资金使用、重大投资、信息披露等方面加强重点控制，建立有严格的具体的管理制度，并得到有效的执行。

内容: 公司控股子公司控制结构和持股比例图：

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 新疆宏源建信药业有限公司

内容: 北京市京宏源投资顾问有限

内容: 公司第五届董事会第十三次会议同意对北海新宏源物业发展公司、北京市京宏源投资顾问有限公司实施关闭清算，同意转让新疆宏源建信药业有限公司股权。上述控股子公司处置后，公司不存在对上述控股子公司的内部控制。

内容: 因股指期货业务的发展需要，经监管部门批准，我公司收购华煜期货（现已更名为宏源期货）作为全资子公司。为加强管理，公司总经理办公会议专门研究并以会议纪要的形式作出了相关规定，就控股子公司的法人治理、经营管

内容: 理、财务管理、投资管理、信息报告、审计监督、考核与奖罚等内容作了详尽规定，同时针对期货公司的特点作了相应的特殊规定。鉴于宏源期货从事期货经纪业务行业具有的高风险特征，公司将根据其特有的业务风险，通过合

内容: 法方式督促其健全和完善相关内控和风险管理制度，制定更为有效的内部控制措施，并依法监督控股子公司的各项制度落实和执行情况。公司今后将适时制定控股子公司的管理办法，并将对控股子公司的风险控制纳入公司整体的

内容: 公司十分重视关联交易的内控管理。为规范公司关联交易，保证关联交易的公允性，2008年初，依据相关法规，公司制定并公告实施了《关联交易公允决策制度》，对关联人和关联交易事项进行了明确的界定，对关联交易的

内容: 审批程序、回避表决、信息披露等问题进行了明确规定。从决策机制和事前、事后管理方面入手，建立了较完善的防范经营风险和防止利益输送的长效机制。同时，尽量避免关联交易的发生。

内容: 公司对外担保的决策权属股东大会和董事会，在公司《章程》中已明确了股东大会、董事会关于对外担保事项的审批权限，在具体操作方面制定了《对外担保管理办法》，对担保程序和权限控制、担保风险管理和信息披露等问题

内容: 进行了详细的规定，建立了担保风险控制机制。报告期内，公司及控股子公司未发生对外担保情形。

内容: 2008年初，公司制定了《对外投资管理办法》并已公告实施。该制度明确了公司股东大会、董事会是公司对外投资的决策机构，各自在其权限范围内，对公司的对外投资做出决策，其他任何部门和个人无权做出对外投资的决

内容: 定。该制度对公司对外投资的审批权限、组织管理机构、决策管理、转让收回、财务管理和审计、信息披露等相关内控措施进行了明确规定，加强了事中事后的监控，有效地防范了经营风险和关闭了利益输送的途径，进一步完善

内容: 了公司治理，建立了重大投资的内部控制长效机制。

内容: ⑤募集资金使用的内部控制

内容: 根据《深交所上市公司内部控制指引》及相关法律、法规、规范性文件的要求，公司制

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 定有《募集资金使用管理办法》，明确规定了募集资金使用审批程序和管理流程。报告期内，公司不存在募集资金使用的问题。

内容: 公司于2007年对《信息披露管理办法》重新修订并公告实施。该制度立足于维护公司和投资者的合法权益，规范了公司及相关信息披露义务人的信息披露行为。对公司应当披露的各类信息披露文件的原则、内容，以及未公开

内容: 重大事件的内部流转、传递、审核程序、保密措施等进行了明确的规定，并在实际中严格执行，报告期内，公司按照《信息披露管理办法》有关规定，认真履行了信息披露义务。

内容: 公司按照法律法规和监管规定的要求，加强内部控制机制和内部控制制度建设，取得了

内容: 较好成效，但仍需进一步改进和完善。今后，公司将根据外部环境的变化及内部发展需要，继续优化内部控制制度和流程，加强执行力和监督检查力度，强化合规、风控和审计工作，充分发挥董事会、监事会及风险管理委员会和

内容: 审计委员会的监督职能，确保各项制度得到有效执行，不断提高内控水平。

内容: 2.天健华证中洲（北京）会计师事务所出具的报告

内容: 天健华证中洲审（2008）专字第 010679 号

内容: 宏源证券股份有限公司董事会：

内容: 我们接受委托，对宏源证券股份有限公司（以下简称“贵公司”）的财务报表，包括 2007年 12 月 31 日资产负债表，2007

内容: 年度利润表、现金流量表和股东权益变动表进行审计。建立健全内部控制是贵公司的责任，我们在审计过程中了解和评价贵公司与财务报表编制有关的

内容: 内部控制，其目的不是为内部控制提供可信性保证，而是为了确定审计程序的性质、时间及范围，并据此对财务报表发表审计意见。

内容: 内部控制具有固有限制，存在由于错误或舞弊而导致错报发生和未被发现的可能性。此外，由于情况的变化可能导致内部控制变得不恰当，或降低对控制政策、程序遵循的程度，根据内部控制结果推测未来内部控制有效性具有一

内容: 我们认为，贵公司截至 2007 年 12 月 31 日止在所有重大方面保持了与财务报表编制相关的有效的内部控制。

内容: 我们并没有专门对贵公司内部控制进行审核，而是在审计过程中了解和评价了与财务报表相关的内部控制，如果我们专门对贵公司内部控制进行审核，可能会发现其他应向贵公司报告的事项。

内容: 本报告仅供贵公司董事会、管理当局及中国证监会使用。因使用不当造成的后果，与执行本审计业务的注册会计师及会计师事务所无关。

内容: 附件：宏源证券股份有限公司内部控制完整性、合理性和有效性的自我评价报告天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司       中国注册会计师 金任宏

内容: 中国    北京                          中国注册会计师 刘 涛

内容: 3.公司监事会对公司内部控制自我评价报告的意见

内容: 《公司内部控制自我评价报告》形式、内容符合《深圳证券交易所上市公司内部控制指引》、《证券公司内部控制指引》及有关法律、法规、规范性文件的要求，真实、准确地反映了公司内部控制现状，客观地评价了公司内部控

内容: 制的有效性，如实地反映了公司内部控制存在的问题，并拟定了改进计划。《公司内部控制自我评价报告》对公司内部控制的整体评价是客观和真实的。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 4.公司独立董事对公司内部控制的意见

内容: 经审阅《公司内部控制自我评价报告》和对公司内部控制情况的核查，我们认为，《公司内部控制自我评价报告》符合《深圳证券交易所上市公司内部控制指引》、《证券公司内部控制指引》及有关法律法规、规范性文件的要求

内容: ，客观、翔实地描述了公司内部控制现状，如实地反映了公司内部控制存在的问题，并提出了改进计划。我们同意《公司内部控制自我评价报告》。

内容: 独立董事： 齐大庆、刘俊海、宁向东

内容: （五）高级管理人员考评及激励机制

内容: 绩效考核：公司高级管理人员依据公司《章程》和岗位职责开展工作。董事会负责对总经理及其他高级管理人员进行年度绩效考核，以年初确定的工作目标为考核的主要内容，结合知识技能、管理能力、工作态度、沟通与协作、

内容: 职业道德等要素进行综合考核。

内容: 激励机制：在现有法律框架内，运用年度业绩奖金进行激励。董事会根据公司取得的经营业绩，给予相应奖金总额，再根据绩效考核结果进行分配。

内容: 报告期内公司共召开三次股东大会，相关情况如下：

内容: （一）公司 2006 年度股东大会

内容: 公司 2006 年度股东大会于 2007 年 5 月 10 日在北京召开。相关决议详见 2007 年 5 月 11

内容: 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: （二）公司 2007 年第一次临时股东大会

内容: 公司 2007 年第一次临时股东大会于 2007 年 1 月 11 日在北京召开。相关决议详见 2007

内容: 年 1 月 12 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: （三）公司 2007 年第二次临时股东大会

内容: 公司 2007 年第二次临时股东大会于 2007 年 10 月 15 日在北京召开。相关决议详见 2007

内容: 年 10 月 16 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: （一）报告期内经营情况的回顾

内容: 1994 年 2 月，公司在深圳证券交易所上市，成为新疆第一家上市公司。2000 年 9

内容: 月，经中国证券监督管理委员会批准，公司整体改组为证券公司，并获准开展综合类券商业务，取得主承销资格，成为中国第一家上市证券公司。2005

内容: 年，公司通过规范类券商的评审。2007年，公司通过创新类券商的评审，并成为 A 类 A 级券商。

内容: 公司主要经营证券( 含境内上市外资股) 的代理买卖；代理证券的还本付息、分红派息；

内容: 证券代保管、鉴证；代理登记开户；证券的自营买卖；证券（含境内上市外资股）的承销（含

内容: 主承销）；客户资产管理；证券投资咨询（含财务顾问）；中国证监会批准的其他业务。公司注册资本为拾肆亿陆仟壹佰贰拾万肆仟壹佰陆拾元人民币。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 1 . 公司总体经营情况

内容: 2007 年，公司抓住市场机会，围绕年初制定的“抓住机遇、夯实基础、开拓创新”的经营方针，扎实工作，取得了可喜的成绩。

内容: (1)盈利水平大幅提升。2007 年公司实现营业收入 44 . 35 亿元，比上年增长 497 . 57%，净利润 20 . 38 亿元，比上年增长 538 .

内容: 87%，全年经营业绩再创历史新高。实现每股收益 1 . 39 元，全面摊薄净资产收益率 33 . 98%。

内容: (2)组织机构进一步得到优化。公司实施了组织机构与激励约束机制改革，通过机构改革，

内容: 建立起了以市场为导向的、符合未来证券公司发展方向的公司组织架构和运营体系。

内容: (3)创新业务获得发展。通过权证创设获取了可观的收益，实现了创新类业务零的突破；成立了直投业务筹备小组；收购北京华煜期货公司（现已更名为“宏源期货有限公司”），为下一步股指期货等金融衍生产品业务的开展

内容: (4)业务资质更加齐全。2007 年 3 月，经中国证券业协会评审，公司获创新类证券公司业务资格，成为第 20 家创新类证券公司。8 月，公司被中国证监会评定为 A 类券商。12

内容: 月，经中国证券业协会核准，公司获得代办股份转让主办券商业务资格和报价转让业务资格（即

内容: 三板业务资格）。公司取得了更为齐全的业务资格和更加良好的业务资质，为下一步大力开展创新业务、实现发展战略目标奠定了基础。

内容: (5)公司得到社会各界的广泛认可。在中国证券报举办的中证百强上市公司评比中，公司

内容: 被评为“上市公司股东回报百强”的第 5 名、“成长性百强”的第 44 名和“市值百强”的第

内容: 47  名；在《证券日报》、中国董事会研究中心联合举办的“金百强”中国上市公司董事会治理排名评比活动中，公司荣获了上市公司董事会治理“金百强”（第 59 名）的荣誉称号。

内容: 2 . 公司主营业务情况分析

内容: 证券经纪业务：公司全年累计完成 A 股、基金、权证交易量 11 , 920 . 5 亿元，同比增长 399 . 2%，增长幅度高于同期市场总体增幅 12 个百分点。累计市场份额为万分之 110 .

内容: 1，同比增长 2 . 7 个万分点。到 12 月底，公司客户资产总额 1 , 129 . 8 亿元，同比增长 249 . 5%。全年

内容: 累计实现经纪业务收入 23 . 49 亿元，同比增长 374 . 48%；累计实现税前利润 18 . 54 亿元，同比增长

内容: 558%，均创历史最好成绩。通过努力开展渠道营销和大力推动非现场交易，公司客户数量和资产规模明显上升，网上交易权重也由 2006 年的 51%上升到 62%，非现场交易比重由 65%上升到 70%。

内容: 投资银行业务：2007 年，投资银行总部开始全面推行管理规范和管理办法，形成了涵盖

内容: 人员、项目、财务、机构和业务管理的全面管理制度体系。引入国际投行通行的职级体系，

内容: 推进薪酬体系改革，为全面提升公司投资银行综合实力打下了基础。全年公司完成高金食品

内容: IPO、中航精机定向增发和孚日股份公开增发工作，主承销金额达到 17 . 3 亿元，实现承销业

内容: 务净收入 3 , 006 万元，同比增长 6 . 59%。发行家数排名并列第 28 名，主承销金额排名第 34名。此外，2 个已过会项目在 2008 年初已顺利发行完毕，尚有在会审核项目 4

内容: 个。完成中国第一家民营企业债“07 红豆债”发行工作，主承销金额 5 亿元，实现了公司债券主承销业务

内容: 的历史性突破，累计取得债券承销业务净收入 942 万元，同比增长 220%。对 39 家企业开展

内容: 了财务顾问工作，实现净收入 1 , 454 万元。全年基本维持收支平衡，略有盈利。项目储备丰富，目前拥有各类储备项目 53 个，部分项目具备申报和实施的条件。

内容: 证券投资业务：公司强化市场研判，把握投资机会，及时调整策略，把握价值投资主线，取得了良好的业绩。二级市场投资收益率达到 128 . 65%，跑赢大盘 31 . 99 个百分点；与 33

内容: 只封闭式基金相比位居第 8 位，高于封闭式基金平均水平 12 . 67 个百分点；与 281 只开放式基金相比位居第 71 位，居开放式基金排名的前 1 /

内容: 3，高于全部可比基金(剔除债券和货币型基金以及 2007 年新发基金)平均水平 8 . 7 个百分点。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 此外，公司资产管理业务实现了零的突破，成功发行了公司第一只银行理财产品“富锦 6 号”，设计了公司第一只集合理财产品“宏源内需成长”并已报送监管机构候审，初步实现了业务突破。

内容: (1)公司证券经纪业务经营情况

内容: ②报告期内，公司网上交易额为 7 , 403 . 92 亿元，占公司交易额的 62 . 11%。

内容: ③报告期内，公司没有代理保管证券情况。

内容: ④报告期内，公司没有代理兑付债券业务。

内容: (2)公司证券承销业务情况

内容: ①承销次数、承销金额和承销收入情况

内容: 2007 年                               历年累计

内容: 非公开发行      1

内容: 债券发行        4

内容: ②按照 8 号准则披露的公司 2007 年度承销情况

内容: 全额承购包销           余额承购包销               代销

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 次  数承销金额承销收入

内容: 次  数承销金额承销收入

内容: 次  数承销金额承销收入

内容: ③2007 年度公司承担上市推荐工作 3 次，担任四川高金食品股份有限公司首发主承销商

内容: 及上市推荐人，湖北中航精机科技股份有限公司非公开发行主承销商及上市推荐人，孚日集

内容: 团股份有限公司公开增发主承销商及上市推荐人。

内容: 公司以前年度承担上市推荐共 9 次，分别是六国化工、博汇纸业、春天股份、伟星股份、承德钒钛、世博股份、粤水电、天康生物的主承销商及上市推荐人，石岘纸业上市推荐人。

内容: ④2007 年公司担任财务顾问 41 次，实现辅导和财务顾问（含独立财务顾问、股权分置改革、持续督导）收入 1 , 453 . 6 万元。

内容: 其中:  出售交易性金融资产的投资收益衍生金融工具的投资收益

内容: 金融资产持有期间取得的收益公允价值变动收益

内容: 其中:  交易性金融资产公允价值变动收益

内容: 衍生金融工具公允价值变动收益合   计

内容: 3 . 影响公司业务经营活动的各项风险因素和对策

内容: 2007年证券市场处于牛市状态，但在股指和股价不断上升的过程中，不断受到估值压力方面的困扰，出于对经济过热、通胀加速的担忧，以及对投机日盛可能导致的危机的担忧，

内容: 管理层出台了一系列的宏观调控政策，影响市场数次呈现较大幅度的震荡，增加了投资难度和风险。但公司投资业务以决策程度的规范化、风险管理的制度化、资产配置和投资风格的多元化从机制上有效控制和分散了风险。从2

内容: 007年沪深市场的发行、承销业务情况来看，市

内容: 场资金充沛，不管是新股I PO、公开发行、非公开发行都出现了踊跃认购的局面，许多新股发

内容: 行都达到了超百倍的超额认购的倍数。在此市场环境下，一般不会出现券商承销的证券发行

内容: 困难的情况，即使采用余额包销的承销方式，公司承销业务的市场风险也很小。

内容: 公司对操作风险的管理主要放在权限和流程的内部控制方面，一直以来持续关注业务细

内容: 节、业务流程和权限的控制，根据每项业务的特点制定了大量的业务管理办法、操作规程、

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 工作细则等，并严格执行这些管理规范，以尽量降低操作风险。公司正在积极实施第三方存管业务和集中交易项目，为此营业部逐步开展证券交易柜台转换和相关信息技术流程的变更，公司风险管理总部已加强对两项目进行过程

内容: 中的风险管理，通过参与新制度、流程的制定和通过风险监控系统进行非现场核查，对营业部柜台风险进行监控。公司通过合理的预警机制、严格的帐户管理、资金审批调度、授权限制、规范的交易操作及完善的交易记录保存制

内容: 度等措施，控制自营证券投资业务的运作风险。证券投资总部和风险管理总部对证券投资的交易管理通过严格执行交易限额和止损止盈限额规定控制投资风险。

内容: 公司通过对业务模式和流程的梳理，加强对相关各方的信用和风险状况进行分析和评估，强化合同管理等尽量降低此类风险。2007年公司没有发生信用风险。

内容: 证券公司的流动性风险分为两个层面，一是证券公司整体性的流动性风险；二是买方业务的流动性风险。目前公司的负债比例不高，相对来说公司整体性的流动性风险很低。2007年公司面临买方业务的流动性风险很低。

内容: 公司设立了法律合规总部，专门负责管理公司的法律与合规事务，公司现在所有需要签

内容: 署的合同、协议或其他对外的法律文件、内部规章制度的制定或修订等均须由法律合规总部审核，以提示和控制法律合规风险。在一些重大的业务事项处理中，法律合规总部也跟进提供咨询服务，以降低公司的法律与合规风险。

内容: 公司对声誉风险的管理主要在两个方面：一方面是强化对其他风险的管理，在风险管理

内容: 的过程中总是审慎地注意到外部的社会评价问题，将企业形象和社会评价纳入到风险管理之中；另一方面是加强信息披露和公开的管理，按照法律、法规和监管部门的监管要求披露信息，增加透明度和信息管理能力。公司制定了

内容: 《信息披露管理办法》等，加强信息方面的管理。

内容: 公司目前已经开展的创新业务主要在创设权证业务方面，公司通过较全面的研究和分析，对该业务进行了科学的风险评估并对创设业务操作进行严格审核和监控。2007

内容: 年该项业务取得了较好的收益。公司正在申报的代办转让和报价转让业务做为新业务，从申报阶段就纳入了公司内部控制和风险防范体系。公司风险控制部门和法律合规部门都参与公司申报材料的制作，相关业务制度和流程的合

内容: 规审查及风险评估工作，并拟订了相关的风险管理办法。

内容: 4 . 公司资产构成情况

内容: (1)公司资产构成同比发生重大变动的主要影响因素

内容: 2007 年 12 月 31 日，公司资产总额 228 . 00 亿元，较上年末 78 . 62 亿元增加了 149 . 38 亿元，增长幅度为 190 .

内容: 00%。资产变化比较大的项目为：货币资金增加 87 . 12  亿元，增幅为

内容: 244 . 97%；结算备付金增加 33 . 77 亿元，增幅为 109 . 65%；主要原因是：①受让的原新疆证券

内容: 证券类资产本期纳入汇总财务报表；②由于 2007 年证券市场发展较快，市场交投活跃，客

内容: 户资金存款大幅增加所致。交易性金融资产增加 2 . 82 亿元，增幅为 113 . 25%，主要是 2007年证券市场行情较好，交易性金融资产规模增加及其市场价格上升所致。存出保证金增加 15 .

内容: 88 亿元，增幅为 4983 . 80%，主要是：①2007 年度证券市场交易活跃，成交量较 2006 年

内容: 大幅增加，致使交易保证金增加；②2007 年开展创设认沽权证业务，交纳履约保证金 13 . 78

内容: 亿元所致。可供出售金融资产增加 5 . 25 亿元，增幅为 199 . 20%，主要是 2007 年证券市场行情较好，该类股票市场价格大幅上升所致。公司资产结构优良，绝大部分资产变现能力较强，

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 而固定资产、无形资产、投资性房产等仅占公司资产总额的 1 . 82%。

内容: 2007 年末，公司总股本 14 . 61 亿元，母公司净资产为 57 . 49 亿元，净资本金额为 48 . 52亿元，与净资产的比例为 84 .

内容: 40%，公司资产结构优良，各项财务及业务风险监管指标符合《证券公司管理办法》和《证券公司风险控制指标管理办法》的有关规定。

内容: 2007 年末，公司负债总额 168 . 01 亿元，扣除客户保证金后，负债总额 19 . 73 亿元，资产负债率为 24 . 75%，公司短期借款 1 . 35

内容: 亿元，无长期借款，说明公司偿债能力较强。

内容: (2)报告期内主要资产采用的计量属性

内容: 除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债、持有至到期投资、可

内容: 供出售金融资产以公允价值为计量属性外，其他财务报表项目以历史成本为计量属性。存在活跃市场的金融工具，以活跃期市场的报价确定其公允价值，活跃市场的报价包括易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构

内容: 等获得的价格，且代表了在公平交易中实际发生的市场交易额的价格；不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参

内容: 照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。

内容: (3)报告期内公司财务数据同比发生重大变化的主要影响因素

内容: 业务及管理费同比增加 5 . 97 亿元，增幅为 237 . 21%，主要原因是：受让原新疆证券证券类资产本期纳入汇总财务报表；2007  年证券市场交投活跃、发展迅速，公司规模及人员较 2006

内容: 年有较大幅度增加，根据考核办法绩效工资大幅度增加，以及市场推广费、业务营运费用增加和缴纳证券投资者保护基金等所致。

内容: (4)公司的主要融资渠道、长短期负债结构

内容: 报告期内，公司主要通过银行借款、银行间同业拆借等方式融资。负债结构主要为短期

内容: 5 . 公司现金流转分析

内容: 报告期公司现金及现金等价物净增加额为 120 . 90 亿元，每股经营活动产生的现金流量净额 8 . 825 元。现金及现金等价物净增加额与上年同期相比，增加 70 . 70 亿元。

内容: (1)经营活动产生的现金流量净额为 128 . 95 亿元，是公司现金流入的主要来源，其中：代理买卖证券收到的现金净额为 110 . 11 亿元，处置交易性金融资产净增加额为 10 . 65

内容: 亿元，收取利息、手续费及佣金净增加额为 26 . 21 亿元，由于创设权证业务支付的履约保证金 13 . 78亿元，支付各项税费 4 . 45 亿元。

内容: (2)投资活动产生的现金流量净额为-5 . 38 亿元，主要是报告期内购建固定资产和无形资

内容: (3)筹资活动产生的现金流量净额为-2 . 61 亿元，主要是分配股利支付现金和偿还借款所

内容: 6 . 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明

内容: 根据财政部颁布的《企业会计准则》，公司修改了会计政策，经董事会审议后实施。修改

内容: 基于风险管理和投资策略等原因，通过内部书面文件对金融资产进行分类，将金融资产

内容: 划分为四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产和持有至到期投资。根据分类的不同，其计价和公允价值变动损益也不同，这些原则在会计政策中都有所体现。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 新《企业会计准则》最大的变动，是对有活跃市场报价的资产和负债采用公允价值计量。公允价值的初始计量原则上采用以公开市场买入和卖出的价格，适用于金融资产和金融负债。根据谨慎性原则，公司会计政策对公允价值的

内容: a. 本公司无形资产——广域网项目 2004 年投入使用，并按 10 年平均摊销，根据实际使用情况，2007 年初摊销年限变更为 3 年。

内容: b. 根据实际使用情况，2007 年初本公司对固定资产折旧年限和净残值率进行了调整，其中：房屋及建筑物折旧年限由 40-45 年变更为 10-45 年、运输工具折旧年限由 5-12 年变更为 12

内容: 年、电子电器设备和其他设备（包括机器设备）折旧年限由 6-14 年变更为 4-18 年，净残值由 3%变更为 5%。

内容: 上述会计估计变更事项于 2007 年 4 月 9 日经公司第五届董事会第八次会议审议通过。

内容: 7 . 公允价值变动损益对公司利润的影响

内容: 交易性金融资产公允价值变动收益衍生金融工具公允价值变动收益

内容: 对 2007 年度利润的影响数

内容: 公允价值变动收益同比增加 2 . 75 亿元，增幅为 231 . 09%，主要来源于公司交易性金融资产公允价值上升以及创设权证公允价值下跌导致的公允价值变动收益显著增加。

内容: 创设权证业务不具有可持续性，并且公司的投资品种主要集中于证券市场，政策变动和市场波动会对公司的利润产生一定影响。

内容: 8 . 会计差错更正事项

内容: 本公司下属子公司建信药业 2007 年度前期差错更正事项如下:

内容: (1)固定资产中新宏信大厦建于 1994 年末，根据当时国家对固定资产投资征收固定资产投资方向调节税的有关规定，应按投资额的

内容: 15%缴纳固定资产投资方向调节税，经测算，建信药业欠交固定资产投资方向调节税 1 , 108 万元，根据前期差错更正的规定，本期补计固定资产投资方向调节税 1 , 108 万元，并追溯调减 2007

内容: 年 1 月 1 日留存收益 1 , 108 万元，全部为调减未分配利润。

内容: (2)固定资产中新宏信大厦于 1996 年 12 月竣工，1997 年 6 月 30 日前出售面积和补偿市糖酒公司面积共计 14 , 491 . 73

内容: 平方米，根据《中华人民共和国土地增值税》有关规定，应缴纳相应的土地增值税，建信药业一直未予计缴，根据前期差错更正的规定，本期补计土地增值税 943 . 48 万元，并追溯调减 2007 年 1 月

内容: 1 日留存收益 943 . 48 万元，全部为调减未分配利润。

内容: 上述追溯调整对本公司的母公司财务报表无影响，对合并财务报表年初数及上年数的调整情况如下：

内容: 报表项目                  调整前            追溯调整             调整后合并财务报表：

内容: 上述前期差错更正事项经建信药业董事会审议通过。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 9 . 公司主要控股公司的经营情况及业绩

内容: 宏源期货有限公司，注册资本 10 , 000 万元，注册地：北京市海淀区北四环西路 67 号大地科技大厦 1615 室。主要经营商品期货经纪，期货咨询，期货人员培训。截止本报告期末,该公司资产总额为

内容: 新疆宏源建信药业有限公司，注册资本：19140 万元，主营业务：金融材料，化工产品，

内容: 机电产品（以上项目中国家有专项审批规定的产品除外），建材的销售。高新技术开发，物业

内容: 管理及相关领域的投资和咨询服务。房屋租赁。变通货物运输（本单位生产物资运输）。药品

内容: （具体以药品经营企业许可证为准）及医疗器械产品（具体以医疗器械经营企业许可证为准）的销售。进出口业务（国家专项审批业务除外）。文化体育用品（专项审批产品除外）的销售。注册地：乌市高新区体育馆巷

内容: 万元，实现净利润–708 . 77 万元。2008 年 4 月 22 日，建信药业股权转让事宜正式在北京产

内容: 权交易所公开挂牌。转让标的项目编号为 501GQ08007。

内容: （二）公司未来发展的展望

内容: 1 . 证券行业发展趋势及公司面临的竞争形势

内容: 2007年，证券公司圆满结束了为期三年的综合治理，整个行业的经营状况、财务指标、经营理念和监管思路都发生了深刻的变化，实现全行业盈利，大多数证券公司盈利规模达到

内容: 历史最好水平。证券公司监管步入常规监管阶段，整个行业迎来了新的发展空间。

内容: (1)行业监管促使优势券商做强做大

内容: 由于管理层监管思路的转变，在以证券公司净资本为核心的常规监管阶段，优势券商将

内容: 利用自身的资本优势，不断获得业务拓展和融资渠道的政策扶持。各类创新业务牌照将是证券公司未来发展的重要支撑。

内容: 资产管理系证券公司陆续成立开业；合资券商进驻资本市场；国内商业银行开始向证券

内容: 业渗透，金融混业将渐成趋势。证券市场竞争不断加剧，行业竞争愈演愈烈，行业集中度不断提高。

内容: (3)上市增强证券公司资本实力

内容: 2007年，随着多家证券公司买壳上市，目前证券行业已经有8家登陆A股市场，券商融资渠道得到扩充，资本实力不断加强，抗风险能力增强。

内容: 2 . 公司未来面对的发展机遇和挑战

内容: 针对证券行业的这种发展趋势及竞争格局的演化，公司及时调整经营战略，在2005年“重组年”、2006年“整合年”、2007年

内容: “管理改革年”的基础上，2008年，公司定位为“发展创新年”，以应对未来的发展的机遇和挑战。

内容: (1)证券公司监管思路的转变

内容: 随着证券行业风险治理的完成，证监会对证券公司的监管将转入“以证券公司风险管理

内容: 能力为基础，结合公司市场影响力”的常规监管阶段，并根据证券公司风险管理能力评价计分高低，将证券公司分为A(AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E等5大类11个级别，

内容: 分类监管的结果将作为确定新业务、新产品试点范围和推广顺序的依据，支持优质券商在风险可测、可控、可承受的前提下拓展业务空间。

内容: (2)证券投资业务的不断创新

内容: 随着证券市场创新业务的不断放开，附认股权的公司债券、备兑权证等权证类产品成为

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 投资者的投资渠道之一；公司债、企业债的发行规模不断扩大，逐渐成为债券市场的主流投资产品；资产证券化业务有望重新启动；以ETF和LOF为代表的基金创新类的产品不断涌现；直接投资业务试点不断增加，证券公司

内容: 通过设立直接股权投资子公司可对拟上市公司进行股权投资；股指期货通过1年多的准备，推出已经毫无技术上的问题，面市之后将给投资者带来新的投资机会。

内容: (3)多层次资本市场的建设

内容: 在金融体制改革的改革中，各类金融市场不断发展，将逐步形成多层次的资本市场，主

内容: 板市场、中小企业板、创业板、代办股份转让系统，还包括债券市场，期货市场及其他金融衍生品市场。主板市场不断规范和发展；中小企业板目前成为主板的有效补充；积极稳妥发展债券市场；逐步推进衍生品市场的发展。

内容: (4)市场国际化程度的深化

内容: 随着对外资证券公司进入国内市场禁令的取消，具有雄厚的资本和技术优势的外资券商开始进入中国证券市场，合资券商不断设立；QFII

内容: 制度继续推行，使得合格的境外机构投资者成为国内资本市场上的活跃势力之一；QDII

内容: 不断扩大，摸索过程中成长；国内的证券公司开始走出去的战略，纷纷在海外建立子公司，或者加强国际同行业之间的交流和合作。中国

内容: 证券市场日益融入国际金融体系。

内容: 公司 2008 年度总体经营方针是：在规范经营、风险可控的前提下，一方面，紧紧围绕发展的主题，狠抓投资银行和经纪业务的市场开拓，依靠创新和业务转型的增量带动，初步改

内容: 善公司盈利结构，切实提高公司市场地位和形象，进一步推动各项业务全面均衡发展；另一方面，以研发和信息技术水平的快速提升为突破口，继续强化管理和人才队伍建设，夯实发展基础。

内容: 公司 2008 年经营计划：

内容: (1)立足创新，谋求生存和发展。一方面要在传统业务领域通过创新来获得进一步发展，一方面要不断拓展股指期货、直接投资等创新业务新领域。

内容: (2)强化人才队伍建设，建立行之有效的激励约束机制，为公司的长远发展搭建完善的人才梯队。

内容: (3)继续完善内控制度，深化管理细节，优化业务流程，提高运营效率和反应速度，通过苦练内功、夯实基础进一步提升管理竞争力。

内容: (4)充分发挥研究、技术等对前台业务的支持保障作用。

内容: (5)坚持合规经营，建立适应公司发展战略和新型组织架构的风险控制流程，严控风险，确保安全。

内容: (6)加强营销推广，提高品牌影响力。

内容: (7)积极推进企业文化建设，提高公司整体凝聚力。

内容: 4 . 公司经营活动中存在的风险因素和对策

内容: 公司经营活动中存在如下风险因素：市场波动风险、行业竞争风险、创新业务风险、人

内容: 市场波动风险：在目前的经营模式、业务范围和金融衍生产品等因素制约下，证券公司的经营状况对证券市场行情景气度有较强的依赖性，证券市场行情下跌、交易萎缩将直接影响证券公司的经纪、投资、投资银行和资产管理等

内容: 业务。因此，公司存在因证券市场波动而导致收入和利润不稳定的风险。

内容: 行业竞争风险：随着借壳上市、IPO直接上市，上市券商数量将迅速增加，证券公司经过

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 前期的规范清理、注资整合，券商注册资本及经营实力大都得到了迅速提升，合资券商未来也将陆续出现，行业竞争格局进一步激烈化。公司存在经营实力不能快速有效提升而导致的行业竞争风险。

内容: 创新业务风险：随着证券市场的发展，未来融资融券、股指期货等一系列金融衍生产品以及其他多种多样的金融创新业务将出现在我国证券市场，证券公司存在对金融创新业务研究准备不够、操作经验缺乏而导致的创新业务风险

内容: 人才流动风险：对于证券公司来说，优秀人才不仅带来的是高质量的业务成果、公司声誉的提升，同时也意味着市场份额的可能扩大，但是由于证券行业竞争加剧，可能存在由于人才流动而导致的公司业务风险。

内容: 针对以上风险，公司已（或拟）采取的对策和措施如下:

内容: (1)继续完善公司治理：公司建立了较为完整的治理结构体系，公司股东大会、董事会和监事会根据《公司法》、《证券法》、公司《章程》履行职权，对公司的经营运作进行监督管理。

内容: 根据《证券公司内部控制指引》的规定，公司建立了独立于业务部门之外的合规审查机构：风险管理总部、审计总部和法律合规总部。

内容: (2) 坚持合规经营，严控风险：强化合规和风险意识, 狠抓健康的合规和风险管理文化建设，加强对大集中系统的风险控制，完成经纪业务风控流程的调整，并继续加强投资和投资

内容: (3)全面推进激励约束机制改革。依据德勤管理咨询的建议方案，公司全面推行组织架构调整和以薪酬体系为核心的激励约束机制改革，初步建立起以市场为导向的、符合未来证券公司发展方向的公司组织架构和运营体系。

内容: (4)积极推进和实施人才的“三个一”工程：即培养、提升一批骨干团队，引进、吸收一批业内精英，锻炼、储备一批后备人才，全力打造精干、高效的骨干队伍，为公司的长远发展搭建完善的人才梯队。

内容: (5)全方位加强对金融创新业务的研究和实战准备：一是加大研究力量投入，二是证券投资和资产管理部门从投资技术、业务和风控流程等各方面做好准备工作，特别是抓紧研究和把握投资获利机会；三是经纪业务系统加强培

内容: 训，积极准备、反复演练，确保随时具备实际

内容: 运行条件；四是合规、风控部门提前介入，严控风险。

内容: 5 . 公司发展的资金需求

内容: (1)公司融资业务发展状况

内容: 作为第一家上市证券公司，公司多年来规范经营、信誉良好，与各大商业银行建立了稳

内容: 定、良好的合作关系，具有较强的融资能力。

内容: 目前主要融资方式包括银行间同业拆借、债券回购、商业银行短期和长期借款等。公司一方面积极扩大经营活动和投资活动的净现金流量，另一方面，深化与商业银行的融资业务合作，为经营和投资活动提供了稳定的资金来源。

内容: 报告期内，央行批准的同业拆借额度和各银行提供的授信额度都有了大幅增加。

内容: 同时，为了规范和促进融资业务发展，公司还制定了《自有资金管理办法》和《融资业务管理办法》，建立起完善的融资业务内部管理制度和操作规程，实现了融资业务的规范、高效管理。

内容: (2)2008 年度预计重大资本性支出

内容: 2008 年度公司计划内重大资本性支出为新购办公楼相关支出，预计 2 . 96 亿元。具体支出情况为：2007 年 6

内容: 月公司与北京市恒奥房地产开发有限公司签署了《北京市商品房预售合同》，以总价款人民币 6 . 13 亿元购买恒奥房产开发建设的位于北京市西城区太平桥大街 13  号

内容: 的恒奥中心 B 座整栋楼作为办公用房（详见 2007 年 6 月 28 日《中国证券报》、《证券时报》

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 和《上海证券报》）。截止 2007 年底，公司已经按合同规定支付了 70%的房款共计 4 . 30 亿

内容: 元，2008 年度剩余支出包括三部分：一是 30%房款共计 1 . 83 亿元，其中 2008 年 3 月需支付

内容: 1 . 22 亿元，5 月 30 日房屋验收时需支付尾款 0 . 61 亿元；二是税费、公共维修基金等支出共计 3 , 300 万元；三是办公楼设计、装修、设备安装等支出。

内容: 1 . 公司前次募集资金使用情况

内容: 公司于 2003 年 9 月 22 日至 24 日在深圳证券交易所增发 9000 万股 A 股，发行价格为每

内容: 股人民币 7 . 00 元，实际募集资金 60 , 952 . 31 万元。募集资金使用情况：

内容: (1)为扩大公司资金营运规模，提高公司业务拓展与风险承受能力，预计使用 5 . 59 亿元

内容: 左右。2003 年已实际投入 55 , 952 . 31 万元补充公司流动资金，占该项计划使用募集资金投资额的 100%。此项投资的收益已体现在公司整体收益之中。

内容: (2)为加强完善公司信息系统建设，预计使用 0 . 5 亿元左右。截止 2007 年底全部投入信

内容: 息系统建设。募集资金使用情况良好。

内容: 2 . 报告期内，公司没有非募集资金投资。

内容: （四）董事会日常工作情况

内容: 1 . 报告期内董事会会议情况及决议内容报告期内，董事会共召开十一次会议：

内容: (1)公司第五届董事会第六次会议于 2007 年 1 月 11 日在北京召开，相关决议详见 2007

内容: 年 1 月 12 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (2)公司第五届董事会第七次会议于 2007 年 2 月 13 日在北京召开，相关决议详见 2007

内容: 年 2 月 15 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (3)公司第五届董事会第八次会议于 2007 年 4 月 9 日江苏省扬州市召开，相关决议详见

内容: 2007 年 4 月 12 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (4)公司第五届董事会第九次会议于 2007 年 4 月 24 日以通讯方式召开，相关决议详见

内容: 2007 年 4 月 26 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (5)公司第五届董事会第十次会议于 2007 年 6 月 4 日以通讯方式召开，相关决议详见 2007

内容: 年 6 月 6 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (6)公司第五届董事会第十一次会议于 2007 年 7 月 8 日以通讯方式召开，相关决议详见

内容: 2007 年 7 月 10 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (7)公司第五届董事会第十二次会议于 2007 年 8 月 13 日以通讯方式召开，相关决议详见 2007 年 8 月 15 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (8)公司第五届董事会第十三次会议于 2007 年 8 月 30 日以通讯方式召开，相关决议详见 2007 年 8 月 31 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (9)公司第五届董事会第十四次会议于 2007 年 9 月 28 日以通讯方式召开，相关决议详见 2007 年 9 月 29 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (10)公司第五届董事会第十五次会议于 2007 年 10 月 15 日在北京召开，相关决议详见

内容: 2007 年 10 月 16 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: (11)公司第五届董事会第十六次会议于 2007 年 10 月 24 日以通讯方式召开，相关决议详

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 见 2007 年 10 月 25 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: 2 . 报告期内独立董事工作情况

内容: (1)2007 年 1 月 11 日，公司第五届董事会第六次会议中，独立董事审议了《关于聘任公司总经理的议案》、《关于董事补助事项的议案》和《关于<2006

内容: 年公司董事长及高级管理人员奖金分配实施方案（试行）>的议案》，对高级管理人员聘任和董事、高管人员报酬出具了独立意见。

内容: (2)2007 年 4 月 9 日，公司第五届董事会第八次会议中，独立董事审议了《关于实施 2006年度高级管理人员奖金分配方案的议案》、《关于公司集中交易系统建设有关事项的议案》，并就公司

内容: 2006 年度对外担保情况、高管人员报酬和关联交易分别出具了独立意见。

内容: (3)2007 年 8 月 30 日，公司第五届董事会第十三次会议中，独立董事审议了《关于转让

内容: 新疆宏源建信药业有限公司股权的议案》，对关联交易出具了独立意见（该项关联交易未实

内容: (4)2007 年 9 月 28 日，公司第五届董事会第十四次会议中，独立董事审议了《关于推选董事候选人的议案》和《关于推选独立董事候选人的议案》，对提名董事候选人出具了独立意见。

内容: (5)2007 年 10 月 15 日，公司第五届董事会第十五次会议中，独立董事审议了《关于聘任公司总经理的议案》，对高级管理人员聘任出具了独立意见。

内容: 3 . 董事会对股东大会决议的执行情况

内容: (1)公司 2007 年 5 月 10 日召开的 2006 年度股东大会审议通过《关于公司 2006 年度利润分配方案的议案》，2007 年 5 月 24 日，公司刊登《宏源证券股份有限公司

内容: 息公告》，公司分红派息方案为：以公司现有总股本 1 , 461 , 204 , 166 股为基数，向全体股东每

内容: 10 股派 0 . 8 元现金人民币（含税），扣税后，个人股东、投资基金实际每 10 股派 0 . 72 元。分红派息方案已于 2007 年 5 月 31 日实施完毕。

内容: (2)公司 2007 年 5 月 10 日召开的 2006 年度股东大会审议通过《关于聘请 2007 年度审计

内容: 机构的议案》，根据该议案，公司已聘请天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司为公司

内容: 2007 年度财务报告审计机构。

内容: (3)公司 2007 年 5 月 10 日召开的 2006 年度股东大会审议通过《关于为董事、监事购买责任保险的议案》，根据该议案，公司通过招标，选定中国人民保险公司为第五届董事、监事

内容: (4)公司 2007 年 5 月 10 日召开的 2006 年度股东大会审议通过《关于实施 2006 年度公司部分董事奖金分配方案的议案》，根据该议案，报告期内，公司实施了部分董事的资金分配。

内容: 4 . 董事会审计委员会的履职情况报告

内容: 董事会审计委员会认真履行职责，对公司的财务状况进行了审慎的核查并对公司编制的

内容: 财务报表进行了审核，认为公司财务体系运营稳健，财务状况良好。董事会审计委员会按照中国证监会《关于做好上市公司 2007

内容: 年年度报告及相关工作的通知》的要求，切实履行监督职责、维护审计独立性，顺利完成了公司 2007 年年度审计工作。

内容: 在天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司正式进场审计前，审计委员会与会计师事务所经过协商，确定了公司 2007 年审计工作的具体安排。

内容: (2)审阅公司编制的财务会计报表

内容: 2007 年 2 月 22 日，审计委员会召开了 2008 年第一次会议，审议了公司编制的 2007 年

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 度财务会计报表，同意公司将该报表提交会计师事务所审计。

内容: (3)以书面函件督促会计师事务所的审计工作

内容: 审计期间，为确保年报工作能够按计划完成，共发出 2 次督促函。会计师事务所也以书面函件方式均给予了反馈。

内容: 2008 年 3 月 16 日，审计委员会召开了 2008 年第二次会议，审议了经审计的公司 2007

内容: 年度财务报告初稿，同意以此为基础开展 2007 年年度财务报告的定稿工作。 (5)审阅财务报告定稿

内容: 2008 年 4 月 7 日，审计委员会现场召开 2008 年第三次会议，审议通过了会计师事务所

内容: 审计委员会认为，该会计师事务所具备合格的专业审计及管理咨询资质，并能够坚持一

内容: 贯的会计政策，执行较为严谨的审计程序，可以胜任公司的年度审计工作，并提议董事会续聘其为公司 2008 年度审计机构。

内容: 5 . 董事会提名与薪酬考核委员会的履职情况报告

内容: 2007 年, 董事会提名与薪酬考核委员会按照《董事会提名与薪酬考核委员会实施细则》，有效地开展了工作，认真地履行了职责。

内容: 会议召开情况：2007 年度，董事会提名与薪酬考核委员会召开三次会议。2007 年 1 月 11

内容: 日，董事会提名与薪酬考核委员会召开第一次会议，审议了《公司高级管理人员考核管理办法（草案）》和《2006 年公司董事长及高级管理人员奖金分配实施方案（试行）》。2007 年 9 月 7

内容: 日，董事会提名与薪酬考核委员会召开第二次会议，审议了《关于提请审议公司董事

内容: 候选人资格的议案》。2007 年 12 月 26 日，董事会提名与薪酬考核委员会召开第三次会议，审议了《公司 2007 年度高级管理人员考核办法》。

内容: 履行职责情况：根据董事、高管人员的职责拟定考核办法和薪酬方案，并提交董事会审

内容: 议通过；对在公司起薪的董事和高管人员的履行职责情况进行检查，并作出综合评议报告。组织对在公司起薪的董事和高管人员进行年度考评，并提出奖励意见提交董事会审议；对董事候选人资格进行了审查并提交董事会审议；

内容: 对公司薪酬制度的执行情况进行了监督，认为公司能够严格执行公司的薪酬制度，公司 2007

内容: 年年度报告中披露的董事、监事及高级管理人员的薪酬情况符合公司相关薪酬管理制度，符合中国证监会发布的《年度报告的内容与格式》

内容: （2007 年修订）的要求。

内容: 经天健华证中洲（北京）会计师事务所审计确认母公司 2007  年度实现净利润

内容: 2 , 043 , 600 , 295 . 37 元。根据《企业会计准则第 38 号——首次执行会计准则》第五条至十九

内容: 条的规定，以及企业会计准则解释第 1 号追溯调增年初未分配利润 86 , 504 , 958 . 53 元，2006

内容: 1 , 616 , 740 , 381 . 36 元。根据中国证监会下发的《关于证券公司 2007 年年度报告工作的通知》

内容: （证监机构字[ 2007 ] 320  号）相关规定，证券公司可供分配利润中公允价值变动收益部分，不得用于向股东进行现金分配；根据深交所公司管理部下发的《上市公司执行新会计准则备

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 忘录第 7 号》规定，以公允价值计量的相关资产，其公允价值变动形成的收益，暂不得用于

内容: 利润分配。公司可供分配利润中公允价值变动收益为 237 , 547 , 884 . 49 元，因此本年度可供投

内容: 资者分配的利润为 1 , 379 , 192 , 496 . 87   元， 2007   年度实现的可供股东分配利润

内容: 建议公司 2007 年度利润分配预案如下：每 10 股派发现金红利 5 . 75 元（含税），实际分

内容: 1 . 公司动态的风险控制指标监控和补足机制建立情况

内容: 公司已按照《证券公司风险控制指标管理办法》的要求编制公司净资本报表，由财务会

内容: 计总部计算编制净资本计算表和风险控制指标监管报表，风控部门复核，每月报送中国证监会和派出机构。公司风险监控系统中预建了净资本表查询功能，在财务系统完成升级后可通过监控系统查询净资本表调整情况。风险管理

内容: 总部已经将风险控制指标纳入监控范围，并在

内容: 定期报告中对指标变化情况进行分析，以加强对公司各项业务规模的监控，确保各项业务规模控制在净资本监管指标的范围内。2007 年公司各项风险控制指标均未发生触及预警标准的情况。

内容: 2 . 公司合规管理体系建设情况

内容: 公司开展合规审查工作，对制度流程、对外协议等法律性文件、重大决策和主要业务活

内容: 动开展事前合规审查和风险评估；通过公司内部业务控制系统和反洗钱监控系统等，对公司主营业务进行事中监控；通过各单位上报风险管理报告和现场检查等方式，监测公司合规状况，调查、发现和纠正违规行为；通过开展合

内容: 规咨询、培训和宣传，为业务部门和管理部门提供合规咨询服务，提高全体员工的合规意识；适时关注法律法规和监管政策的变化，与监管部门交流，回顾合规制度执行情况，及时修正公司的业务管理，达到合规性要求。

内容: 3 . 报告期内，公司合规、稽核部门完成检查稽核的情况

内容: 2007 年度公司完成了所属营业部、财务会计总部、客户资产运行中心、证券投资总部等部门的常规审计，对离任的营业部总经理实施了离任审计，实施了有关专项调查和专项审计，

内容: 并对原新证营业部实施了规范化检查。就审计中发现的问题，已向被审计单位出具审计报告并提出了具体的整改要求；及时全面地向公司经营层、监事会、董事会进行了汇报并反馈至各相关部门，同时针对问题提出了合理化建议

内容: （七）报告期内公司选定信息披露报刊为《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: 报告期内，公司召开了四次监事会会议。

内容: 1 . 2007 年 1 月 11 日，公司第五届监事会第二次会议在北京召开。会议审议通过如下决议：

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: (1)《公司为董事、监事购买责任保险的议案》；

内容: (2)《关于监事补助事项的议案》。

内容: 会议决议公告刊登于 2007 年 1 月 12 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: 2 . 2007 年 4 月 9 日，公司第五届监事会第三次会议在江苏省扬州市召开，会议审议通过如下决议：

内容: (1)《公司 2006 年监事会工作报告》； (2)《公司 2006 年度财务决算报告》； (3)《公司 2006 年度利润分配预案》；

内容: (4)《公司 2006 年年度报告》及年报摘要。

内容: 会议决议公告刊登于 2007 年 4 月 12 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: 3 . 2007 年 8 月 13 日，公司第五届监事会第四次会议以通讯方式召开。会议审议通过《公司 2007 年半年度报告》及半年度报告摘要。

内容: 会议决议事项刊登于 2007 年 8 月 15 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: 4 . 2007 年 10 月 24 日，公司第五届监事会第五次会议以通讯方式召开。会议审议通过《公司 2007 年第三季度报告》。

内容: 会议决议事项刊登于 2007 年 10 月 25 日《中国证券报》、《证券时报》和《上海证券报》。

内容: 年，公司监事会认真依法履行了国家法律法规和公司《章程》赋予的对董事会和经营层的监督，对公司经营管理和重大决策的监督，对公司合规、风险、内控制度建设和经营成果真实性的监督职责，积极参加股东大会、列席董事

内容: 会会议，通过调研、巡查、约谈、日常考察等多种形式，认真了解了公司 2007 年的经营管理情况，认为：

内容: 1 . 公司作为一家上市证券公司，治理结构完善，规章制度健全，内部控制体系严密，风险管理机制有效，公司规范管理，稳健经营，以人为本，不断创新，公司的经营管理水平和竞争能力有了较大的提高。

内容: 公司经营班子执行董事会的决议是积极有效的，公司在报告期内重大经营活动，坚持了科学论证、民主决策的原则，程序合法，效果良好。公司董事会认真执行了股东大会决议，切实履行职责，其决策程序符合《公司法》、公司

内容: 《章程》的有关规定，运作规范。公司董事

内容: 会成员、总经理经营班子成员勤勉尽责、诚信敬业，维护了公司和全体股东的权益，在执行公司职务时没有违反法律、行政法规、公司《章程》或者股东大会决议的情况。

内容: 3 . 公司财务状况良好，管理严格规范。公司 2007 年的财务报告能够真实地反映公司的财务状况和经营成果，天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司对公司 2007

内容: 年度财务报告进行了审计，并出具了标准无保留意见的审计报告，真实公允地反映了公司的财务状况和经

内容: 4 . 公司在 2003 年增发 9 , 000 万股 A 股，募集资金 60 , 952 . 13 万元。2006 年，公司实施股权分置改革时获注资 26

内容: 亿元。募集资金的投入、使用与公司承诺相符，公司严格根据募集

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 资金使用计划，合理运用募集资金。

内容: 5 . 报告期内，公司收购北京华煜期货经纪有限公司股权、处置公司部分非证券类实体资产。这些交易活动的价格是本着客观公正、市场化的原则确定的，没有发现损害公司整体利益、损害股东权益的情形。

内容: 报告期内，公司集中交易系统建设涉及关联交易。公司的关联交易遵循有关规定履行关联交易操作程序，董事会会议表决时关联董事进行了回避，交易过程充分体现了公平的原则，未发现损害股东权益及公司利益的情况。

内容: （一）公司重大诉讼、仲裁事项

内容: 2007  年 3  月公司收到中纺物资集团公司诉公司及深圳莲花路营业部赔偿其股票资金

内容: 2 , 547  余万元。该案涉及深圳莲花路营业部监管的三方委托理财合同纠纷。该案现在一审准备中。

内容: （二）收购、出售资产事项

内容: 1 . 2006 年 2 月 16 日，经中国证监会证监机构字[ 2006 ] 12 号文“关于新疆证券有限责任

内容: 公司托管工作方案的批复”，公司于 2006 年 2 月 17 日正式托管新疆证券有限责任公司证券

内容: 经纪业务及所属证券营业部、服务部。新疆证券经纪业务证券类资产转让方案于 2006 年 11月 21 日经中国证监会证监办函[ 2006 ] 266 号文核准。2007 年 7

内容: 月新疆证券行政清理组、新疆证券现场工作组与公司签署了《新疆证券经纪业务证券类资产及相关负债交接备忘录》，约定：公司受让的该等证券类资产最终价款为 32 , 552 , 729 . 86

内容: 元；公司承接的新疆证券经纪业务截止 2006 年 2 月 17 日客户交易结算资金缺口 347 , 379 , 801 . 51 元，应由中国证券投资者保护基金有限责任公司弥补。截止 2007 年

内容: 12 月 31 日，公司已收到中国证券投资者保护基金有限责任公司弥补的客户交易结算资金 289 , 968 , 395 . 78 元。

内容: 经中国证监会证监机构字[ 2007 ] 183 号批复，同意公司新设乌鲁木齐人民路营业部等 24家证券营业部和 12 家服务部（详见 2007 年 8 月 15

内容: 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）。

内容: 2 . 2006 年 12 月 31 日，公司第五届董事会第五次会议审议同意公司收购浙江天马期货经纪有限公司（以下简称“天马期货”）并增资，并于 2007 年 1 月 4

内容: 日，公司与天马期货的股东草签了《关于浙江天马期货经纪有限公司之股权转让协议》。在报批过程中，杭州市政府国

内容: 资管理部门要求进行新一轮的询价，鉴于询价中，当地一券商报出了远远高于公司出价的价格，因此公司退出了此次收购天马期货公司询价工作。2007 年 7 月 8

内容: 日，公司第五届董事会第十一次会议审议同意收购北京华煜期货经纪有限公司（以下简称“华煜期货”）100%股权并增资。

内容: 经中国证监会证监期货字[ 2007 ] 214 号文核准，华煜期货注册资本由 3 , 000 万元变更为

内容: 10 , 000 万元。公司出资 10 , 000 万元，占注册资本的 100%。经中国证监会证监期货字[ 2007 ] 352

内容: 号核准，华煜期货获准金融期货经纪业务资格，经营范围变更为：商品期货经纪、金融期货

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 经纪。经中国证监会证监期货字[ 2007 ] 353  号文核准，华煜期货获准金融期货交易结算业务资格。经北京市工商行政管理局批准，“华煜期货经纪有限公司”名称变更为“宏源期货有限公司”。2008

内容: 年初，经中国金融期货交易所董事会执行委员会决定，批准该公司的中国金融期货交易所交易结算会员资格申请。（详见 2007 年 1 月 6 日、5 月 22 日、7 月 10 日、10 月 25 日、12

内容: 月 29 日和 2008 年 1 月 9 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）

内容: 3 . 根据中国证监会《证券公司管理办法》“证券公司不得兴办实业”的规定，2007  年 8月 30

内容: 日，公司第五届董事会第十三次会议审议同意将公司控股子公司──新疆宏源建信药业有限公司（以下简称“建信药业”）股权转让给公司控股股东──中国建银投资有限责任公司

内容: （以下简称“中国建投”），转让价格不低于其经会计师事务所审计的 2007 年 7 月 31 日净资

内容: 产 42 , 603 . 14 万元。2007 年 10 月 15 日召开的公司 2007 年第二次临时股东大会审议通过了该项议案。

内容: 由于拟交易对方──中国建投在短时间内不能实施受让建信药业股权的工作，而监管部门又对公司的非证券类资产的清理限定了具体时间，公司 2008 年 2 月 4

内容: 日召开第五届董事会第十九次会议审议同意公司经营层以建信药业 2007 年 12 月 31 日经审计的净资产和经评估的资产价值为依据，对建信药业股权进行处置。（详见 2007 年 8 月 31

内容: 日、10 月 16 日、2008 年 2 月 5 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）

内容: 2008 年 4 月 22 日，建信药业股权转让事宜正式在北京产权交易所公开挂牌，转让标的项目编号为 501GQ08007。

内容: 2007 年 4 月 9 日，公司第五届董事会第八次会议审议通过了《关于公司集中交易系统建设有关事项的议案》，选定建银科技发展中心作为公司集中交易项目软、硬件设备采购的供应商。集中交易项目建设不超过

内容: 4 , 400 万元。因交易对方──建银科技发展中心，是公司股东

内容: ──中国建银投资有限责任公司的全资子公司，该项交易构成关联交易。（详见 2007 年 4 月

内容: 12 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）

内容: （四）重大合同及其履行情况

内容: 1 . 2007 年 5 月，公司与建银科技发展中心签署了《集中交易系统软、硬件产品及系统集成服务采购合同》，合同总额 3 , 707 . 66 万元。本次定价政策为协议价，以现金方式结算。

内容: 2 . 2007 年 6 月 4 日，公司第五届董事会第十次会议审议同意公司以不超过 7 亿元人民币在北京市购置房产作为公司办公用房。6 月 28

内容: 日，公司与北京市恒奥房地产开发有限公司签署了《北京市商品房预售合同》，公司以总价款人民币 613 , 217 , 410 元的价格，购买恒奥房产开发建设的位于北京市西城区太平桥大街 13

内容: 号的恒奥中心 B 座整栋（详见 2007 年 6 月 6 日、 6 月 30 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）。

内容: 3 . 2007 年 7 月 8 日，公司与北京市大地科技实业总公司、北京市京威世纪建筑大厦有限公司签署《关于华煜期货经纪有限公司之股权转让协议》，约定：(1)以华煜期货 2007 年 6 月 30

内容: 日（基准日）经会计师事务所审计的净资产金额为基础，溢价 17 , 582 , 861 . 42 元，公司受

内容: 让华煜期货 100%的股权，合同总价 43 , 249 , 463 . 67 元；(2)协议签订后三个工作日内，公司

内容: 向出让方支付第一期华煜期货股权转让价款计为人民币 16 , 400 , 000 元（其中包括部分净资产

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 及溢价、席位占用费和席位初始保证金），其余价款分两期支付（详见 2007 年 7 月 10 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）。公司于 2007 年 7 月支付股权受让款 35 ,

内容: 元，余款于 2007 年 12 月 27 日支付完毕。根据企业合并的规定，本次收购事项的购买日为

内容: 2007 年 10 月 18 日，自 2007 年 11 月 1 日起纳入合并范围。

内容: 4 . 报告期内，公司与北京商业银行、对外经贸信托合作的申购新股结构化信托集合理财

内容: 产品──《富锦 6 号》于 2007 年 10 月 22 日正式成立。项目规模 1 . 07 亿元，截止 2007 年 12 月 31 日，单位净值为 1 . 0602

内容: 元。受托人是中国对外经济贸易信托投资有限公司，作为一般受益人公司委托金额为 431 万元，委托期限为 1 年，报酬确定方式为年收益率 4 . 5%以上按不同比例分成，按年分配。

内容: 5 . 报告期内，公司没有重大托管、承包、租赁事项。

内容: 6 . 报告期内，公司没有对外担保事项。

内容: （五）公司及持股 5％以上股东在报告期内及持续到报告期内的承诺事项

内容: 1 . 因公司改组，公司受让了祥龙电业等 11 家上市公司法人股，根据证券公司经营管理的有关规定，公司承诺在本次受让后三年内转让上述 11

内容: 家法人股股权，收回现金。在以前年度，公司已陆续转让了“祥龙电业”部分股权、“*ST 圣方”的法人股股权。除黑龙江省科利华网络股份有限公司退市外，其他法人股股份均为有限售条件的流通股股份。

内容: 2 . 2006 年度，公司进行了股权分置改革，公司持股

内容: 5%以上的股东──中国建银投资有限责任公司对其所持限售条件的股份在规定期限内不上市交易或转让等事项进行了承诺，并且严格履行了承诺。（详见本报告四、股本变动及股东情况）

内容: （六）聘任会计师事务所情况

内容: 1 . 深圳鹏城会计师事务所为公司 2006 年度财务审计机构，公司支付给该会计师事务所的

内容: 审计费用为 45 万元。香港陈叶冯会计师事务所有限公司担任公司 2006 年度财务报告境外审计机构，费用 70 万元。

内容: 2 . 由于深圳鹏城会计师事务所注册地在深圳，天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司注册地在北京，鉴于公司的实际情况，为便于公司与会计师事务所的沟通，公司 2006

内容: 年度股东大会决议，聘请天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司担任公司 2007 年度财务报告审计机构，费用 45 万元。目前，该会计师事务所为公司审计 1 年。

内容: 根据中国证监会《关于不再实施特定上市公司特殊审计要求的通知》（证监会计字

内容: [ 2007 ] 12 号），公司不再聘请国际会计师事务所执行补充审计。

内容: （七）公司持有其他上市公司股权的情况

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 1           股票

内容: 2           股票

内容: 3           股票

内容: 4           股票

内容: 5        金融债券

内容: 6           股票

内容: 7           股票

内容: 8           股票

内容: 9           股票

内容: 10        金融债

内容: 重庆啤酒首创股份北京巴士中国太保国开行美元债中国中铁中国石油中国神华中海集运

内容: 期末持有的其他证券投资 报告期已出售证券投资损益合   计

内容: 2.持有其他上市公司股权情况

内容: 证券    证券简称    初始投资金额    占该公司代码                                股权比例

内容: 期末账面值     报告期损益    报告期所有

内容: ST 龙科 ST 圣方富龙热电

内容: 高新发展多伦股份祥龙电业豫园商城百联股份

内容: （八）报告期内，公司、公司董事、监事、高级管理人员、公司控股股东、实际控制人在报告期内没有受到中国证监会稽查、中国证监会行政处罚、证券市场禁入、通知批评、被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情

内容: 况，也没有受有权机关调查、司法纪检部

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: （九）公司单项业务资格变化情况

内容: 报告期内，经中国证券业协会审核，授予公司代办股份转让主办券商业务资格和报价业务资格（详见 2007 年 12 月 7 日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》）。

内容: （十）公司接待调研和采访的情况

内容: 2007 年 3 月 12 日，公司接待博时、南方、大成、瑞银基金管理公司的基金经理，介绍公司经营情况。2007 年 8 月 20 日，公司接待个人投资者，介绍了公司现状。

内容: （十一）公司组织机构情况

内容: 公司设立董事会、监事会。董事会下设发展战略委员会、提名与薪酬考核委员会、风险管理委员会和审计委员会。公司经营管理层的总体组织架构由业务板块、业务支持板块、风险管理板块、营运支持板块组成。截止报告期末，

内容: 公司拥有 50 家证券营业部和 17 家证券服务部。详情见下表：

内容: 证券营业部（服务部）名    称

内容: 宏源证券营业部基本情况表

内容: 地     址               成立时间  负责人  营运资金

内容: 乌鲁木齐文艺路证券营业部乌鲁木齐北京路证券营业部乌鲁木齐红山证券营业部克拉玛依友谊路证券营业部上海浦北路证券营业部 上海妙境路证券营业部

内容: 上海中山北一路证券营业部深圳上步中路证券营业部深圳莲花路证券营业部 海口龙昆北路证券营业部沈阳十一纬路证券营业部大连友好路证券营业部 大连开发区证券营业部 桂林上海路证券营业部

内容: 柳州解放南路证券营业部盐城解放北路证券营业部盐城大庆中路证券营业部北京北洼路证券营业部

内容: 新疆乌市建设路 2 号宏源大厦

内容: 新疆乌市北京南路 76 号环球大酒店新疆乌市公园北街 2 号

内容: 新疆克拉玛依市友谊路 139 号上海市浦北路 270 号

内容: 上海市川沙妙境路 399 号

内容: 上海市中山北一路1230 号柏树大厦B 区深圳市上步中路 1043 号深堪大厦8 层深圳市福田区莲花支路公交大厦7 层  海南省海口市龙昆北路 30 号

内容: 辽宁沈阳市沈河区十一纬路 145 号

内容: 辽宁大连中山区友好路 101 号曼哈顿大厦 2 座 15 层 1511 室

内容: 辽宁大连开发区金马路科工贸大厦2 号广西桂林市上海路安新小区 135 栋广西柳州市解放南路 97 号

内容: 江苏省盐城市解放北路 100 号江苏省盐城市大庆中路 70 号北京市海淀区北洼路 26 号

内容: 高立合王  锭谢红涛朱金成刘卫民张  庆

内容: 敖  义渠建英甘国福李  琦唐裕平张年宁薛才春赵天朝徐洪文

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 武汉东湖路证券营业部 南宁桃源路证券营业部 上海康定路证券营业部 杭州温州路证券营业部 杭州浙大路证券营业部 杭州体育场路证券营业部

内容: 湖北省武汉市武昌东湖路76 号广苑大厦广西南宁桃源路 63 号

内容: 上海市康定路 1568 号 1－4 层

内容: 浙江杭州温州路普金家园号 11-1-2 楼浙江杭州市浙大路 39 号

内容: 浙江杭州体育场路 267 号

内容: 韩世坤李洪江姚  玮黎建勇徐剑新潘  悦

内容: 浙江杭州莫干山路18 号蓝天商务大楼3 楼  1994.8

内容: 乌市北京南路营业部乌市和平北路营业部乌市友好南路营业部乌市新华南路营业部乌市人民路营业部 库尔勒建设路营业部喀什解放北路营业部伊宁胜利路营业部

内容: 云南昆明祥云街 55 号银佳大厦 11 楼新疆乌市北京南路 731 号

内容: 新疆乌市和平北路 12 号新疆乌市友好南路 487 号新疆乌市新华南路 17 号

内容: 新疆乌市人民路 314 号文华大厦

内容: 库尔勒市石化大道 5 号阿尔金宾馆 2 楼新疆喀什市解放北路 92 号

内容: 新疆伊宁市胜利路 208 号

内容: 新疆奎屯市乌鲁木齐西路 15 号

内容: 赵  力王永革张小宇武  刚

内容: 新疆哈密天山北路 87 号

内容: 克拉玛依塔河路营业部杭州市庆春路营业部 南京华侨路营业部

内容: 长沙韶山北路营业部北京裕民东路营业部广州江南大道营业部上海长寿路营业部 宜兴人民中路营业部厦门厦禾路营业部

内容: 深圳市福华一路营业部乌市民主路营业部

内容: 哈密营业部吐哈石油基地证券服务部

内容: 新疆昌吉市延安南路 69 号

内容: 新疆石河子市西环路 92  号（金三角商贸城二、三楼）

内容: 新疆克拉玛依市塔河路 40 号杭州市庆春路 137 号华都大厦南京市华侨路 81 号

内容: 长沙市韶山北路 366 号

内容: 北京市西城区裕民东路 3 号  广州市海珠区江南大道中 80 号上海长寿路 742 号

内容: 宜兴市人民中路 135 号

内容: 厦门市厦禾路 820 号帝豪大厦三楼  深圳市福田区福华一路国际商会大厦 B

内容: 新疆乌市民主路 40 号

内容: 新疆乌市解放北路 1 号通宝大厦哈密石油基地 6 区农业银行 2 楼

内容: 周  炜沈殿忠周  华朱长洲林晓文丘建东唐国军马  兵

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 新华南路营业部阿勒泰证券服务部

内容: 阿勒泰市文化路康丰大厦三层

内容: 北京路营业部博乐证券服务部

内容: 博乐市青德里大街 89 号

内容: 和平北路营业部鄯善证券服务部  新疆鄯善县火车站镇天立商场 3 楼

内容: 昌吉营业部米泉证券服务部

内容: 昌吉营业部阜康证券服务部

内容: 友好南路营业部阿克苏证券服务部

内容: 石河子营业部沙湾证券服务部

内容: 克拉玛依营业部白碱滩区证券服务部

内容: 人民路营业部头屯河证券服务部

内容: 乌市新华南路营业部吐鲁番证券服务部

内容: 奎屯营业部塔城证券服务部昌吉证券服务部

内容: 哈密证券服务部 石河子证券服务部琼山证券服务部 西站证券服务部

内容: 米泉市古牧地中路鸿翔商厦四楼阜康市天池南街 6 号

内容: 阿克苏市栏杆区新华东路 2 号华表商场二楼

内容: 新疆沙湾县三道河子镇广场西路 15 号

内容: 新疆克拉玛依市白碱滩区跃中路 1 号

内容: 乌市头区八钢八一路二扎厂消费合作社二楼

内容: 吐鲁番市绿洲西路 261 号

内容: 塔城市新华街地区工行二楼昌吉市建设路 10 号

内容: 哈密市广东路 365 号

内容: 石河子市北子午路 138 号琼山市高登东路财政大厦乌鲁木齐市西站前街 16 号

内容: 岳金龙蔡  华闫忠海杨小刚

内容: 马兆源李晓峰刘勇峰房  明刘世文李  锰

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 天健华证中洲审（2008）JR 字第 010005 号

内容: 宏源证券股份有限公司全体股东：

内容: 我们审计了后附的宏源证券股份有限公司财务报表，包括 2007 年 12 月 31 日合并资产负债表、资产负债表，2007

内容: 年度合并利润表、利润表和合并现金流量表、现金流量表及合并股东权益变动表、股东权益变动表以及财务报表附注。

内容: 一、管理层对财务报表的责任

内容: 按照《企业会计准则》的规定编制财务报表是宏源证券股份有限公司管理层的责任。这种责任包括：（1）设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；（2）选择

内容: 和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计

内容: 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重

内容: 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相

内容: 关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

内容: 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。三、审计意见

内容: 我们认为，宏源证券股份有限公司财务报表已经按照《企业会计准则》的规定编制，在所有重大方面公允反映了宏源证券股份有限公司 2007 年 12 月 31 日的财务状况以及 2007

内容: 年度的经营成果和现金流量。

内容: 天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司                        中国注册会计师  金任宏中国 ● 北京

内容: 中国注册会计师  刘  涛

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司财务报表附注 2007 年度

内容: 编制单位：宏源证券股份有限公司                                 金额单位：人民币元

内容: 宏源证券股份有限公司（以下简称本公司或公司）系 1993 年经新疆维吾尔自治区经济体制改革委员

内容: 会以新体改[ 1993 ] 001 号文批准改组的新疆宏源信托投资股份有限公司，初始注册资本为人民币

内容: 175 , 000 , 000 元。根据国务院 1999 年下达的关于信托业整顿改组的精神和中国证监会、中国人民银行转发

内容: 的有关文件，经中国证监会以证监机构字[ 2000 ] 210 号文批准，新疆宏源信托投资股份有限公司整体改组

内容: 为综合类证券公司并于 2000 年 9 月 13 日更名为宏源证券股份有限公司。

内容: 经过历年的派送红股、配售新股、转增股本及增发新股，截至 2007 年 12 月 31 日止，本公司注册资

内容: 本已增至 1 , 461 , 204 , 166 元。经新疆维吾尔自治区工商行政管理局核准，本公司取得了注册号为

内容: 6500001000031 的企业法人营业执照。法定代表人：汤世生。公司总部住所：新疆乌鲁木齐市文艺路 233

内容: 号。公司注册地点：乌鲁木齐市。本公司的母公司为中国建银投资有限责任公司；最终控制人为中央汇金投资有限责任公司。

内容: 本公司经营范围：证券（含境内上市外资股）的代理买卖；代理证券的还本付息、分红派息，证券代保管、鉴证；代理登记开户；证券的自营买卖；证券（含境内上市外资股）的承销（含主承销）；证券投资咨询（含财务顾问）

内容: ；受托投资管理；中国证监会批准的其他业务；以及国家外汇局核准的外币有价证券经纪、承销业务和外汇拆借业务；中国人民银行核准的全国银行间同业拆借，债券市场的购买、交易与回购业务。

内容: （四）主要产品或提供的劳务

内容: 本公司主要产品是证券经纪业务、证券自营业务、证券承销业务、证券投资咨询业务等。二、财务报表的编制基础

内容: 本公司 2006 年 12 月 31 日之前执行原企业会计准则和《金融企业会计制度》，自 2007 年 1 月 1 日起

内容: 执行财政部 2006 年 2 月 15 日颁布的《企业会计准则》（财会[ 2006 ] 3 号）及其后续规定。本财务报表按照

内容: 《企业会计准则第 38 号——首次执行企业会计准则》、中国证监会《公开发行证券的公司信息披露规范问

内容: 答第 7 号——新旧会计准则过渡期间比较财务会计信息的编制和披露》（证监会计字[ 2007 ] 10 号）等的规

内容: 定，对要求追溯调整的项目在相关会计年度进行了追溯调整，并对财务报表进行了重新表述。

内容: 本公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照《企业会计准则——基本准则》和其他各项具体会计准则、应用指南及准则解释的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。编制符合企业会计准则要求的财务

内容: 报表需要使用估计和假设，这些估计和假设会影响到财务报告日的资产、负债和或有负债的披露，以及报告期间的收入和费用。

内容: 三、遵循《企业会计准则》的声明

内容: 本公司管理当局声明：本公司基于以上所述编制基础编制的财务报表符合《企业会计准则》的要求，真实、完整地反映了本公司的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。

内容: 四、主要会计政策、会计估计和前期差错

内容: 本公司会计年度为公历年度，即每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

内容: 本公司以人民币为记账本位币。

内容: 3 .  记账基础和计量属性

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 本公司以权责发生制为基础进行会计确认、计量和报告，并采用借贷记账法记账。

内容: 除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债、持有至到期投资、可供出售金融资产以公允价值为计量属性外，其他财务报表项目以历史成本为计量属性。

内容: 4 .  外币交易及外币财务报表折算

内容: 本公司对发生的外币业务，采用业务发生当月月初的中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间

内容: 价折合为人民币记账。资产负债表日，外币货币性项目按中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算，由此产生的汇兑损益，除可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，应当予以资本化计入相关资产成

内容: 本外，其余计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算，不改变其记账本位币金额。对以公允价值计量的外币非货币性项目，按公允价值确定日

内容: 中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算，由此产生的汇兑损益作为公允价值变动损益，计入当期损益。

内容: 本公司对合并范围内境外经营实体的财务报表（含采用不同于本公司记账本位币的境内子公司、合营

内容: 企业、联营企业、分支机构等），折算为人民币财务报表进行编报。

内容: 资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算，所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算

内容: 。利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日中国人民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算。折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债表中所有者权益项目下单独列示。外币现金流量采用现金流量发生日中国人

内容: 民银行授权中国外汇交易中心公布的中间价折算。汇率变动对现金的影响额，在现金流量表中单独列示。

内容: 处置境外经营时，与该境外经营有关的外币报表折算差额，按比例转入处置当期损益。

内容: 5 . 现金等价物的确定标准

内容: 在编制现金流量表时所确定的现金等价物，是指本公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。本公司现金等价物包括：现金、银行存款、结算备付金、其他货币资金。

内容: 6 . 客户交易结算资金会计核算方法

内容: 本公司代理客户的交易结算资金必须全额存入指定的商业银行，实行专户管理，并在“银行存款”科目中单设明细科目进行核算。与证券交易所清算的资金单独存入指定清算银行，结算备付金由证券交易所确定后经清算银行划入

内容: 证券登记公司。公司在收到代理客户买卖证券款的同时确认为一项负债，并与客户进行清算，支付给证券交易所的各项费用在与证券交易所清算时确认为手续费支出，按规定向客户收取的手续费，在与客户办理买卖证券款项结算

内容: 金融工具指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。

内容: （1）金融资产的分类、确认和计量

内容: 基于风险管理和投资策略等原因，通过内部书面文件对金融资产进行分类，将金融资产划分为四类：

内容: 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产和持有至到期投资。

内容: ① 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

内容: 本公司为交易目的所持有的债券、股票、基金等，确定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产；以及公司接受委托采用全额承购包销、余额承购包销方式承销的证券，在收到证券时将其进行分类，划分为以公允价值计

内容: 量且其变动计入当期损益的金融资产；应按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益。支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息，单独确认为应收

内容: 项目。本公司在持有该等金融资产期间取得的利息或现金股利，于收到时确认为投资收益。

内容: 资产负债表日，本公司将该等金融资产的公允价值变动计入当期损益。处置该等金融资产时，该等金融资产公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。本公司处置的

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 交易性金融资产，以加权平均法结转成本。

内容: 本公司应收款项（包括应收账款和其他应收款）按合同或协议价款作为初始入账金额。

内容: 本公司应收款项按下列标准确认坏账损失：债务人被依法宣告破产、撤销，依照法律清偿程序清偿后其剩余财产确实不足清偿的应收款项；债务人死亡或依法被宣告死亡、失踪，其财产或遗产不足清偿的应收款项；债务人遭受重

内容: 大自然灾害或意外事故，损失巨大，以其财产确实无法清偿的应收款项；债务人逾期未履行偿债义务，经法院裁决，确定无法清偿的应收款项。当债务人无能力履行偿债义务时，经本公司董事会审核批准，将该等应收款项列为坏

内容: 在资产负债表日，对于单项金额 1000 万元（含 1000 万元）以上的应收款项，应当单独进行减值测试，

内容: 有客观证据表明其发生了减值的，应当根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备；对于单项金额低于 1000

内容: 万元的应收款项若按类似信用风险特征组合不能合理确定减值损失的（除归类为其他不重大款项外），亦应单独进行减值测试，计提坏账准备；对单项测试未减值的应收款项，汇同单项金额低于 1000

内容: 万元的应收款项，按类似信用风险特征划分为若干组合，再按这些应收款项组合在资产负债表日余额的一定比例计算确定减值损失，计提坏账准备，具体如下：

内容: 类     别                                   计提比例

内容: （1）单项金额重大                                           个别认定

内容: （2）单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 其中：逾期 1 年以内                                        0 . 5%

内容: 逾期 5 年以上                                        50%

内容: （3）其他不重大                                               0 . 5%

内容: 预付账款若有确凿证据表明该项款项不能收回或收回的可能性不大的，比照上述政策计提坏账准

内容: 本公司以应收债权向银行等金融机构转让、质押或贴现等方式融资时，根据相关合同的约定，当债务人到期未偿还该项债务时，若本公司负有向金融机构还款的责任，则该应收债权作为质押贷款处理；若本公司没有向金融机构还

内容: 款的责任，则该应收债权作为转让处理，并确认债权的转让损益。

内容: 本公司收回应收款项时，将取得的价款和应收款项账面价值之间的差额计入当期损益。

内容: 持有至到期投资，是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且本公司有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。

内容: 本公司购入的固定利率国债、浮动利率公司债券等持有至到期投资，按取得时的公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。支付的价款中包含已到付息期但尚未领取的债券利息，单独确认为应收项目。持有至到期投资在持

内容: 有期间按照摊余成本和实际利率确认利息收入，计入投资收益。实际利率在取得持有至到期投资时确定，在随后期间保持不变。实际利率与票面利率差别很小的，也可按票面利率计算利息收入，计入投资收益。处置持有至到期投

内容: 资时，将所取得价款与该投资账面价值之间的差额确认为投资收益。

内容: 资产负债表日，对于持有至到期投资，有客观证据表明其发生了减值的，根据其账面价值与预计未来

内容: 现金流量现值之间差额计算确认减值损失；计提后如有证据表明其价值已恢复，原确认的减值损失可予以转回，记入当期损益，但该转回的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 如本公司因持有意图或能力发生改变，使某项投资不再适合作为持有至到期投资，则将其重分类为可供出售金融资产，并以公允价值进行后续计量。重分类日，该投资的账面价值与公允价值之间的差额计入所有者权益，在该可供

内容: 出售金融资产发生减值或终止确认时转出，计入当期损益。

内容: 可供出售金融资产，是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，即本公司没有划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项的金融资产。

内容: 本公司可供出售金融资产按取得时的公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。支付的价款中包含已到付息期但尚未领取的债券利息或已宣告但尚未发放的现金股利，单独确认为应收项目。本公司可供出售金融资产持有期

内容: 间取得的利息或现金股利，于收到时确认为投资收益。资产负债表日，可供出售金融资产按公允价值计量，其公允价值变动计入资本公积－其他资本公积。

内容: 对于可供出售金融资产，如果其公允价值出现持续大幅度下降，且预期该下降为非暂时性的，则根据

内容: 其初始投资成本扣除已收回本金和已摊销金额及当期公允价值后的差额计算确认减值损失；在计提减值损失时将原直接计入所有者权益的公允价值下降形成的累计损失一并转出，计入“资产减值损失”。

内容: 处置可供出售金融资产时，将取得的价款和该金融资产的账面价值之间的差额，计入投资收益，同时，将原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额对应处置部分的金额转出，计入投资收益。

内容: （2）金融负债的分类、确认和计量

内容: 本公司的金融负债包括：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。

内容: ①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

内容: 包括交易性金融负债和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本公司交易性金融负债包括：（a）为了近期内出售而持有的金融资产或近期内回购而承担的金融负债；（b）本公司基于风险管理、战略投

内容: 资需要等，直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债；

内容: （c）不作为有效套期工具的衍生工具。

内容: 本公司持有该类金融负债按公允价值计价，并不扣除将来结清金融负债时可能发生的交易费用。如不

内容: 适合按公允价值计量时，本公司将该类金融负债改按摊余成本计量。

内容: 本公司的其他金融负债是指除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的金融负债。主要包括企业发行的债券、因购买商品产生的应付账款、长期应付款等。其他金融负债按其公允价值和相关交易费用之和作为初始

内容: 确认金额。采用摊余成本进行后续计量。

内容: 本公司拥有的其他不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同等，按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。在初始计量后按《企业会计准则第 13 号－—或有事项》

内容: 确定的金额，和按《企业会计准则第 14  号——收入》的原则确定的累计摊销额后的余额两者中的较高者

内容: ( 3)  创设权证等衍生金融工具

内容: 因创设权证等衍生金融工具形成的负债，作为一项衍生金融负债确认，以公允价值计量且其变动计入当期损益。创设认沽权证缴纳的履约保证金记入"存出保证金"科目，创设认购权证用于履约担保的证券记入"交易性金融资产

内容: "、“可供出售金融资产”等科目；创设权证发生的相关费用和注销权证结转的损益计入当期投资收益。

内容: （4）金融工具公允价值的确定

内容: 存在活跃市场的金融工具，以活跃期市场的报价确定其公允价值，活跃市场的报价包括易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，且代表了在公平交易中实际发生的市场交易额的价格；不存在活跃市场

内容: 的金融资产或金融负债，采用估值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。

内容: 8 .  代理承销证券业务会计核算方法

内容: 本公司代理承销证券，根据与发行人确定的发售方式，按以下规定核算：

内容: 通过证券交易所上网发行的，在证券上网发行日根据承销合同确认的证券发行总额，按承销价款，在

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 备查簿中记录承销证券的情况。承销期结束，将承销证券款项交付委托单位并收取承销手续费，计入手续费及佣金收入。承销期结束有未售出证券，采用余额承购包销方式承销证券的，按承销价款，转为交易性金融资产或可供出

内容: 售金融资产；采用代销方式承销证券的，将未售出证券退还委托单位。

内容: 9 . 代理兑付债券业务会计核算方法

内容: 本公司接受客户委托代理兑付其到期债券按兑付方式分为代垫资金兑付和预收资金兑付。兑付的债券和收到的兑付资金分别核算，在向委托单位交付已兑付的债券时，同时冲销代兑付债券项目和代兑付债券款项目。代兑付债券的

内容: 手续费收入，在代兑付债券基本完成，与委托方结算时确认手续费收入。

内容: 10 . 受托投资管理业务会计核算方法

内容: 本公司受托投资管理资产，按实际受托资产（或资金）的金额，同时确认为一项资产和一项负债；定期或在合同到期与委托客户进行结算，按合同规定的收益分成方式和比例计算受托投资管理手续费及佣金收入。

内容: 11 .  长期股权投资

内容: （1）长期股权投资的分类、确认和计量

内容: 本公司的长期股权投资包括对子公司的投资、对合营企业、联营企业的投资和其他长期股权投资。

内容: 本公司对子公司的投资按照初始投资成本计价，控股合并形成的长期股权投资的初始计量参见本附注四（23）企业合并。追加或收回投资调整长期股权投资的成本。

内容: 后续计量采用成本法核算，编制合并财务报表时按照权益法进行调整。被投资单位宣告分派的现金股

内容: 利或利润，确认为当期投资收益。本公司确认的投资收益，仅限于被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额，所获得的利润或现金股利超过上述数额的部分作为初始投资成本的收回。

内容: B  对合营企业、联营企业的投资

内容: 本公司对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。共同控制，是指按

内容: 照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在。投资企业与其他方对被投资单位实施共同控制的，被投资单位为其合营企业；重大影响，是指

内容: 对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。投资企业能够对被投资单位施加重大影响的, 被投资单位为其联营企业。

内容: 初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初

内容: 始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额应当计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

内容: 取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益的份额，确认投资损益并调整长期股权投资的账面价值。本公司按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面

内容: 本公司对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计

内容: 量的长期股权投资，按照初始投资成本计价，后续计量采用成本法核算。

内容: （2）长期股权投资的减值

内容: 资产负债表日，若因市价持续下跌或被投资单位经营状况恶化等原因使长期股权投资存在减值迹象

内容: 时，根据长期股权投资的公允价值减去处置费用后的净额与长期股权投资预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定长期股权投资的可收回金额。长期股权投资的可收回金额低于账面价值时，将资产的账面价值减记至可收回金

内容: 额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。长期股权投资减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

内容: 12 .  投资性房地产

内容: 投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权以及已出租的建筑物。当本公司能够取得与投资性房地产相关的租金收入或增值收益以及投资性房地产的成本能够可靠计量时，本公司按购置或建造的

内容: 实际支出对其进行初始计量。

内容: 一般情况下，本公司对投资性房地产的后续支出采用成本模式进行后续计量。对投资性房地产按照本公司固定资产或无形资产的会计政策，计提折旧或进行摊销。

内容: 投资性房地产的用途改变为自用时，自改变之日起，本公司将该投资性房地产转换为固定资产或无形

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 资产。自用房地产的用途改变为赚取租金或资本增值时，自改变之日起，本公司将固定资产或无形资产转换为投资性房地产。发生转换时，以转换前的账面价值作为转换后的入账价值。

内容: 资产负债表日，若投资性房地产的可收回金额低于账面价值时，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。投资性房地产减值损失一经确认，在以后会

内容: 当投资性房地产被处置，或者永久退出使用且预计不能从其处置中取得经济利益时，终止确认该项投资性房地产。投资性房地产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入当期损益。

内容: 13 . 固定资产计价和折旧方法

内容: （1）固定资产确认：固定资产指本公司为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的使用寿命

内容: 超过一年的房屋建筑物、机器设备、运输工具及其他与经营有关的工器具等。于该固定资产有关的经济利益很可能流入企业，以及该固定资产的成本能够可靠地计量时予以确认。

内容: （2）固定资产计价：固定资产按成本进行初始计量。购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支

内容: 付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，除应予资本化的以外，在信用期间内计入当期损益。

内容: （3）固定资产后续计量：除对已提足折旧仍继续使用的固定资产和单独计价入账的土地之外，对所

内容: 有固定资产计提折旧。固定资产折旧采用直线法平均计算。

内容: 本公司根据固定资产的性质和使用情况，确定固定资产的使用寿命和预计净残值。并在年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核。

内容: 本公司的固定资产类别、预计使用寿命、预计净残值率和年折旧率如下：

内容: 资产类别       预计使用寿命( 年)        预计净残值率           年折旧率房屋及建筑物              40- 45

内容: （4）固定资产减值准备：资产负债表日，固定资产按照账面价值与可收回金额孰低计价。若固定资产的可收回金额低于账面价值，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计

内容: 提相应的资产减值准备。固定资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。固定资产

内容: 出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入当期损益。

内容: 14 . 在建工程核算方法

内容: 本公司自行建造的在建工程按实际成本计价，实际成本由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生

内容: 已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的固定资产，按照估计价值确定其成本，并计提折旧；待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。

内容: 资产负债表日，本公司对在建工程按照账面价值与可收回金额孰低计量，按单项工程可收回金额低于账面价值的差额，计提在建工程减值准备，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。在建工程减值损失一经确认，在以后

内容: 15 . 无形资产计价和摊销方法

内容: 无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。

内容: 无形资产按照成本进行初始计量。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，除应予资本化的以外，

内容: 在信用期间内计入当期损益。

内容: 本公司在取得无形资产时分析判断其使用寿命。使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内采用直线法

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 摊销；使用寿命不确定的无形资产不予摊销。

内容: 本公司在每个会计期间对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核，当有确凿证据表明其使用寿命是有限的，则估计其使用寿命，按直线法进行摊销。于每年年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进

内容: 行复核，如与原先估计数存在差异的，进行相应的调整。

内容: 资产负债表日，本公司对无形资产按照其账面价值与可收回金额孰低计量，按可收回金额低于账面价值的差额计提无形资产减值准备，相应的资产减值损失计入当期损益。无形资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

内容: 本公司无形资产具体项目及摊销年限如下：

内容: ( 1) 单位价值在 5 万元以上（含 5 万元）的软件费用，按 3 年摊销；

内容: ( 2)  交易所席位费视为使用寿命不确定的无形资产，不进行摊销，席位费实行附属台账登记，直至转让收回；

内容: ( 3) 取得的土地使用权，按照土地使用权使用年限平均摊销；若改变土地使用权用途，用于赚取租金或资本增值的，将其转为投资性房地产核算。

内容: 商誉为非同一控制下企业合并成本超过应享有的被投资单位或被购买方可辨认净资产于取得日或购

内容: 买日的公允价值份额的差额。与子公司有关的商誉在合并财务报表上单独列示，与联营企业和合营企业有关的商誉，包含在长期股权投资的账面价值中。

内容: 在财务报表中单独列示的商誉至少在每年年终进行减值测试。减值测试时，商誉的账面价值根据企业合并的协同效应分摊至受益的资产组或资产组组合。

内容: 17 . 长期待摊费用摊销方法

内容: 本公司的长期待摊费用按形成时发生的实际成本计价，并按直线法摊销。具体项目及摊销年限如下：

内容: （1）开办费系筹建期间发生的费用支出，先在长期待摊费用中归集，自本公司开始生产经营当月起一次计入开始生产经营当期的损益。

内容: （2）其他项目，自费用发生当月起在受益期限内分期平均摊销。

内容: 18 .  借款费用的核算方法

内容: 本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入

内容: 相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等

内容: 同时满足下列条件时，借款费用开始资本化：（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；（2）借款费用已经发生；（3）

内容: 为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

内容: 在资本化期间内，每一会计期间的资本化金额，为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借

内容: 款的，以专门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，根据累计资产支出

内容: 超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。利息资本化金额，不超过当期相关借款实际发生的利息金额。

内容: 符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过 3 个月的，暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产的购建或者生产活

内容: 动重新开始。如果中断是所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态必要的程序，借款费用继续资本化。

内容: 购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，停止借款费用资本化。

内容: 职工薪酬，是指本公司为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支出。主要包括工

内容: 资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、社会保险费及住房公积金、工会经费、职工教育经费、非货币性福利、辞退福利和其他与获得职工提供的服务相关的支出。

内容: （1）以股份为基础的薪酬

内容: 本公司的股份支付分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

内容: 以权益结算的股份支付，按授予职工权益工具的公允价值计量。授予后立即可行权的，在授予日按照

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公积。在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按照权益工具授予日的公允

内容: 价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和资本公积。在可行权日之后不再对已确认的相关成本或费用和所有者权益总额进行调整。

内容: 以现金结算的股份支付，按照本公司承担的以股份或其他权益工具为基础计算确定的负债的公允价值计量。授予后立即可行权的，在授予日以本公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。在完成等待期内的服

内容: 务或达到规定业绩条件以后才可行权的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本公司承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。在相

内容: 关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，其变动计入当期损益。

内容: 本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补

内容: 偿的建议，当本公司已经制定正式的解除劳动关系计划（或提出自愿裁减建议）并即将实施，且本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议的，确认因解除与职工的劳动关系给予补偿而产生的预计负债，同时计入当期损

内容: （3）其他方式的职工薪酬

内容: 本公司在职工提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债，除辞退福利外，根据职工提供服

内容: 务的受益对象计入相应的产品成本、劳务成本、资产成本及当期损益。

内容: 20 . 预计负债的原则

内容: 本公司如果与或有事项相关的义务同时符合以下条件，将其确认为负债：（1）该义务是本公司承担的现时义务；（2）该义务的履行可能导致经济利益的流出；（3）该义务的金额能够可靠地计量。预计负债所需支出全部或部

内容: 分预期由第三方或其他方补偿时，或者补偿金额在基本确定能收到时，作为资产单独确认，

内容: 确认的补偿金额不超过所确认负债的账面价值。

内容: 预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数。本公

内容: 司于资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核，并对账面价值进行调整以反映当前最佳估计数。因时间推移导致的预计负债账面价值的增加金额，确认为利息费用。

内容: 21 . 收入的确认方法

内容: （1）手续费及佣金收入，指公司为客户办理各种业务收取的手续费及佣金收入，包括办理咨询业务、担保业务、代保管等代理业务以及办理投资业务等取得的手续费及佣金，如代办手续费收入、咨询服务收

内容: 入、担保收入、资产管理收入、代保管收入，代理买卖证券、代理承销证券、代理兑付证券、代理保管证券等代理业务以及其他相关服务实现的手续费及佣金收入等。各项业务收入的确认方法如下：

内容: A  手续费收入，在与客户办理业务结算时确认为收入；

内容: B  证券承销收入，按证券发行方式分别确认：①全额包销方式，将证券转售给投资者时，按发行价格抵减承购价确认收入；②余额包销、代销方式，代发行证券的手续费收入在发行期结束后，与发行人结算

内容: C  受托投资管理收益，在资产管理合同到期或者定期与委托单位结算收益或损失时，按合同规定收益分成方式和比例计算的应该享有的收益或承担的损失，确认为受托投资管理理手续费及佣金收入。

内容: D  代兑付证券的手续费收入，于代兑付证券业务完成，与委托方结算时确认收入。

内容: 在相关的收入能够可靠计量，相关的经济利益能够收到时，按资金使用时间和约定的利率确认利息收

内容: 买入返售金融资产在当期到期返售的，按返售价格与买入价格的差额确认当期利息收入；在当期没有到期的，期末按权责发生制原则计提利息，确认为当期利息收入。

内容: 公司持有交易性金融资产和可供出售金融资产期间取得的红息或现金股利确认为当期收益；处置交易

内容: 性金融资产时其公允价值与初始入账金额之间的差额，确认为投资收益，同时调整公允价值变动收益。处置可供出售金融资产时，取得的价款与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额和与该金融资产账面价值的差额，计入

内容: 采用成本法核算的长期股权投资，被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益；采

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 用权益法核算的长期股权投资，根据被投资单位实现的净利润或经调整的净利润计算应享有的份额确认投资收益。

内容: （4）其他业务收入，反映公司从事除证券经营业务以外的其他业务实现的收入。包括出租固定资产、出租无形资产或债务重组等实现的收入以及投资性房地产取得的租金收入，该等收入于劳务已提供、资产

内容: 22 . 所得税的会计处理方法

内容: 本公司的所得税采用资产负债表债务法核算。资产、负债的账面价值与其计税基础存在差异的，按照

内容: 规定确认所产生的递延所得税资产和递延所得税负债。

内容: 在资产负债表日，对于当期和以前期间形成的当期所得税负债（或资产），按照税法规定计算的预期应交纳（或返还）的所得税金额计量；对于递延所得税资产和递延所得税负债，根据税法规定，按照预期收回该资产或清偿该负

内容: 递延所得税资产的确认以本公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的应纳税所得额为限。对子公司、联营企业及合营企业投资相关的应纳税暂时性差异产生的递延所得税负债，予以确认，但同时满足

内容: 能够控制应纳税暂时性差异转回的时间且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回的，不予确认；对子公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产，该可抵扣暂时性差异同时满足在可预见

内容: 的未来很可能转回即在可预见的将来有处置该项投资的明确计划，且预计在处置该项投资时，除了有足够的应纳税所得以外，还有足够的投资收益用以抵扣可抵扣暂时性差异时，予以确认。

内容: 资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核。除企业合并、直接在所有者权益中确认的交易或者事项产生的所得税外，本公司将当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益。

内容: （1） 同一控制下的企业合并

内容: 对于同一控制下的企业合并，合并方在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方的账面

内容: 价值计量。合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

内容: （2）非同一控制下的企业合并

内容: 对于非同一控制下的企业合并，合并成本为购买方在购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资

内容: 产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。购买方为进行企业合并发生的各项直接相关费用计入企业合并成本。

内容: 购买方对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉。购买方对合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认

内容: 净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。

内容: 24 . 合并财务报表的编制方法

内容: 本公司将拥有实际控制权的子公司和特殊目的主体纳入合并财务报表范围。

内容: 本公司合并财务报表按照《企业会计准则第 33

内容: 号－合并财务报表》及相关规定的要求编制，合并时合并范围内的所有重大内部交易和往来业已抵销。子公司的股东权益中不属于母公司所拥有的部分作为少数股东权益在合并财务报表中股东权益项下单独列示。

内容: 子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照本公司的会计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。

内容: 对于非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其个别财务报表进行调整；对于同一控制下企业合并取得的子公司，视同该企业合并于合并当期的年初已经发生，从合

内容: 并当期的年初起将其资产、负债、经营成果和现金流量纳入合并财务报表。

内容: 业务分部是指本公司内可区分的、能够提供单项或一组相关产品或劳务的组成部分，该组成部分承担

内容: 了不同于其他组成部分的风险和报酬。地区分部是指本公司及其子公司内可区分的、能够在一个特定的经济环境内提供产品或劳务的组成部分。该组成部分承担了不同于在其他经济环境内提供产品或劳务的组成部分的风险和报酬

内容: 本公司以地区分部为主要报告形式，以业务分部为次要报告形式。分部间转移价格参照市场价格确定，与各分部共同使用的资产相关的费用按照收入比例在不同的分部之间分配。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 由本公司股东大会根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》及本公司章程确定，其

内容: 税后利润除国家另有规定外，按照下列顺序分配：

内容: （1）弥补以前年度亏损；

内容: （2）提取一般风险准备，按税后利润的 10%提取，累计达到注册资本的 20%时不再提取；

内容: （3）提取法定盈余公积金，按税后利润的 10%提取；

内容: （4）提取交易风险准备，按不低于税后利润的 10%提取；

内容: （5）提取任意盈余公积金；

内容: 2007 年 1 月 1 日起，本公司执行国家颁布的企业会计准则体系及其指南。根据《企业会计准则第 38号-- - 首次执行企业会计准则》和证监会 2006 年 11

内容: 月颁布的“关于做好与新会计准则相关财务会计信息披露工作的通知”（证监发[ 2006 ] 136 号）的有关规定，结合本公司的自身特点和具体情况，调整事项如下：

内容: （1）同一控制下企业合并商誉

内容: 本公司按照原会计准则的规定，确认同一控制下企业合并商誉的账面价值 49 , 380 , 122 . 34 元，根据新

内容: 会计准则应将因同一控制下企业合并形成的商誉追溯调整，减少了 2006  年 12  月 31  日留存收益

内容: 一般风险准备 4 , 938 , 012 . 23 元、未分配利润 39 , 504 , 097 . 88 元），归属于少数股东的权益减少 0 . 00 元。

内容: （2）以公允价值计量且其变动计入当期损益的交易性金融资产

内容: 根据管理层意图，符合以公允价值计量且其变动计入当期损益的交易性金融资产，本公司根据新会计准则进行了追溯调整，增加了 2006 年 12 月 31 日留存收益 60 , 058 , 414 . 07

内容: 元，其中归属于母公司的股东

内容: 润 48 , 046 , 731 . 25 元），归属于少数股东的权益增加 0 . 00 元。

内容: 根据管理层意图，根据新会计准则对可供出售金融资产进行了追溯调整，增加了 2006 年 12 月 31 日

内容: 所有者权益 144 , 822 , 043 . 66 元，其中归属于母公司的股东权益增加 144 , 822 , 043 . 66 元（全部为资本公积），

内容: 归属于少数股东的权益增加 0 . 00  元。此外，该可供出售金融资产账面价值大于资产计税基础形成递延所

内容: 司的股东权益减少 47 , 791 , 274 . 41 元（全部为资本公积），归属于少数股东的权益减少 0 . 00 元。

内容: 本公司按照原会计准则的规定，制定了公司会计政策，据此计提了应收款项坏账准备、长期股权投资减值准备、固定资产减值准备、无形资产减值准备、其他资产减值准备等。根据新会计准则应将资产账面价值小于资产计税基础

内容: 的差额计算递延所得税资产，增加了 2006 年 12 月 31 日留存收益 83, 860 , 239 . 82

内容: 元，其中归属于母公司的股东权益增加 83, 860 , 239 . 82 元（其中盈余公积 8 , 386 , 023 . 98 元、一般风险准

内容: ( 5)  递延所得税负债

内容: 根据新会计准则应将资产账面价值大于资产计税基础的差额计算递延所得税负债，本公司因交易性金融资产公允价值大于账面价值的差异，减少了 2006 年 12 月 31 日留存收益 19 , 819 ,

内容: 276 . 64 元，其中归属

内容: 元、未分配利润 15 , 855 , 421 . 32 元），归属于少数股东的权益减少 0 . 00 元。

内容: （6）对子公司长期股权投资

内容: 根据企业会计准则解释第 1 号的规定，在首次执行日以前已经持有的对子公司长期股权投资，应在首次执行日进行追溯调整，视同该子公司自最初即采用成本法核算。由于子公司以前年度经营亏损，2007 年

内容: 1  月 1  日起执行新会计准则本公司增加对子公司长期股权投资 80 , 789 , 076 . 61  元，调增留存收益

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 一般风险准备 8 , 078 , 907 . 66 元、未分配利润 64 , 631 , 261 . 29 元），对合并财务报表无影响。此外，根据长期股权投资规定，

内容: 对北海新宏源物业发展有限公司实质上构成净投资的应收款项计提坏账准备 33 , 050 , 438 . 30 元，调减留存收益 33 , 050 , 438 . 30

内容: 元，其中归属于母公司的股东权益减少 33 , 050 , 438 . 30

内容: 本公司对上述会计政策变更采用追溯调整法，本期比较财务报表已重新表述。假定比较期初开始执行新会计准则第 1 号至第 37 号，对《企业会计准则第 38 号—首次执行企业会计准则》第五条至第十九条之

内容: 外不需追溯调整的事项，进行了重新表述，对本公司留存收益和股东权益无影响。此外根据新会计准则对上年同期净利润和所有者权益调整详见附注十四。

内容: （1）本公司无形资产- 广域网项目 2004 年投入使用，并按 10 年平均摊销，根据实际使用情况，2007

内容: 年初摊销年限变更为 3 年，由于该项会计估计变更，减少 2007 年度利润总额 10 , 081 , 485 . 07 元。

内容: （2）根据实际使用情况，2007 年初本公司对固定资产折旧年限和净残值率进行了调整，其中：运输工具折旧年限由 5- 12 年变更为 12 年、电子电器设备和其他设备（包括机器设备）折旧年限由 6-

内容: 更为 4-18 年，净残值由 3%变更为 5%，由于该项会计估计变更，减少 2007 年度利润总额 3 , 418 , 625 . 36 元。

内容: 上述会计估计变更事项于 2007 年 4 月 9 日经本公司第五届董事会第八次会议审议通过。

内容: 29 . 重要前期差错更正

内容: 本公司下属子公司新疆宏源建信药业有限公司（以下简称“建信药业”）2007 年度前期差错更正事项如下:

内容: （1）固定资产中新宏信大厦建于 1994 年末，根据当时国家对固定资产投资征收固定资产投资方向调节税的有关规定，应按投资额的

内容: 15%缴纳固定资产投资方向调节税，经测算，建信药业欠交固定资产投资方向调节税 1108 万元，根据前期差错更正的规定，本期补计固定资产投资方向调节税 1108 万元，并追溯调

内容: 减 2007 年 1 月 1 日留存收益 1108 万元，全部为调减未分配利润。

内容: （2）固定资产中新宏信大厦于 1996 年 12 月竣工，1997 年 6 月 30 日前出售面积和补偿市糖酒公司面积

内容: 共计 14491 . 73  平方米，根据《中华人民共和国土地增值税》有关规定，应缴纳相应的土地增值税，建信

内容: 药业一直未予计缴，根据前期差错更正的规定，本期补计土地增值税 943 . 48 万元，并追溯调减 2007 年 1

内容: 月 1 日留存收益 943 . 48 万元，全部为调减未分配利润。

内容: 上述追溯重述法对本公司的母公司财务报表无影响，对合并财务报表年初数及上年数的调整情况如

内容: 报表项目合并财务报表：应交税费

内容: 上述前期差错更正事项经新疆宏源建信药业有限公司董事会审议通过。五、主要税费项目

内容: 税目                 纳税（费）基础               税（费）率         备注

内容: 经纪业务手续费、承销业务手续费等各项应税营业收入

内容: 房地产租赁等收入  各项应税销售或劳务收入

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 纳税（费）基础应交流转税额

内容: 税（费）率         备注

内容: *本公司除深圳三家证券营业部适用的城建税税率为 1%外，其他下属机构或证券营业部及子公司适用的城建税税率为 7%。

内容: 公司名称                           税率                       备注母公司*

内容: 本公司下属子公司                              33%

内容: *下属深圳、海南等 4 家证券营业部适用 15%税率；乌鲁木齐、上海、盐城、沈阳、大连、南宁、桂林、柳州、北京、武汉、杭州、昆明等 46 家证券营业部及本公司总部适用 33%税率。

内容: 根据国家税务总局国税发[ 2001 ] 13 号文《国家税务总局关于汇总（合并）纳税企业实行统一计算、分级管理、就地预交、集中清算所得税问题的通知》，经国家税务总局以国税函[ 2002 ]

内容: 706 号批准，本公司及各分支机构在新疆实行汇总缴纳企业所得税，本公司所属各分支机构按年度应纳所得税额的 60%比例，就地预交企业所得税。

内容: 全国人民代表大会于 2007  年 3 月 16 日通过了《中华人民共和国企业所得税法》(“新所得税法”)，

内容: 新所得税法将自 2008  年 1  月 1 日起施行。除本公司下属深圳、海南等 4 家证券营业部适用的企业所得税

内容: 率 2008  年度从 15%调整为 18%外，本公司其余营业部及子公司适用的企业所得税率自 2008  年 1 月 1

内容: 日从 33%调整为 25%。

内容: 本公司纳入财务报表的受让的原隶属新疆证券所属 24 家营业部仍以新疆证券为纳税主体。

内容: 房产税按照房产原值的 70%为纳税基准，税率为 1 . 2%，或以租金收入为纳税基准，税率为 12%。 4．个人所得税

内容: 本公司职工的个人所得税、投资者股息分红、利息收入由个人承担，本公司代扣代缴。六、企业合并及合并财务报表

内容: （一）截至 2007 年 12 月 31 日止，本公司合并取得的子公司及合营公司的基本情况

内容: 新疆宏源建信药业   乌鲁有限公司             木齐

内容: 药品销售、化工产品销售等

内容: 北海新宏源物业发   广西展有限公司*2                北海北海宏富典当拍卖   广西行有限公司*2                北海

内容: 房地产开发  典当、小额融资

内容: 宏源期货有限公司     北京     期货

内容: 商品期货经纪、金融期货经纪

内容: 新疆宏源大厦物业   乌鲁     物业

内容: 50         物业管理及

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司实质上构成对上述控股子公司和合营企业的净投资的余额与其实际投资额相同。

内容: *1  根据新会计准则的规定，本公司下属子公司新疆宏源建信药业有限公司将其下属子公司北京市京宏源投资顾问有限公司自 2007 年 1 月 1 日起纳入合并范围，对本公司 2006 年 12 月 31

内容: 日合并财务报表影响如下：

内容: 长期股权投资投资性房地产固定资产

内容: 影响金额（减少以“-”表示）

内容: 新疆宏源建信药业有限公司以前年度已对北京市京宏源投资顾问有限公司进行权益法核算，2007 年 1

内容: 月 1 日纳入合并范围对股东权益无影响。

内容: *2  根据 2007 年 7 月宏源证券办字[ 2007 ] 166 号文《关于公司非证券类投资处置方案的报告》，北海新

内容: 宏源物业发展公司自 1996  年以来未开展任何经营业务，主要工作是对公司业务进行清理，该公司处于清

内容: 算状态，下属北海宏富典当拍卖行有限公司已于 2006 年 5 月进入拍卖程序，为此，本期未将上述公司纳

内容: （二）本报告期新增纳入合并范围的子公司情况

内容: 资产总额       负债总额        净资产

内容: 主营业务收入     净利润

内容: 同一控制下的子公司北京市京宏

内容: 上述新增纳入合并范围的宏源期货有限公司（以下简称“宏源期货”）是非同一控制下企业合并形成的子公司，其情况如下：

内容: （1）  购买日账面价值及公允价值

内容: 子公司名称（全称）宏源期货有限公司

内容: 可辨认资产总额      负债总额

内容: 购买日（公允价值）   可辨认资产总额     负债总额

内容: 本公司收购宏源期货股权的情况如附注十三、2 所述，收购日公允价值无法可靠取得。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: （2）  购买日至期末经营成果及现金流量

内容: 购买日至本期期末                       购买日至本期期末

内容: 经营活动产生的现金流量净额

内容: 投资活动产生的现金流量净额

内容: 筹资活动产生的现金流量净额

内容: 现金及现金等价物净增加额

内容: 根据《企业会计准则第 20 号——企业合并》，宏源期货有限公司自 2007 年 11 月 1 日起纳入报表合并

内容: 根据《企业会计准则第 20 号——企业合并》，非同一控制下企业合并所取得的可辨认资产、负债应以

内容: 其公允价值计量，基于宏源期货收购日可辨认资产、负债的公允价值无法可靠取得，本公司以其账面价值纳入合并财务报表，购买成本与其购买日可辨认净资产账面价值中本公司应享份额之间的差额计作商誉。

内容: 七、母公司财务报表主要项目附注

内容: 项 目           币种

内容: 原 币           本 币

内容: 原 币            本 币

内容: 其中：代理买卖证券客户存款

内容: 其中：受托投资管理客户存款其他货币资金

内容: 货币资金 2007 年 12 月 31 日较 2006 年 12 月 31 日增加 242 . 58%，主要原因是：（1）受让的原新疆证

内容: 券证券类资产本期纳入汇总财务报表；（2）由于 2007  年证券市场发展较快，市场交投活跃，客户资金存

内容: 原币金额          折人民币金额

内容: 原币金额        折人民币金额

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

内容: 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司

内容: 资金   美元小计 人民币

内容: 结算备付金 2007 年 12 月 31 日较 2006 年 12 月 31 日增加 109 . 65%，主要原因是：（1）受让的原新疆

内容: 证券证券类资产本期纳入汇总财务报表；（2）由于 2007  年证券市场发展较快，市场交投活跃，客户资金

内容: 初始成本         公允价值         初始成本         公允价值

内容: 短期融资融券                -                            -                            -

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司无因创设认购权证业务等用于履约抵押的证券。

内容: 交易性金融资产 2007 年 12 月 31 日较 2006 年 12 月 31 日增加 121 . 20%，主要是 2007 年证券市场行情

内容: 较好，本公司自营股票规模增加及其市场价格大幅上升所致。

内容: 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

内容: 原 币           折人民币金额

内容: 原 币       折人民币金额

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司

内容: 存出保证金 2007 年 12 月 31  日较 2006  年 12 月 31  日增加 4838 . 95%，其中: 交易保证金增加主要

内容: 是 2007  年度证券市场交易活跃，成交量较 2006 年大幅增加所致；履约保证金增加主要是 2007 年创设认

内容: 沽权证交纳履约保证金增加所致。截止 2007  年 12 月 31 日，公司因开展创设认沽权证业务而存入的权

内容: 证履约保证金为 1 , 378 , 265 , 000 . 00 元，根据业务规定该款项已冻结。

内容: 初始成本         公允价值

内容: 初始成本         公允价值

内容: 项 目            年初余额           本期计提         本期转回           年末余额

内容: 可供出售债券                       -                             -                             -

内容: 可供出售金融资产 2007 年 12 月 31 日较 2006 年 12 月 31 日增加 175 . 28%，主要是 2007 年证券市场行

内容: 情较好，本公司利用自有资金配置的该等股票市场价格大幅上升所致。

内容: 截止2007 年12 月31 日，本公司持有国家开发银行美元债券65,000 股，证券代码为0302019

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司未因创设认购权证业务等用于履约抵押的证券。

内容: 项   目             年初账面余额       本年增加        本年减少      年末账面余额

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 对子公司投资 对合营企业投资对联营企业投资对其他企业投资

内容: 减：长期股权投资减值准备

内容: 1）按成本法核算的长期股权投资

内容: 被投资单位名称        行业      初始金额       年初余额       本期增加

内容: 新疆宏源建信药业有限公司

内容: 北海新宏源物业发展有限公司

内容: *如附注十三、2 所述。

内容: 新疆宏源大厦物业管理有限公司             50%                                        -

内容: 被投资单位名称          行业

内容: 新疆北方工贸公司            工业

内容: 新疆资金融通中心           金融

内容: 乌鲁木齐市集装箱公司        商业

内容: 海南证华非上市公司股权登记服   其他

内容: 陕西五环集团股份有限公司     工业

内容: 陕西精密合金股份有限公司     工业

内容: 4)  长期投资减值准备

内容: 新疆北方工贸公司新疆资金融通中心

内容: 陕西精密合金股份有限公司

内容: 价值回  其他原因升转回    转回

内容: 被投资单位倒闭    多年未分红，且无法了解被投资单位情况

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 陕西五环集团股份有限公司

内容: 海南证华非上市公司股权登记服务有限公司

内容: 8、投资性房地产资产类别

内容: 多年未分红，且无法了解被投资单位情况

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司投资性房地产不存在抵押、质押等担保事项，亦不存在账面价值低

内容: 资产类别             年初余额          本期增加          本期减少          年末余额固定资产原价

内容: 累计折旧                              -                              -                              -

内容: 固定资产本期增加主要原因:   (1) 由于受让的原新疆证券证券类资产纳入汇总财务报表，导致固定资产原值增加 28 , 851 , 263 . 81 元、累计折旧增加 13 , 588 , 868

内容: . 79 元、净值增加 15 , 262 , 395 . 02 元；( 2) 本期证券交易系统升级与更换采购的设备。

内容: 固定资产本期减少主要原因:  本期证券交易系统升级与更换淘汰处置的设备。截止 2007 年 12 月 31 日，本公司固定资产不存在抵押、质押等担保事项。  10、无形资产

内容: （1）无形资产的基本情况

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 网络监管及安全软件数据及存储系统

内容: 预计使用寿命不确定的判断依据

内容: （2）无形资产的摊销和减值

内容: 项  目             年初余额          本期增加         本期减少          年末余额无形资产原价：

内容: 交易席位费                        -

内容: 交易席位费                        -

内容: 软件系统                          -

内容: 广域网项目                        -

内容: 土地使用权                        -

内容: 网络监管及安全软件数据及存储系统集中交易系统集成费

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 无形资产账面价值：交易席位费

内容: 网络监管及安全软件数据及存储系统集中交易系统集成费合  计

内容: 1、上海证券交易所其中：A 股

内容: 2、深圳证券交易所其中：A 股

内容: 二、累计摊销额合计 1、上海证券交易所其中：A 股

内容: 2、深圳证券交易所其中：A 股

内容: 三、账面价值合计 1、上海证券交易所其中：A 股

内容: 2、深圳证券交易所其中：A 股

内容: 受让的新疆证券证券类资产取得交易席位费 490 万元。

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司无形资产不存在抵押、质押等担保事项。

内容: 项  目            暂时性差异   递延所得税资产

内容: 暂时性差异    递延所得税资产

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 应收账款 预付账款 应收股利 其他应收款

内容: 代理兑付证券代理业务资产抵债资产

内容: 长期待摊费用待转承销费用

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其具体情况如下：

内容: 账  龄            金    额     占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金       净  额

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 逾期 1－2 年逾期 2－3 年逾期 3－4 年逾期 4－5 年逾期 5 年以上

内容: 其年初余额具体情况如下：

内容: 金    额     占该账项金额

内容: 坏账准备金       净  额

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司无应收持本公司 5%（含 5%）以上表决权股份股东单位的款项。

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其具体情况如下：

内容: 占该账项金额的百分比 99 . 84%

内容: 其年初余额具体情况如下：

内容: 账 龄          金    额        占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金              净  额

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司无预付持本公司 5%（含 5%）以上表决权股份股东单位的款项。

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，预付账款前五名列示如下：

内容: 单  位  名  称                2007 - 12 - 31                  账 龄           经济内容北京市恒奥房地产开发有限公司

内容: 建银科技发展中心                          4 , 130 , 000 . 00         1年以内     交易系统开发款

内容: 上述前五名款项合计为 435 , 372 , 414 . 60 元，占预付账款期末余额的 99 . 59%。

内容: 款 4 . 29 亿元所致。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 百联股份法人股豫园商城法人股

内容: 大地基础（原富龙热力）高新发展（原倍特高新）

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其具体情况如下：

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 占该账项金额的百分比    94 . 89%

内容: 其年初余额具体情况如下：

内容: 账  龄            金    额     占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金       净  额

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其他应收款前五名单位明细列示如下：

内容: 单  位  名  称              2007 - 12 - 31              账 龄         款项性质武汉葛化集团

内容: 中国证券投资者保护基金有限责任公司 *           57 , 411 , 405 . 73      1年以内     应收客户保证金缺口

内容: 北海新宏源物业发展有限公司          37 , 252 , 424 . 65        3- 4年           往来款

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 上述前五名款项合计为 203 , 170 , 418 . 26 元，占其他应收款期末余额的 85 . 25%。

内容: 账面余额      减值准备      账面价值

内容: 账面余额     减值准备     账面价值

内容: 项 目       原始发生额   年初余额     本期增加     本期摊销或

内容: 经营租赁租入固定资产改良支出

内容: 原  币         折合人民币         原  币         折合人民币

内容: 初始成本        公允价值        初始成本      公允价值

内容: 南航 JTP1 认沽权证（580989）其他

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 上述款项中 347 , 379 , 801 . 51  元是受让新疆证券证券类资产，移交客户资金中原新疆证券有限责

内容: 任公司挪用的客户保证金，截止 2007 年 12 月 31 日本公司已收到中国证券投资者保护基金有限责任

内容: 公司弥补的保证金缺口 289 , 968 , 395 . 78 元，如附注十三。

内容: 项     目            年初余额          本期增加          本期支付           年末余额

内容: 失业保险费 工伤保险费  生育保险费  残疾人保障金

内容: 工会经费和职工教育经费非货币性福利

内容: 因解除劳动关系给予的补偿其他

内容: 其中：以现金结算的股份支付合  计

内容: 应付职工薪酬 2007 年 12 月 31 日较 2006 年 12 月 31 日增加 1850 . 68%，主要原因是：（1）受让的原新疆证券证券类资产本期纳入汇总财务报表；（2）2007

内容: 年证券市场交投活跃、发展迅速，公司人员较 2006  年有较大幅度增加，根据考核办法绩效工资大幅度增加所致。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 城市维护建设税企业所得税

内容: 教育费附加教育基金 利息税

内容: 个人所得税应交房产税其他

内容: 日大幅增加，主要原因是：（1）受让的原新疆证券证券类资产本期纳入汇总财务报表；（2）本期证券市场行情较好，经营净利润大幅增加，相应应交企业所得税大幅增加所致。

内容: 项  目 交易性金融资产衍生金融负债 可供出售金融资产

内容: 暂时性差异       递延所得税负债

内容: 暂时性差异      递延所得税负债

内容: 存入保证金应付账款 预收账款 应付股利 其他应付款

内容: 代理兑付证券款代理业务负债 递延收益

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 应付证券承销手续费及佣金

内容: 金    额      额的百分比

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司无应付持本公司 5%（含 5%）以上表决权股份股东单位的款项。

内容: 1）其他应付款款性质分析列示如下：

内容: 金    额        的百分比

内容: 金    额     额的百分比

内容: D1、逾期卖出回购证券款 D2、逾期拆入资金

内容: D3、逾期应付利息    D4、其他逾期应付款项

内容: 2) 其他应付款大额单位往来列示如下：

内容: 单  位  名  称            2007- 12- 31                 账 龄           款项性质

内容: 中国证券投资者保护基金有限责任公司信达投资有限公司

内容: 证券投资者保护基金法人股转让款 交易系统采购款

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 应付新疆证券行政清理组深圳证券交易所

内容: 收购证券类资产款席位年费

内容: 年初余额                      本期增减

内容: 其中：境内非国有法人持股境内自然人持股

内容: 其中：境外法人持股境外自然人持股    有限售条件股份合计三、无限售条件股份

内容: 无限售条件股份合计股份总数

内容: （2）有限售流通股股东持股情况简介

内容: 股东名称                 年初余额       加：股份转入及认购新股

内容: 年末余额       股份质押或冻结情况

内容: 中国建银投资有限责任公司新疆生产建设兵团

内容: -             无

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 安徽华茂纺织股份有限公司新疆宏源建信药业有限公司新疆资金融通中心

内容: 新疆维吾尔自治区石油总公司陕西省西安证券公司

内容: 新疆凯迪投资有限责任公司高管人员

内容: -             无

内容: -             无

内容: -             无

内容: -             无

内容: -             无

内容: -             无

内容: -             无

内容: -             无

内容: 境内自然人持股为本公司高管人员持股，本期变动为本公司离任高管人员持股解冻。

内容: 本公司上述注册资本业经深圳市鹏城会计师事务所有限公司以深鹏所验字[ 2006 ] 050  号验资报告验证。

内容: 项  目            年初余额             本期增加        本期减少         年末余额

内容: 资本公积增加是可供出售金融资产公允价值变动金额扣除所得税影响后的净增加额。

内容: 项  目           年初余额            本期增加           本期减少           年末余额

内容: 项  目          年初余额         本期计提        本期使用         年末余额  一般风险准备       51 , 706 , 055 . 07    204 ,

内容: 项   目上年年末未分配利润

内容: 加：会计政策、会计估计变更 *

内容: 加：执行新会计准则调整年初未分配利润

内容: 加：本年净利润可供分配利润

内容: 减：提取法定盈余公积一般风险准备

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: *  根据《企业会计准则第 38  号—首次执行会计准则》第五条至十九条的规定、以及《企业会计准则解释第 1 号》追溯调增年初未分配利润 86 , 504 , 958 . 53 元。

内容: 25、手续费及佣金净收入

内容: －证券经纪业务手续费支出

内容: 2007  年度经纪业务收入较上年增长 721 . 60%，主要是 2007 年证券市场交投活跃，交易量大幅度增长

内容: （1）证券承销业务净收入

内容: －其他                                              -                                                -

内容: －股票承销业务支出                                  -                                                -

内容: （2）证券经纪业务净收入

内容: －代理兑付证券                                      -                                                -

内容: －代理保管证券                                      -                                                -

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: （3）受托客户资产管理业务净收入

内容: 受托客户资产管理业务收入

内容: －集合资产管理业务（按项目列示）

内容: 受托客户资产管理业务支出

内容: －集合资产管理业务（按项目列示）

内容: 受托客户资产管理业务净收入

内容: （4）保荐及财务顾问业务净收入

内容: 保荐及财务顾问业务支出                                -                                                -

内容: 保荐及财务顾问业务净收入

内容: - 存放金融同业利息收入

内容: - 买入返售证券利息收入

内容: - 卖出回购证券利息支出

内容: 对联营企业和合营企业的投资收益出售交易性金融资产的投资收益 长期股权投资转让收益

内容: 出售交易性金融负债的投资收益 出售可供出售金融资产的投资收益

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 出售持有至到期金融资产的投资收益衍生金融工具的投资收益

内容: 金融资产持有期间取得的收益托管收益

内容: 2007  年度投资收益较上年增加 586 . 61%，主要是 2007  年度证券市场行情大幅上扬，证券投资规模较去年明显增加，使得公司交易性金融资产、衍生金融负债投资收益均有了较大幅度增长。

内容: 28、 公允价值变动收益

内容: 交易性金融负债公允价值变动收益

内容: 衍生金融工具公允价值变动收益             251 , 582 , 259 . 78

内容: 融出证券公允价值变动收益

内容: 2007  年度公允价值变动收益较上年增加 240 . 25%，主要来源于公司交易性金融资产公允价值上升以及创设权证公允价值下跌导致的公允价值变动收益显著增加。

内容: 投资性房产租金收入交易席位费租金

内容: 城市维护建设税教育费附加

内容: 2007  年度营业税金及附加较上年增加 626 . 11%，主要是本公司 2007 年度手续费及佣金收入较 2006 年度大幅度增加，相应营业税及附加大幅增加所致。

内容: 业务及管理费 2007 年度度前十项大额费用列示如下：

内容: 2006 年度             备  注

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 证券投资者保护基金营销费

内容: 营业用房租金及物业管理费业务招待费

内容: 电子设备运转费及信息传输费无形资产摊销

内容: 交易所设施使用费社会保险费

内容: 缴纳标准: 营业收入的 1 . 5%

内容: 业务及管理费用 2007 年度较上年增长 238 . 62%，主要原因是：（1）受让原新疆证券证券类资产本期纳入汇总财务报表；（2）2007 年证券市场交投活跃、发展迅速，公司规模及人员较 2006

内容: 根据考核办法绩效工资大幅度增加，以及市场推广费、业务营运费用增加和缴纳证券投资者保护基金等所致。

内容: 违约及赔偿金收入返还印花税

内容: 处置非流动资产损失证券交易差错损失 违约及赔偿损失

内容: 税收滞纳金及罚款非货币性交易损失

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 项  目其他资产处置损失   水利建设资金

内容: 当期所得税费用  递延所得税费用  *

内容: *  系本公司根据《企业会计准则第 38 号-- - 首次执行企业会计准则》以及《企业会计准则解释第 1 号》的要求，按资产负债表债务法追溯调整的各期影响。

内容: （2）所得税费用（收益）与会计利润的关系

内容: 项  目                                       2007 年度

内容: 本期所得税费用较上期增加 2897 . 20%，主要系本期净利润较上期大幅增加所致。 37、收到的其他与经营活动有关的现金

内容: 代理承销证券收到的现金净额                                        -

内容: 预收转让持有的 ST 龙科法人股股权转让

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 38、支付的其他与经营活动有关的现金

内容: 前 10 项大额现金流出列示如下：

内容: 八、合并财务报表主要项目注释

内容: 可供出售债券                        -                             -                             -

内容: 项目              年初账面余额       本年增加        本年减少      年末账面余额对子公司投资                   1 , 500 , 000 .

内容: 对合营企业投资                           -                             -                         -

内容: 对联营企业投资                           -                             -                         -

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 减：长期股权投资减值准备

内容: 1）按成本法核算的长期股权投资

内容: 被投资单位名称       行业     初始金额     年初余额     本期增加     本期减少     年末余额

内容: 被投资公司名称新疆宏源大厦物业管理有限公司

内容: 被投资单位名称        行业

内容: 新疆北方工贸公司           工业

内容: 新疆资金融通中心           金融

内容: 乌鲁木齐市集装箱公司        商业

内容: 登记服务有限公司           其他

内容: 陕西五环集团股份有限公司     工业陕西精密合金股份有限公司     工业新疆中华大饭店             其他

内容: 新疆希望咨询有限公司        其他

内容: 乌鲁木齐县粮食砖厂          其他

内容: 北京世纪伟业经营投资咨询有

内容: 限公司                   其他

内容: 企业交流报                其他

内容: 期货会员资格投资           其他

内容: 郑州商品交易所上海商品交易所合 计

内容: 4)  长期投资减值准备

内容: 北海新宏源物业公司新疆北方工贸公司

内容: 本期增加   价值回升转

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 陕西精密合金股份有限公司

内容: 陕西五环集团股份有限公司

内容: 海南证华非上市公司股权登记服务有限公司

内容: 新疆希望咨询有限公司乌鲁木齐县粮食砖厂

内容: 北京世纪伟业经营投资咨询有限公司

内容: 多年未分红，且无法了解被投资单位情况

内容: 因连续亏损已被交易所终止上市

内容: 被投资单位已歇业   被投资单位已倒闭   被投资单位已倒闭

内容: （1）应收账款列示如下：

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其具体情况如下：

内容: 账  龄              金    额       占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金         净  额

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 其年初余额的具体情况如下：

内容: 坏账准备金         净  额

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: （2）应收账款前五名列示如下：

内容: 新疆维吾尔自治区人民医院新疆医科大学第一附属医院新疆维吾尔自治区肿瘤医院新疆维吾尔自治区中医院

内容: 石河子大学医学院第一附属医院

内容: 上述应收账款前五名金额合计 28 , 767 , 065 . 97 元，占应收账款期末余额的 76 . 93%。

内容: （3）2007 年 12 月 31 日本公司应收账款坏账准备余额比例较大的（40%或以上）主要明细如下：

内容: 单  位  名  称           期末余额       期末计提金额        账 龄         计提原因乌鲁木齐合中公司             1 , 172 , 000 .

内容: 乌鲁木齐市天瑞实业公司          17 , 230 . 00                17 , 230 . 00         5 年以上     长期未收回

内容: ( 1) 预付账款列示如下：

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其具体情况如下：

内容: 占该账项金额的百分比 99 . 75%

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 其年初余额的具体情况如下：

内容: 账 龄           金    额        占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金            净  额

内容: （2）预付账款前五名列示如下：

内容: 单  位  名  称               2007 - 12 - 31                账 龄            款项性质北京市恒奥房地产开发有限公司

内容: 建银科技发展中心                        4 , 130 , 000 . 00        1年以内        交易系统开发款

内容: 大连汰恒医药有限公司                    1 , 152 , 900 . 00        1年以内             货款

内容: 王福才                                    900 , 000 . 00        1年以内      天津开发区营业部筹备组房租

内容: 新世界安信公司                            567 , 683 . 60        5年以上          预付购房款

内容: 上述预付账款前五名金额合计 436 , 002 , 772 . 60 元，占预付账款期末余额的 99 . 06%。

内容: （3）2007 年 12 月 31 日本公司预付账款坏账准备余额比例较大的（40%或以上）主要明细如下：

内容: 单  位  名  称         期末余额       期末计提金额         账 龄          计提原因

内容: 新疆吉通网络通信公司           2 , 200 . 00                     2 , 200 . 00         5 年以上      收回可能性较小

内容: （1）其他应收款列示如下：

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，其具体情况如下：

内容: 账  龄             金    额      占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金          净  额

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 其年初余额的具体情况如下：

内容: 账  龄             金    额      占该账项金额的百分比

内容: 坏账准备金          净  额

内容: 单项金额不重大但按信用风险特征组合后该组合的风险较大

内容: 本期关联方往来余额如附注九( 四) 所示。

内容: （2）其他应收款前五名列示如下：

内容: 单  位  名  称               2007 - 12 - 31                   账 龄             经济内容武汉葛化集团

内容: 中国证券投资者保护基金有限责任公司 *                57 , 411 , 405 . 73           1年以内         应收客户保证金缺口

内容: 北海新宏源物业发展有限公司             37 , 252 , 424 . 65            3- 4 年               往来款

内容: 新疆富智信实业发展有限公司             30 , 236 , 162 . 28           5 年以上          逾期委托贷款

内容: 上述其他应收款前五名金额合计 212 , 126 , 013 . 40 元，占其他应收款期末余额的 73 . 39%。

内容: （3）2007 年 12 月 31 日本公司其他应收款坏账准备余额比例较大的（40%或以上）主要明细如下：

内容: 单  位  名  称             期末余额       期末计提金额       账 龄        计提原因武汉葛化集团                      63 , 415

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 新疆富智信实业发展有限公司湖北潜江恒达制药公司

内容: 乌鲁木齐市鸿基鸿神河实业有限公司马越

内容: 北海宏富典当拍卖行有限公司广西玉林市中级人民法院武汉春天股份有限公司 新疆高级人民法院

内容: 逾期委托贷款，难以收回欠款单位已破产  涉案款，难以收回 涉案款

内容: 涉案款，难以收回欠款单位已歇业案件执行款涉案款

内容: －证券经纪业务手续费支出

内容: 对联营企业和合营企业的投资收益

内容: 出售交易性金融资产的投资收益长期股权投资转让收益

内容: 出售交易性金融负债的投资收益 出售可供出售金融资产的投资收益出售持有至到期金融资产的投资收益

内容: 金融资产持有期间取得的收益托管收益

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 出租投资性房产收入交易席位费租金收入

内容: 药品批发收入器械批发收入

内容: 药品代理收入                                                -

内容: 其他业务税金药品批发成本器械批发成本其他业务成本

内容: 1、存在控制关系的本公司股东

内容: 股东单       注册

内容: 位名称       地址

内容: 注册     组织机构代资本         码

内容: 主    营    业   务

内容: 投资于中国建设银行股份有限公司；接

内容: 中国建银投 北京市西城资有限责任 区金融大街公司        25 号

内容: 收、经营、管理、处置从建设 银行分立  控 股

内容: 71093286-5 后 承继的资产；经中国银行业监督管理  股 东   国有

内容: 机构等监管部门批准投资于其他金融企

内容: 公司        23  号平安大

内容: 中国建银投资有限责任公司是中央汇金投资有限责任公司的全资子公司，中央汇金投资有限责任公司是经国务院批准，依据《中华人民共和国公司法》设立的国有独资公司。本公司实际控制人为中央汇金投资有限责任公司。

内容: 2、 存在控制关系的本公司股东的注册资本及其变化

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 中国建银投资有限责任公司

内容: 3、存在控制关系的本公司股东所持本公司股份或权益及其变化

内容: 中国建银投资有限责任公司所持股份

内容: ( 二) 不存在控制关系的关联方

内容: 关联方单位名称                              与本公司关系方关系

内容: 建银科技发展中心                                        同受本公司控股股东控制

内容: 2007 年5 月本公司与建银科技发展中心签署了《集中交易系统软、硬件产品及系统集成服务采购合同》，合同总额 3 , 707 . 66 万元。本次定价政策为协议价，以现金方式结算。该关联事项于

内容: 2007 年 4 月 9 日经本公司第五届董事会第八次会议审议通过。

内容: 2、关键管理人员薪酬（单位：人民币万元）

内容: 单  位  名  称其他应收款

内容: 北海新宏源物业发展有限公司

内容: 北海宏富典当行拍卖行有限公司新疆宏源大厦物业管理有限公司其他应付款

内容: 建银科技发展中心预付账款

内容: 1、2002 年 9 月，深圳市金惠恒投资发展有限公司（以下简称金惠恒）以合同违约纠纷为由向新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市中级人民法院( 以下简称乌中院)

内容: 提起民事诉讼，请求法院判令本公司乌鲁木齐北京路证券营业部（本公司承担连带赔偿责任）赔偿损失 523 . 9 万元及承担本案全部诉讼费用。乌中院于 2003

内容: 年 5 月 7 日做出一审判决，驳回金惠恒的诉讼请求。金惠恒不服乌中院的一审判决，于 2003 年向新疆维

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 吾尔自治区高级法院（以下简称新疆高院）提起上诉，新疆高院于 2003 年 11 月 7 日经审理后，判决撤销乌中院一审判决，发回该院重审。乌中院于 2005 年 5 月 26

内容: 日经重审后做出民事裁定，本案中止审理。

内容: 2、2006 年 4 月 26 日，本公司收到新疆巴音郭楞蒙古自治州中级人民法院（2005）巴民破字第 1-1 号

内容: 清偿债务通知书，要求本公司偿还巴州金宏实业开发公司款项 1 , 342 . 90 万元（含利息及滞纳金）。公司于

内容: 2006 年 4 月 28 日向该院提出执行异议。该案于 2006 年 5 月、9 月、2007 年 1 月 26 日三次开庭进行了审

内容: 3、东联科技公司诉新疆指南针投资公司及本公司文艺路营业部赔偿 123 万元委托理财款，法院于 2006

内容: 年 12 月 30 日一审判决，判令指南针公司与营业部共同承担赔偿 123 万元责任。文艺路营业部提出上诉，

内容: 二审法院于 2007 年 12 月 3 日作出判决，维持原判。截至报告日止，尚未接到执行通知，营业部准备申诉。

内容: 4、中纺物质集团公司诉本公司及深圳莲花路营业部赔偿 2500 余万元资金委托合同纠纷案。2007 年 3

内容: 月公司收到中纺物质集团公司诉公司及深圳莲花路营业部赔偿其股票资金 2547  余万元。该案涉及深圳莲

内容: 花路营业部监管的三方委托理财合同纠纷。该案现在一审准备当中。

内容: 所述，本公司之子公司新疆宏源建信药业有限公司对欠缴以前年度固定资产投资方向调节税和土地增值税进行的前期差错更正尚待税务部门核定，因而新疆宏源建信药业有限公司最终应缴纳税款总额及其他相关费用，存在一定的

内容: 除上述事项以外，截止 2007 年 12 月 31 日本公司无需调整或需披露的其他重大或有事项。

内容: 2007 年 6 月本公司与北京市恒奥房地产开发有限公司（以下简称恒奥公司）签署了《商品房买卖协议》，约定：本公司购买恒奥公司开发建设的恒奥中心商品房-- 恒奥中心 B 座整栋，建筑面积 28521

内容: . 74 平方米，合同总价 613 , 217 , 410 元。该事项业经本公司第五届董事会第十次会议审议通过。截止 2007 年 12 月 31

内容: 日，本公司已预付购房款 429 , 252 , 189 元。

内容: 截止 2007 年 12 月 31 日，本公司无其他重大承诺事项。

内容: 十二、资产负债表日后非调整事项

内容: 2008 年 4 月 22 日，本公司第五届董事会第二十次决议通过 2007 年度利润分配预案：以审计后的本公

内容: 司净利润为基准，按 10%提取本年度法定公积金 204 , 360 , 029 . 54  元，按 10%提取一般风险准备金

内容: 1 , 461 , 204 , 166  股为基数，向全体股东每 10  股派发现金红利 5 . 75  元（含税），共计分配现金红利

内容: 上述利润分配预案尚须提交 2007 年度股东大会批准。

内容: 根据《中华人民共和国证券法》和中国证券监督管理委员会令第 5 号《证券公司管理办法》的规定：

内容: 证券公司不得兴办实业，不得购置非自用不动产；本管理办法颁布之前证券公司已有的非证券类资产应当依照有关法律法规和中国证监会的规定进行清理。2007

内容: 年以来本公司一直在积极处置本管理办法颁布之前已有的非证券类资产。本公司拟转让新疆宏源建信药业有限公司 100%股权事宜于 2008 年 4 月 22

内容: 日在北京产权交易所公开挂牌交易，转让标的项目编号为 501GQ08007。

内容: 自资产负债表日至财务报告批准报出日止，本公司无其他重大资产负债表日后非调整事项。

内容: 1、收购新疆证券经纪业务证券类资产

内容: 2006 年 2 月 16 日，经中国证监会以证监机构字[ 2006 ] 12 号文《关于新疆证券有限责任公司托管工

内容: 作方案的批复》，本公司于 2006 年 2 月 17 日正式托管新疆证券有限责任公司证券经纪业务及所属证券

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 日，本公司与新疆证券有限责任公司（以下简称新疆证券）行政清理组达成受让新疆证券经纪业务证券类资产（该等证券类资产）的协议，协议约定：（1）受让价格以该等证券类资产评估价值为基准，并按照该等证券类资产评

内容: 估基准日（2006 年 2 月 17 日）至协议生效日期间的增减等事项对最终受让价格进行相应调整，本公司与新疆证券行政清理组初步确定的基本价款约为 3 , 500 万元；

内容: （2）本公司受让的该等证券类资产不包括受让前新疆证券业已形成的债权债务（包括或有债权债务）；

内容: （3）本公司自行承担对新疆证券实施托管期间的相关费用，同时在托管期间因本公司过错形成的债权

内容: 债务或法律责任由本公司作为托管方根据过错程度承担相应的责任。新疆证券经纪业务证券类资产转让方案于 2006 年 11 月 21 日经中国证监会以证监办函[ 2006 ] 266 号文核准。

内容: 2007 年 7 月新疆证券行政清理组、 新疆证券现场工作组与本公司签署了《新疆证券经纪业务证券

内容: 类资产及相关负债交接备忘录》，约定：（1）本公司受让的该等证券类资产最终价款为 32 , 552 , 729 . 86

内容: 元；（2）本公司承接的新疆证券经纪业务截止 2006 年 2 月 17 日客户交易结算资金缺口 347 , 379 , 801 . 51

内容: 元，应由中国证券投资者保护基金有限责任公司弥补。截止 2007 年 12 月 31 日本公司已收到中国证券

内容: 投资者保护基金有限责任公司弥补的客户交易结算资金 289 , 968 , 395 . 78 元。

内容: 本公司将受让的新疆证券经纪业务 2007 年 12 月 31 日资产负债表、2007 年度利润表和现金流量表

内容: 纳入汇总财务报表。截止 2007 年 12 月 31 日，本公司受让的新疆证券经纪类营业部税务登记证尚未办

内容: 理过户登记手续，仍以新疆证券为纳税主体。

内容: （1）本公司受让的新疆证券经纪业务 2007 年 12 月 31 日资产负债情况如下：

内容: 其中：客户资金存款结算备付金

内容: 其中：客户备付金存出保证金

内容: 其中：交易席位费其他资产

内容: 负债和股东权益项目代理买卖证券款

内容: 股东权益合计  负债及股东权益总计

内容: （2）本公司受让的新疆证券经纪业务 2007 年度利润及现金流量情况如下：

内容: 项   目                                  2007 年度

内容: 其中：手续费及佣金净收入二、营业支出

内容: 其中：业务及管理费三、营业利润

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 经营活动产生的现金流量净额投资活动产生的现金流量净额筹资活动产生的现金流量净额现金及现金等价物净增加额

内容: 2007 年 7 月 8 日本公司与北京市大地科技实业总公司（以下简称大地科技公司）、北京市京威世纪建

内容: 筑大厦有限公司（以下简称京威公司）签署了《关于华煜期货经纪有限公司之股权转让协议》，约定：（1）以华煜期货经纪有限公司（以下简称华煜期货）2007 年 6 月 30

内容: 日（基准日）经会计师事务所审计的净资

内容: 产金额为基础，溢价 17 , 582 , 861 . 42 元，本公司受让华煜期货 100%的股权，合同总价 43 , 249 , 463 . 67 元；

内容: （2）协议签订后三个工作日内，本公司向出让方支付第一期华煜期货股权转让价款计为人民币 16 , 400 , 000

内容: 元（其中包括部分净资产及溢价、席位占用费和席位初始保证金），其余价款分两期支付。该股权转让协议于 2007 年 7 月 8 日经本公司第五届董事会第十一次会议审议通过，同时，同意本公司追加投资使华煜

内容: 期货注册资本增资至 10000 万元。该等事项于 2007 年 10 月 18 日经中国证券监督管理委员会以证监期货

内容: 27 日支付完毕。根据企业合并的规定，本次收购事项的购买日为 2007 年 10 月 18 日，自 2007 年 11 月 1

内容: 天健华证中洲（北京）会计师事务所有限公司对华煜期货 2007 年 6 月 30 日净资产状况进行了尽职调

内容: 查，出具了天健华证中洲咨( 2007)CW 字[ 2007 ] 第 010002 号尽职调查报告，华煜期货 2007 年 6 月 30 日资

内容: 产总额 8 , 196 万元、负债总额 5 , 538  万元、净资产 2 , 658 万元。

内容: 2007 年 12 月经北京市工商行政管理局核准，华煜期货名称变更为“宏源期货有限公司”。

内容: 除上述事项以外，截止 2007 年 12 月 31 日本公司无需调整或需披露的其他重大事项。

内容: 十四、补充资料（没有特殊说明，均以母公司为基准）

内容: 根据 2007 年 2 月 2 日修订后的中国证监会会计字[ 2004 ] 4 号文，本公司非经常性损益如下：

内容: 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免                                  -                                      -

内容: 计入当期损益的政府补助                                                 -

内容: 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费                                -                                      -

内容: 企业合并的合并成本小于合并时应享有被合并单位可辨认

内容: 净资产公允价值产生的损益                                               -                                      -

内容: 非货币性资产交换损益                                                   -

内容: 委托投资损益                                                         -

内容: 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备                      -                                      -

内容: 债务重组损益                                                         -

内容: 企业重组费用                                                         -

内容: 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益                         -                                      -

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益                         -                                      -

内容: 与公司主营业务无关的预计负债产生的损益                                   -                                      -

内容: 合并报表中的少数股东损益                                               -                                      -

内容: 1、基本每股收益和稀释每股收益

内容: 净资产收益率（%）              每股收益

内容: 归属于公司普通股股东的净利润

内容: 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润

内容: 归属于公司普通股股东的净利润

内容: 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润

内容: 项   目                       序  号

内容: 归属于本公司普通股股东的净利润

内容: 扣除所得税影响后归属于母公司普通股股东净利润的非经常性损益

内容: 归属于本公司普通股股东、扣除非经常性损益后的净利润

内容: 公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数发行新股或债转股等增加股份数

内容: 发行新股或债转股等增加股份下一月份起至报

内容: 报告期因回购或缩股等减少股份数

内容: 减少股份下一月份起至报告期年末的月份数报告期月份数

内容: 发行在外的普通股加权平均数

内容: 归属于公司普通股股东的期初净资产发行新股或债转股等增加净资产

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 项   目                       序  号

内容: 分配现金红利下一月份起至报告期年末的月份  15

内容: 归属于公司普通股股东的期末净资产

内容: 归属于公司普通股股东的加权平均净资产

内容: 本公司报告期内无稀释性潜在普通股。

内容: （三）2007 年度资产减值准备

内容: 本期转入       转回     转销

内容: 三、可供出售金融资产减值准备四、持有至到期投资减值准备 五、长期股权投资减值准备   六、投资性房地产减值准备   七、固定资产减值准备

内容: 八、工程物资减值准备九、在建工程减值准备

内容: 十、生产性生物资产减值准备   其中：成熟生产性生物资产减值准备

内容: 十一、油气资产减值准备                            -                                                   -

内容: 十三、商誉减值准备十四、其他

内容: 1、合并现金流量表补充资料

内容: 1．将净利润调节为经营活动现金流量：

内容: 固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧

内容: 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以 “－”号填列）

内容: 固定资产报废损失（收益以“－”号填列）                                        -

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 少数股东损益                                                           -

内容: 2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

内容: 债务转为资本                                                            -

内容: 一年内到期的可转换公司债券                                               -

内容: 融资租入固定资产                                                        -

内容: 3．现金及现金等价物净变动情况：

内容: 加：现金等价物的期末余额

内容: 减：现金等价物的期初余额                                                 -

内容: 2、母公司现金流量表补充资料

内容: 1．将净利润调节为经营活动现金流量：

内容: 固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧无形资产摊销

内容: 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列）

内容: 固定资产报废损失（收益以“－”号填列）

内容: 公允价值变动损失（收益以“－”号填列）财务费用（收益以“－”号填列）

内容: 投资损失（收益以“－”号填列）

内容: 递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）

内容: 递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）存货的减少（增加以“－”号填列）

内容: 经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）

内容: 经营活动产生的现金流量净额

内容: 2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

内容: 债务转为资本                                                          -

内容: 一年内到期的可转换公司债券                                            -

内容: 融资租入固定资产                                                      -

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 项   目                               2007 年度                 2006 年度 3．现金及现金等价物净变动情况：

内容: 加：现金等价物的期末余额                                              -

内容: 减：现金等价物的期初余额                                              -

内容: 现金及现金等价物净增加额

内容: 3、当期取得或处置子公司及其他营业单位的有关信息

内容: 项         目                                               金  额

内容: 当期取得或处置子公司及其他营业单位的有关信息一、取得子公司及其他营业单位的有关信息

内容: 1、取得子公司及其他营业单位的价格                                                43 , 249 , 463 . 67

内容: 2、取得子公司及其他营业单位支付的现金和现金等价物                                43 , 249 , 463 . 67

内容: 减：子公司及其他营业单位持有的现金和现金等价物                                    2 , 156 , 774 . 88

内容: 3、取得子公司及其营业单位支付的现金净额                                          41 , 092 , 688 . 79

内容: 非流动负债                                                                                -

内容: 二、处置子公司及其他营业单位的有关信息

内容: 1、处置子公司及其他营业单位的价格                                                                 -

内容: 2、处置子公司及其他营业单位支付的现金和现金等价物                                                 -

内容: 减：子公司及其他营业单位持有的现金和现金等价物                                                    -

内容: 3、处置子公司及其营业单位支付的现金净额                                                           -

内容: 4、处置子公司的净资产                                                                             -

内容: 流动资产                                                                                -

内容: 非流动资产                                                                                -

内容: 流动负债                                                                                -

内容: 可用于支付的存放中央银行存款

内容: 拆放同业款项 二、现金等价物

内容: 其中：三个月内到期的债券投资

内容: 其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物                     -

内容: （五）年初股东权益差异调节表的调整情况

内容: 本公司自 2007 年 1 月 1 日开始执行《企业会计准则》及其后续规定，并编制了 2007 年年初股东权益

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 差异调节表。根据《企业会计准则解释第 1 号》的要求，本公司对 2006 年 12 月 31 日的有关资产、负债

内容: 及所有者权益项目的账面余额进行了复核，复核后，对 2007  年年初经审阅的合并股东权益差异调节表进行调整，调整情况如下：

内容: 编号              项目名称               2007 年报披露数   2006 年报原披露数       差异      原因说明

内容: 2006 年 12 月 31 日股东权益（原会计

内容: 1       长期股权投资差额

内容: 其中：同一控制下企业合并形成的长期股权投资差额

内容: 其他采用权益法核算的长期股权投资贷方差额

内容: 拟以公允价值模式计量的投资性房

内容: 因预计资产弃置费用应补提的以前

内容: 4       符合预计负债确认条件的辞退补偿

内容: 5       股份支付

内容: 6       符合预计负债确认条件的重组义务

内容: 其中：同一控制下企业合并商誉的账

内容: 根据新准则计提的商誉减值准备  以公允价值计量且其变动计入当期

内容: 8       损益的金融资产以及可供出售金融

内容: 以公允价值计量且其变动计入当期

内容: 10      金融工具分拆增加的权益                                                           -

内容: 11      衍生金融工具                                                                      -

内容: 13      少数股东权益

内容: B 股、H 股等上市公司特别追溯

内容: 2007 年 1 月 1 日股东权益（新会计

内容: *1 根据长期股权投资规定，对北海新宏源物业发展有限公司实质上构成净投资的应收款项计提了坏账准备，由于账面价值与计税基础差异相应调增递延所得税资产。

内容: *2  2006 年披露数是假设合并北海宏富典当拍卖行有限公司所形成的影响数，由于本期不满足合

内容: 并条件，形成差异 19,872,039.91 元，以及新疆宏源建信药业有限公司会计差错更正和新疆宏源建信药

内容: 业有限公司本期合并下属药店所致。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: （六）2006 年度利润表的追溯调整情况

内容: 1、按原会计制度或准则列报的 2006 年度利润表，调整为按企业会计准则列报的利润表，具体如下：

内容: 合并数                                  母公司数

内容: 其中：代理买卖证券业务净收入

内容: 受托客户资产管理业务净收入利息净收入

内容: 投资收益（损失以“-”号填列）

内容: 其中：对联营企业和合营企业的投资收益

内容: 公允价值变动收益（损失以“-”号填

内容: 汇兑收益（损失以“-”号填列）

内容: 其他业务收入 二、营业支出   营业税金及附加

内容: 资产减值损失其他业务成本

内容: 三、营业利润（亏损以“-”号填列）

内容: 四、利润总额（亏损总额以“-”号填列）减：所得税费用

内容: 五、净利润（净亏损以“-”号填列）

内容: 2、2006 年模拟执行新会计准则的净利润和 2006 年年报披露的净利润的差异调节表

内容: 2006 年度净利润（按原会计制度或准则）加：少数股东损益

内容: 其中：1 .  同一控制下企业合并形成的长期股权投资

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 2 .  对控股子公司权益法核算的投资收益

内容: 4 .  交易性金融资产公允价值变动收益

内容: 5 .   2006 年度同一控制下企业合并商誉摊销金

内容: 6.  冲销自营证券跌价准备与计提可供出售金融资产减值准备

内容: 2006 年度净利润（按企业会计准则）假定全面执行新会计准则的备考信息

内容: 其中：1 .  合并范围变化*2 2 .其他*3

内容: 2006 年度模拟净利润

内容: *1  是资产项目和负债项目账面价值与计税基础的差异形成的递延所得税费用。

内容: *2 根据新会计准则的规定，本公司下属子公司新疆宏源建信药业有限公司将其下属子公司北京市京宏源投资顾问有限公司自 2007 年 1 月 1 日起纳入合并范围，并将其 2006

内容: 年度利润表纳入合并财务报表，为

内容: 此，导致 2006 年度利息净收入增加 141 , 305 . 10 元、业务及管理费用增加 143 , 201 . 13 元、资产减值损失

内容: *3  是根据长期股权投资规定，对北海新宏源物业发展有限公司实质上构成净投资的应收款项计提了坏账准备，合并抵销事项对 2006 年度的影响数。

内容: 本公司之分部信息按主要分部报告——地区分部形式列报，如附件：地区分布表所述。

内容: 1、风险管理政策和组织架构

内容: （1）风险管理政策，主要包括对各种风险的来源、正式风险治理组织和科学的监督流程及其定期复

内容: 核制度，以及在严格职责分离、监督和控制基础上各相关业务部门、高级管理人员和风险管理职能部门之间的沟通和协作等。

内容: 本公司制定了《宏源证券股份有限公司全面风险管理制度》，根据本公司内外部环境及董事会制定的公司发展战略，确定公司风险管理策略。本公司董事会制定了《董事会授权规则》，对公司授权体系进行了明确规定。公司各部

内容: 门管理制度的制定要履行严格的审批程序后实施。公司制定了重要事项请示报告制度，对签报的格式、内容、审批权限进行了严格的规定。公司各信息系统都有权限管理办法，增加用户或增加权限都履行相应的授权审批程序。

内容: 本公司风险管理的组织体系由公司风险管理委员会、审计委员会、风险管理总部、审计总部、各部门及分支机构内设有风险职能的部门或岗位构成。

内容: 本公司投资银行、自营、经纪、资产管理、研究咨询等相关部门，在管理上和制度上遵循防火墙原则，实行分离管理，不存在公司高级管理人员分工不清的情况。

内容: 本公司建立了风险报告和预警制度。通过有效的沟通和反馈，使公司领导和有关业务部门及时了解公司业务和资产的风险状况，相应调整风险管理政策和管理措施。风险管理总部对各业务部门的经营计划、方案的实施进行实时监

内容: 控，及时对各类信息进行记录、汇总、分析和处理。各业务部门或岗位向风险管理总部报送本部门业务风险情况。风险管理总部有权检查原始资料。

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 风险管理总部将定期风险报告和不定期的专项风险报告报送公司高级管理人员，并抄送业务部门、履行垂直管理职责的管理部门和审计总部。

内容: 风险管理总部与审计总部在风险管理组织结构中体现为既有分工侧重、又有沟通协作的关系。风险管理总部着重于各项业务事前的风险评估、对业务开展过程中的动态监控，审计总部着重于内部审计和事后的风险管理。部门之间

内容: 建立了日常沟通协作机制。在实时监控中发现问题时，风险管理总部可以进行风险专项检查，并可以将相关信息通知审计总部，以便及时进行重点审计或组织专项审计。审计总部将审计中发现的问题及时通知风险管理总部，以便

内容: 风险管理总部进行动态监控。风险管理总部可以向公司有关部门提出风险管理建议。

内容: （2）风险治理组织架构，主要包括各风险管理委员会和相关职能部门的设立和运转情况。

内容: 风险管理委员会、风险管理总部、审计总部、各部门及分支机构内设有风险职能的部门或岗位，共同构成了公司完整的风险治理组织架构。

内容: 和风险管理能力及水平进行评价，提出完善公司风险管理和内部控制的建议。

内容: 有效化解和降低公司运营风险；承担公司的政策法律事务, 为领导决策和公司业务

内容: 开展提供法律参考意见；审核相关法律文书及合同，防范法律风险；负责牵头处理公司诉讼事务和经济纠

内容: 纷事务，代表公司对外处理相关法律事务，维护公司的合法权益。风险管理总部向公司总经理和总稽核负责，业务上接受风险管理委员会的指导和监督。

内容: 审计总部独立于公司各业务部门和各分支机构, 负责协助公司识别和评价重大风险问题，帮助公司改

内容: 进风险管理与控制系统；通过评价控制的效率与效果、促进其持续改善等工作，帮助公司维持有效的控制系统；评价公司治理过程并提出改进公司治理的恰当建议，履行检查与评价、咨询与服务的职能。内部审计工作实行总稽核

内容: 负责制, 在职能上对董事会报告工作, 在行政上对总经理报告工作。

内容: 公司各业务部门、业务支持和管理部门负责人为风险控制的第一责任人，履行一线风控职能，执行具

内容: 体的风险管理制度，建立部门内权责明确、相互制衡的岗位职责和部门内全面、合理的风控制度，并针对业务主要风险环节制定业务操作流程。其中营销经纪总部归口管理公司的营业部和服务部，财务会计总部、客户资金存管中

内容: 心和信息技术中心在承担本部门内部的一线风控职能外，各自在财务核算、客户资金管理和清算、信息技术等方面承担对营业部的风控职能。

内容: 信用风险指因借款人或交易对手无法履约而带来损失的风险，主要来自：（1）代理客户买卖证券及

内容: 进行的期货交易，若没有提前要求客户依法缴足交易保证金，在结算当日客户的资金不足以支付交易所需的情况下，或客户资金由于其他原因出现缺口，公司有责任代客户进行结算而造成损失；（2）债券投资的违约风险，即所

内容: 投资债券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致资产损失和收益变化的风险。

内容: 经纪业务信用风险主要源于本公司受让新疆证券经纪业务存在的客户保证金资金缺口，截止 2007  年

内容: 12 月 31 日本公司已收到中国证券投资者保护基金有限责任公司弥补的客户交易结算资金 289 , 968 , 395 . 78

内容: 元，尚余 57 , 411 , 405 . 73 元客户保证金资金缺口待获得投资者保护基金补偿，管理层认为上述情况对公司

内容: 构成信用集中风险。本公司下属子公司宏源期货经营期货交易，并按相关规定以差额保证金为基础进行结算，宏源期货会监视相关的保证金额度，在必要时要求客户增加保证金，或将相关的证券进行抵押或代理客户减持相关股份

内容: 为了控制经纪业务产生的信用风险，代理客户进行的证券及期货交易均以全额保证金结算，通过全额保证金结算的方式在很大程度上控制了交易业务量相关的结算风险。

内容: 本公司 2007 年末债券投资大部分为国债、央票和金融债，而投资的企业债的信用等级均为 AAA 级，违约概率极低，以 2007  年 12 月 28

内容: 日公允价值进行计量，未发生逾期或者减值的情况，整体信用风险不

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 流动性指资产在不受价值损失的条件下是否具有迅速变现的能力，资金的流动性影响到本公司偿还到期债务的能力。本公司流动资产绝大部分为现金及银行存款，具有能于到期日应付可预见的融资承诺或资金被客户提取的需求；

内容: 证券经纪业务产生的代理买卖证券款占负债合计的 89%，在实行三方存管后，代理买卖证券款由托管银行监控，证券公司不能支配和挪用，这部分负债不构成本公司的流动性风险。

内容: 本公司一贯坚持资金统一管理和运作，将继续加强资金管理体系建设，明确资金的拆借、回购、质押贷款等、以及资金的筹集和运用等业务职能分工和决策程序。此外，还将逐步建立资金业务的风险评估和监测制度，严格控制流

内容: 动性风险。本公司将不断充实净资本以降低整体流动性风险，本年度末公司净资本高于扣除代理买卖证券款后的负债总额，流动性风险不重大。

内容: 本公司涉及的市场风险指持有的金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险，包括市场利率风险、汇率风险和其他价格风险。

内容: 利率风险指公司的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。公司生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。公司利用敏感性分析作为监控利率风险的主要工具。采用敏感性分析衡量在其他

内容: 变量不变的假设下，利率发生合理、可能的变动时，将对利润总额和股东权益产生的影响。本公司债券投资主要为央票、国家开发银行等债券品种，金融工具公允价值受利率波动影响较小，对本公司权益的影响不重大。此外，本

内容: 公司主要的资产和负债由证券经纪业务产生，客户资金存款和代买卖证券款币种和期限相互匹配，公司利率敏感性资产和负债的币种和期限结构基本匹配，利率风险敞口较小，利率变动对利润总额的影响不重大。

内容: 在汇率风险方面，本公司持有的外币资产及负债占整体的资产及负债比重不重大；从收入结构理论来看，赚取收入的业务基本上均以人民币进行交易。由于外币在本公司资产负债及收入结构中所占比例较低，因此，汇率风险对本

内容: 公司目前的经营影响不重大。

内容: 其他价格风险主要为股票价格、衍生金融工具价格和产品价格等不利变动使公司业务发生损失的风险。该项风险在数量上表现为交易性金融工具和衍生金融工具市价波动同比例影响本公司的利润变动；可供出售金融工具的市价波

内容: 动同比例影响本公司的股东权益变动。

内容: 本财务报表于2008年4月22日经本公司第五届董事会第二十次会议批准。根据本公司章程，本财务报表将提交股东大会审议。

内容: 法定代表人：汤世生      主管会计工作负责人：许建平         会计机构负责人：张延强

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: 宏源证券股份有限公司 2007 年年度报告

内容: （一）载有公司法定代表人、主管会计工作的公司负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表。

内容: （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。

内容: （三）报告期内在中国证监会指定报刊上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。

内容: 宏源证券股份有限公司董事会二○○八年四月二十二日